THERMO-TECH
ActiefFinancieel · boekjaar 2025, microschema
Jaarrekening 2025 neergelegd op 06-11-2025 PDF alle 5 neerleggingen
Omzet
≈ € 200.000
Geschat: waarschijnlijk tussen € 150.000 en € 290.000
Totaal activa
€ 293.359▲ 20,9%
2024 · € 242.630
Nettoresultaat
€ 9.512▼ 80,2%
2024 · € 48.125
Werkkapitaal
€ 306
2024 · -€ 28.812
Meerjarenoverzicht
2021 tot 2025, 5 boekjarenBedrijfsresultaat
€ 16.317
▼ 76,4%
2025
20212025
Nettoresultaat
€ 9.512
▼ 80,2%
2025
middelste helft van de sector
20212025
Eigen vermogen
€ 63.637
▲ 17,6%
2025
middelste helft van de sector
20212025
Totaal activa
€ 293.359
▲ 20,9%
2025
middelste helft van de sector
20212025
Schulden
€ 229.721
▲ 21,9%
2025
20212025
Werkkapitaal
€ 306
2025
laagste kwart van de sector
20212025
Solvabiliteit
21,7%
▼ 0,6pp
2025
laagste kwart van de sector
20212025
Liquiditeit
1,00
▲ 0,20
2025
laagste kwart van de sector
20212025
Rendabiliteit (ROA)
3,2%
▼ 16,6pp
2025
middelste helft van de sector
20212025
Alle cijfers per boekjaar
Elk cijfer met de verandering tegenover het boekjaar ervoor
gunstig
ongunstig
Post20212022202320242025
Bedrijfsresultaat€ 24.366--€ 10.845€ 49.605€ 69.071▲ 39,2%€ 16.317▼ 76,4%
Nettoresultaat€ 21.026binnen de middelste helft van de sector--€ 12.660onder de middelste helft van de sector€ 60.602boven de middelste helft van de sector€ 48.125boven de middelste helft van de sector▼ 20,6%€ 9.512binnen de middelste helft van de sector▼ 80,2%
Eigen vermogen€ 27.026binnen de middelste helft van de sector-€ 14.366onder de middelste helft van de sector▼ 46,8%€ 74.968binnen de middelste helft van de sector▲ 422%€ 54.125binnen de middelste helft van de sector▼ 27,8%€ 63.637binnen de middelste helft van de sector▲ 17,6%
Totaal activa€ 200.752binnen de middelste helft van de sector-€ 346.019boven de middelste helft van de sector▲ 72,4%€ 271.403binnen de middelste helft van de sector▼ 21,6%€ 242.630binnen de middelste helft van de sector▼ 10,6%€ 293.359binnen de middelste helft van de sector▲ 20,9%
Schulden€ 173.726-€ 331.653▲ 90,9%€ 196.435▼ 40,8%€ 188.505▼ 4,0%€ 229.721▲ 21,9%
Werkkapitaal-€ 67.564onder de middelste helft van de sector--€ 13.354onder de middelste helft van de sector▲ 80,2%-€ 4.557onder de middelste helft van de sector▲ 65,9%-€ 28.812onder de middelste helft van de sector▼ 532%€ 306onder de middelste helft van de sector
Solvabiliteit13,5%onder de middelste helft van de sector-4,2%onder de middelste helft van de sector▼ 9,3pp27,6%binnen de middelste helft van de sector▲ 23,5pp22,3%onder de middelste helft van de sector▼ 5,3pp21,7%onder de middelste helft van de sector▼ 0,6pp
Liquiditeit0,57onder de middelste helft van de sector-0,94onder de middelste helft van de sector▲ 0,360,96onder de middelste helft van de sector▲ 0,030,80onder de middelste helft van de sector▼ 0,161,00onder de middelste helft van de sector▲ 0,20
Rendabiliteit (ROA)10,5%binnen de middelste helft van de sector--3,7%onder de middelste helft van de sector▼ 14,1pp22,3%boven de middelste helft van de sector▲ 26,0pp19,8%boven de middelste helft van de sector▼ 2,5pp3,2%binnen de middelste helft van de sector▼ 16,6pp
boven
binnen
onder
De sectorband is de middelste helft van de ondernemingen in Gespecialiseerde bouw (NACE 43). Een kwart van hen zit eronder, een kwart erboven. Per jaar tellen alleen jaarrekeningen in hetzelfde schema mee, en alleen als het er minstens 30 zijn.
Het bedrijfsresultaat van 2025 is 76% lager dan in 2024.
