CAPTUM
ActifFinances · exercice 2025, schéma micro
Comptes annuels 2025 déposés le 29-06-2026 à la BNB les 9 dépôts
2021 à 2025, 5 exercices 2018 à 2025, 8 exercices
Le résultat d'exploitation de 2025 est supérieur de 59 % à celui de 2024 et le plus élevé depuis 2021. C'est un redressement après la baisse de 2024.
Le chiffre d'affaires est ce que l'entreprise a vendu, le résultat ce qu'il en est resté. Une perte se trouve sous la ligne zéro.
Actifs, capitaux propres et dettes par exercice.
Au-dessus de zéro, l'entreprise peut payer ses dettes à court terme avec ce qu'elle possède à court terme.
La marge EBIT est la part de chaque euro de chiffre d'affaires qui reste de l'activité. La rentabilité des actifs est ce qu'ils rapportent.
Plus la solvabilité est élevée, mieux l'entreprise absorbe un revers.
Un ratio supérieur à 1 signifie que les actifs à court terme couvrent les dettes à court terme.
Utilisez les flèches sur le graphique pour les chiffres par année.
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Sièges sociaux & conseil (NACE 70). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30. Le pointillé est la médiane. Il y a une bande sectorielle pour : résultat net, capitaux propres, total actif, fonds de roulement, solvabilité, liquidité générale et rentabilité des actifs (ROA).
Investissements
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 291 815 € | 13 075 € | 14 805 € | 4 569 € | 1 220 € |
| Immobilisations financières | 600 € | - | - | - | - |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 10 495 € | 16 557 € | 20 750 € | 16 106 € | 16 229 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 6 357 € | 9 574 € | 8 479 € | 10 495 € | 16 557 € | 20 750 € | 16 106 € | 16 229 € | ▲ 0,8 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | - | - | 1 601 € | 846 € | 1 013 € | 1 333 € | 1 606 € | ▲ 20,5 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 148 704 € | 139 027 € | 134 922 € | 228 480 € | 256 501 € | 286 853 € | 278 269 € | 431 805 € | ▲ 55,2 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 141 653 € | 128 966 € | 125 778 € | 216 384 € | 239 098 € | 265 090 € | 260 830 € | 413 970 € | ▲ 58,7 % |
| Produits financiers75/76B | - | - | - | 13 € | - | 2 921 € | 6 757 € | 2 009 € | ▼ 70,3 % |
| Produits financiers récurrents75 | 563 € | 2 120 € | 585 € | 13 € | - | 2 921 € | 6 757 € | 2 009 € | ▼ 70,3 % |
| Charges financières65/66B | - | - | - | 4 108 € | 2 514 € | 13 994 € | 15 075 € | 14 392 € | ▼ 4,5 % |
| Charges financières récurrentes65 | 312 € | 332 € | 1 135 € | 4 108 € | 2 514 € | 13 994 € | 15 075 € | 14 392 € | ▼ 4,5 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 141 904 € | 130 754 € | 125 228 € | 212 289 € | 236 584 € | 254 017 € | 252 512 € | 401 587 € | ▲ 59,0 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 37 906 € | 35 873 € | 35 135 € | 55 070 € | 52 863 € | 63 385 € | 62 912 € | 98 213 € | ▲ 56,1 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 103 998 € | 94 881 € | 90 093 € | 157 219 € | 183 721 € | 190 632 € | 189 600 € | 303 374 € | ▲ 60,0 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 103 998 € | 94 471 € | 90 093 € | 157 219 € | 183 721 € | 190 632 € | 189 600 € | 303 374 € | ▲ 60,0 % |
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | |||||||||
| Total de l'actif20/58 | 256 870 € | 340 232 € | 384 642 € | 592 012 € | 662 184 € | 998 048 € | 531 574 € | 769 106 € | ▲ 44,7 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 130 756 € | 176 313 € | 171 493 € | 453 413 € | 449 931 € | 443 961 € | 432 424 € | 417 415 € | ▼ 3,5 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 130 691 € | 176 248 € | 171 428 € | 452 748 € | 449 266 € | 443 321 € | 431 784 € | 416 775 € | ▼ 3,5 % |
| Terrains et constructions22 | - | - | - | 427 890 € | 420 676 € | 413 462 € | 406 248 € | 399 034 € | ▼ 1,8 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | - | - | - | 24 858 € | 28 590 € | 29 859 € | 25 536 € | 17 741 € | ▼ 30,5 % |
| Immobilisations financières28 | 65 € | 65 € | 65 € | 665 € | 665 € | 640 € | 640 € | 640 € | = |
| Actifs circulants29/58 | 126 114 € | 163 919 € | 213 149 € | 138 599 € | 212 253 € | 554 087 € | 99 150 € | 351 691 € | ▲ 255 % |
| Créances à un an au plus40/41 | 43 110 € | 22 544 € | 32 592 € | 31 001 € | - | 4 382 € | 35 091 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Créances commerciales40 | - | - | - | 31 001 € | - | 4 382 € | 35 091 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Placements de trésorerie50/53 | - | - | - | - | 140 000 € | 525 000 € | - | 160 000 € | - |