Omzet en EBIT-marge zijn niet gepubliceerd. In het microschema zijn ze niet verplicht. De getoonde omzet is een schatting uit de brutomarge.
Balanssamenstelling
2025 in kleur, 2024 als grijze balk eronder
Activa € 293.359
Vaste activa
€ 88.234 ▼ 30,2%
Vlottende activa
€ 205.125 ▲ 76,5%
Passiva € 293.359
Eigen vermogen
€ 63.637 ▲ 17,6%
Schulden
€ 229.721 ▲ 21,9%
Het aandeel van de schulden in het balanstotaal stijgt van 77,7% naar 78,3%. Het eigen vermogen en de schuld zijn hoger.
Kerncijfers en ratio's
EBITDA
€ 49.991▼
2024 · € 114.626
Cashflow
€ 43.186▼
2024 · € 93.680
Snelle liquiditeit
0,57▲
2024 · 0,48
Schuldgraad
3,61▲
2024 · 3,48
ROE
14,9%▼
2024 · 88,9%
Rentedekking
16,68▼
2024 · 28,71
Schulden ≤ 1 jaar
€ 204.819▲
2024 · € 145.030
Schulden > 1 jaar
€ 24.563▼
2024 · € 43.274
Belastingen
€ 4.194▼
2024 · € 20.003
Groen betekent een gunstige beweging, ook wanneer het cijfer zelf daalt, zoals bij de schulden of de schuldgraad.
Investeringen
| Post | 30-06-2022 | 30-06-2023 | 30-06-2024 | 30-06-2025 |
|---|---|---|---|---|
| Materiële vaste activa | € 74.843 | € 44.856 | € 21.106 | - |
| Immateriële vaste activa | - | € 1.573 | € 278 | - |
| Financiële vaste activa | - | - | € 4.680 | - |
| Afschrijvingen en waardeverminderingen van het jaar | € 32.714 | € 39.578 | € 45.555 | € 33.674 |
Bron: toelichting bij de jaarrekeningen 2022 tot 2025 (staat van de vaste activa)
Subsidies en steun
Vlaamse overheid
2022 tot 2025 · 3 vermeldingen · € 2.157 toegekend · € 2.157 uitbetaald| Jaar | Vermeldingen | Toegekend | Uitbetaald |
|---|---|---|---|
| 2025 | 1 | € 540 | € 540 |
| 2024 | 1 | € 1.080 | € 1.080 |
| 2022 | 1 | € 537 | € 537 |
Jaarrekening
| Post | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Niet-recurrente bedrijfsopbrengsten76A | - | - | - | € 1.203 | € 497 | ▼ 58,7% |
| Afschrijvingen en waardeverminderingen op oprichtingskosten, op immateriële en materiële vaste activa630 | € 22.622 | € 32.714 | € 39.578 | € 45.555 | € 33.674 | ▼ 26,1% |
| Andere bedrijfskosten640/8 | - | € 229 | € 710 | € 703 | € 1.113 | ▲ 58,2% |
| Bruto bedrijfsmarge9900 | € 47.518 | € 22.098 | € 89.892 | € 115.330 | € 51.104 | ▼ 55,7% |
| Bedrijfswinst (bedrijfsverlies)9901 | € 24.366 | -€ 10.845 | € 49.605 | € 69.071 | € 16.317 | ▼ 76,4% |
| Financiële opbrengsten75/76B | - | € 23 | € 26.886 | € 3.049 | € 386 | ▼ 87,3% |
| Recurrente financiële opbrengsten75 | € 21 | € 23 | € 91 | € 3.049 | € 386 | ▼ 87,3% |
| Niet-recurrente financiële opbrengsten76B | - | - | € 26.796 | € 0 | - | - |
| Financiële kosten65/66B | - | € 1.838 | € 7.544 | € 3.992 | € 2.996 | ▼ 24,9% |
| Recurrente financiële kosten65 | € 1.052 | € 1.838 | € 3.227 | € 3.992 | € 2.996 | ▼ 24,9% |
| Niet-recurrente financiële kosten66B | - | - | € 4.317 | € 0 | - | - |
| Winst (verlies) van het boekjaar vóór belasting9903 | € 23.334 | -€ 12.660 | € 68.947 | € 68.128 | € 13.707 | ▼ 79,9% |
| Belastingen op het resultaat67/77 | € 2.308 | - | € 8.345 | € 20.003 | € 4.194 | ▼ 79,0% |
| Winst (verlies) van het boekjaar9904 | € 21.026 | -€ 12.660 | € 60.602 | € 48.125 | € 9.512 | ▼ 80,2% |
| Te bestemmen winst (verlies) van het boekjaar9905 | € 21.026 | -€ 12.660 | € 60.602 | € 48.125 | € 9.512 | ▼ 80,2% |
| Post | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Activa | ||||||
| Totaal activa20/58 | € 200.752 | € 346.019 | € 271.403 | € 242.630 | € 293.359 | ▲ 20,9% |
| Vaste activa21/28 | € 109.781 | € 151.910 | € 146.699 | € 126.411 | € 88.234 | ▼ 30,2% |
| Immateriële vaste activa21 | - | - | € 1.457 | € 1.372 | € 1.002 | ▼ 27,0% |
| Materiële vaste activa22/27 | € 109.781 | € 151.910 | € 145.242 | € 120.359 | € 82.552 | ▼ 31,4% |
| Installaties, machines en uitrusting23 | - | € 24.281 | € 17.938 | € 10.784 | € 5.239 | ▼ 51,4% |
| Meubilair en rollend materieel24 | - | € 91.411 | € 98.499 | € 76.718 | € 49.057 | ▼ 36,1% |
| Leasing en soortgelijke rechten25 | - | € 36.219 | € 28.804 | € 0 | - | - |
| Overige materiële vaste activa26 | - | - | - | € 32.857 | € 28.257 | ▼ 14,0% |
| Financiële vaste activa28 | - | - | - | € 4.680 | € 4.680 | = |
| Vlottende activa29/58 | € 90.971 | € 194.109 | € 124.704 | € 116.219 | € 205.125 | ▲ 76,5% |
| Voorraden en bestellingen in uitvoering3 | € 22.354 | € 41.850 | € 49.415 | € 47.045 | € 88.085 | ▲ 87,2% |
| Voorraden30/36 | - | € 41.850 | € 49.415 | € 44.045 | € 56.184 | ▲ 27,6% |
| Bestellingen in uitvoering37 | - | - | - | € 3.000 | € 31.901 | ▲ 963% |
| Vorderingen op ten hoogste één jaar40/41 | € 54.113 | € 117.872 | € 55.005 | € 52.660 | € 55.232 | ▲ 4,9% |
| Handelsvorderingen40 | - | € 103.705 | € 37.038 | € 6.820 | € 20.982 | ▲ 208% |
| Overige vorderingen41 | - | € 14.167 | € 17.967 | € 45.840 | € 34.250 | ▼ 25,3% |
| Liquide middelen54/58 | € 1.493 | € 30.814 | € 11.251 | € 14.521 | € 60.198 | ▲ 315% |
| Overlopende rekeningen490/1 | - | € 3.572 | € 9.032 | € 1.992 | € 1.610 | ▼ 19,2% |
| Passiva | ||||||
| Totaal passiva10/49 | € 200.752 | € 346.019 | € 271.403 | € 242.630 | € 293.359 | ▲ 20,9% |
| Eigen vermogen10/15 | € 27.026 | € 14.366 | € 74.968 | € 54.125 | € 63.637 | ▲ 17,6% |
| Inbreng10/11 | - | € 6.000 | € 6.000 | € 6.000 | € 6.000 | = |
| Reserves13 | - | - | - | € 48.125 | € 57.637 | ▲ 19,8% |
| Beschikbare reserves133 | - | - | - | € 48.125 | € 57.637 | ▲ 19,8% |
| Overgedragen winst (verlies)14 | € 21.026 | € 8.366 | € 68.968 | € 0 | € 0 | - |
| Schulden17/49 | € 173.726 | € 331.653 | € 196.435 | € 188.505 | € 229.721 | ▲ 21,9% |
| Schulden op meer dan één jaar17 | € 14.525 | € 53.954 | € 66.508 | € 43.274 | € 24.563 | ▼ 43,2% |
| Financiële schulden170/4 | - | € 53.954 | € 66.508 | € 43.274 | € 24.563 | ▼ 43,2% |
| Schulden op ten hoogste één jaar42/48 | € 158.535 | € 207.463 | € 129.261 | € 145.030 | € 204.819 | ▲ 41,2% |
| Schulden op meer dan één jaar die binnen het jaar vervallen42 | - | € 17.088 | € 20.633 | € 21.300 | € 18.711 | ▼ 12,2% |
| Financiële schulden43 | - | - | - | - | € 8.809 | - |
| Kredietinstellingen430/8 | - | - | - | - | € 8.809 | - |
| Handelsschulden44 | € 81.940 | € 31.695 | € 28.366 | € 6.787 | € 77.901 | ▲ 11× |
| Leveranciers440/4 | - | € 31.695 | € 28.366 | € 6.787 | € 77.901 | ▲ 11× |
| Vooruitbetalingen op bestellingen46 | - | € 124.441 | € 67.061 | € 29.795 | € 57.652 | ▲ 93,5% |
| Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten45 | - | € 1.500 | € 9.519 | € 18.181 | € 11.435 | ▼ 37,1% |
| Belastingen450/3 | - | - | € 9.519 | € 16.681 | € 3.435 | ▼ 79,4% |
| Bezoldigingen en sociale lasten454/9 | - | € 1.500 | - | € 1.500 | € 8.000 | ▲ 433% |
| Overige schulden47/48 | - | € 32.739 | € 3.681 | € 68.968 | € 30.310 | ▼ 56,1% |
| Overlopende rekeningen492/3 | - | € 70.236 | € 666 | € 200 | € 340 | ▲ 69,8% |
| Post | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Winst (verlies) van het boekjaar9904 | € 21.026 | -€ 12.660 | € 60.602 | € 48.125 | € 9.512 | ▼ 80,2% |
| + Afschrijvingen en waardeverminderingen630 | € 22.622 | € 32.714 | € 39.578 | € 45.555 | € 33.674 | ▼ 26,1% |
| Kasstroom uit de werking (benadering) | € 43.648 | € 20.054 | € 100.180 | € 93.680 | € 43.186 | ▼ 53,9% |
| Investeringen in vaste activa (benadering) | - | -€ 74.843 | -€ 34.367 | -€ 25.267 | € 4.503 | - |
| Verandering liquide middelen | - | € 29.321 | -€ 19.563 | € 3.270 | € 45.676 | ▲ 14× |
Een Belgische jaarrekening bevat geen kasstroomtabel. Deze rijen zijn daarom een benadering, afgeleid uit de resultatenrekening en de beweging van de balans.
Historische waarneming
In juli 2024 hadden 3.274 ondernemingen hetzelfde profiel als THERMO-TECH nu. Twee jaar later bestond 94,7% nog en was 2,5% failliet.
- Micro
- 5 tot 10 jaar oud
- solvabiliteit 10 tot 30%
- winst onder 5% van de balans
94,7%
bestond nog
2,5%
stopte op een andere manier
2,5%
ging failliet
Nog 0,3% is gestopt zonder precieze datum, mogelijk pas na die twee jaar.
Dat past bij de faillissementskans van THERMO-TECH zelf: 0,7% binnen 12 maanden.
Test van de methode
De methode is getest op de 497.446 ondernemingen van juli 2024. Elke onderneming kreeg het faillissementscijfer van hetzelfde profiel een jaar eerder, in juli 2023. Verwacht was dat 1,6% binnen 24 maanden failliet zou gaan. Werkelijk ging 1,7% failliet.
| Groep | Verwacht | Werkelijk |
|---|---|---|
| 1 | 0,2% | 0,2% |
| 2 | 0,3% | 0,5% |
| 3 | 0,5% | 0,6% |
| 4 | 0,7% | 0,8% |
| 5 | 0,9% | 0,9% |
| 6 | 1,3% | 1,5% |
| 7 | 1,6% | 1,8% |
| 8 | 1,8% | 1,8% |
| 9 | 3,0% | 3,1% |
| 10 | 5,6% | 6,2% |
Een onderneming die failliet ging, had in 74,5% van de vergelijkingen een hoger verwacht cijfer dan een onderneming die bleef bestaan. Het niveau hangt af van de conjunctuur. In een jaar met meer faillissementen dan het jaar ervoor is het werkelijke cijfer hoger dan het verwachte.
Dit is een waarneming over 3.274 ondernemingen, geen voorspelling voor THERMO-TECH. De sector telt niet mee, want in de KBO staat bij een gestopte onderneming geen sector meer. Per sector zouden vooral de overlevers meetellen, en dat geeft een te mooi beeld.
Neerleggingen bij de Nationale Bank (5)
| Boekjaar | Type | Neerlegging | Referentie | Document |
|---|---|---|---|---|
| 30-06-2025 | microschema | 06-11-2025 | 2025-00563418 | |
| 30-06-2024 | microschema | 28-01-2025 | 2025-00013111 | |
| 30-06-2023 | microschema | 19-12-2023 | 2023-00531488 | |
| 30-06-2022 | microschema | 20-01-2023 | 2023-00002094 | |
| 30-06-2021 | microschema | 31-01-2022 | 2022-04100455 |