| Valeurs disponibles54/58 | 50 798 € | 112 197 € | 179 435 € | 106 332 € | 71 218 € | 23 709 € | 63 083 € | 65 650 € | ▲ 4,1 % |
| Comptes de régularisation490/1 | - | - | - | 1 266 € | 1 035 € | 996 € | 976 € | 126 041 € | ▲ 129× |
| Passif | |||||||||
| Total du passif10/49 | 256 870 € | 340 232 € | 384 642 € | 592 012 € | 662 184 € | 998 048 € | 531 574 € | 769 106 € | ▲ 44,7 % |
| Capitaux propres10/15 | 176 055 € | 270 936 € | 138 379 € | 245 598 € | 229 319 € | 119 951 € | 210 551 € | 24 925 € | ▼ 88,2 % |
| Apport10/11 | 6 200 € | 6 200 € | 18 550 € | 18 550 € | 18 550 € | 18 550 € | 18 550 € | 18 550 € | = |
| Capital10 | - | - | - | 18 550 € | - | - | - | - | - |
| Capital souscrit100 | - | - | - | 18 550 € | - | - | - | - | - |
| Réserves13 | 1 855 € | 2 265 € | 2 265 € | 2 265 € | 2 265 € | 2 265 € | 2 265 € | 2 265 € | = |
| Réserves indisponibles130/1 | - | - | - | 1 855 € | 1 855 € | 1 855 € | 1 855 € | 1 855 € | = |
| Réserve légale130 | - | - | - | 1 855 € | - | - | - | - | - |
| Réserves statutairement indisponibles1311 | - | - | - | - | 1 855 € | 1 855 € | 1 855 € | 1 855 € | = |
| Réserves immunisées132 | - | - | - | 410 € | 410 € | 410 € | 410 € | 410 € | = |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 168 000 € | 262 471 € | 117 564 € | 224 783 € | 208 504 € | 99 136 € | 189 736 € | 4 110 € | ▼ 97,8 % |
| Dettes17/49 | 80 815 € | 69 296 € | 246 263 € | 346 414 € | 432 865 € | 878 097 € | 321 023 € | 744 181 € | ▲ 132 % |
| Dettes à plus d'un an17 | - | - | - | 187 500 € | 137 500 € | 100 000 € | 50 000 € | 50 000 € | = |
| Dettes financières170/4 | - | - | - | 187 500 € | 137 500 € | 100 000 € | 50 000 € | 50 000 € | = |
| Dettes à un an au plus42/48 | 80 815 € | 69 296 € | 243 066 € | 158 914 € | 295 365 € | 778 097 € | 271 023 € | 694 181 € | ▲ 156 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | - | - | - | 50 000 € | 50 000 € | 50 000 € | 50 000 € | - | - |
| Dettes commerciales44 | 2 372 € | - | 3 708 € | 3 271 € | 6 464 € | 12 512 € | 16 672 € | 23 574 € | ▲ 41,4 % |
| Fournisseurs440/4 | - | - | - | 3 271 € | 6 464 € | 12 512 € | 16 672 € | 23 574 € | ▲ 41,4 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | - | - | 44 741 € | 65 179 € | 77 564 € | 45 372 € | 99 633 € | ▲ 120 % |
| Impôts450/3 | - | - | - | 44 741 € | 65 179 € | 77 564 € | 45 372 € | 99 633 € | ▲ 120 % |
| Autres dettes47/48 | - | - | - | 60 902 € | 173 722 € | 638 021 € | 158 979 € | 570 974 € | ▲ 259 % |
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 103 998 € | 94 881 € | 90 093 € | 157 219 € | 183 721 € | 190 632 € | 189 600 € | 303 374 € | ▲ 60,0 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 6 357 € | 9 574 € | 8 479 € | 10 495 € | 16 557 € | 20 750 € | 16 106 € | 16 229 € | ▲ 0,8 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 110 355 € | 104 455 € | 98 572 € | 167 714 € | 200 278 € | 211 382 € | 205 706 € | 319 603 € | ▲ 55,4 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -55 131 € | -3 659 € | -292 415 € | -13 075 € | -14 780 € | -4 569 € | -1 220 € | ▲ 73,3 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | 61 399 € | 67 238 € | -73 103 € | -35 114 € | -47 509 € | 39 374 € | 2 567 € | ▼ 93,5 % |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 536 entreprises avaient le même profil que CAPTUM aujourd'hui. Deux ans plus tard, 0,7 % avaient fait faillite et 95,9 % existaient encore.
- Petite
- 10 à 20 ans
- solvabilité sous 10 %
- bénéfice d'au moins 5 % du bilan
Cela correspond à la probabilité de faillite propre à CAPTUM : 0,1 % dans les 12 mois.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 536 entreprises, pas d'une prévision pour CAPTUM. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Dépôts à la Banque nationale (9)
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | schéma micro | 29-06-2026 | 2026-00210808 | |
| 31-12-2024 | schéma micro | 07-07-2025 | 2025-00237791 | |
| 31-12-2023 | schéma micro | 14-06-2024 | 2024-00131510 | |
| 31-12-2022 | schéma micro | 29-06-2023 | 2023-00173610 | |
| 31-12-2021 | schéma micro | 12-07-2022 | 2022-20173746 | |
| 31-12-2020 | schéma micro | 30-06-2021 | 2021-28500432 | |
| 31-12-2019 | schéma micro | 28-06-2020 | 2020-22200419 | |
| 31-12-2018 | schéma micro | 20-08-2019 | 2019-49500115 | |
| 31-12-2017 | schéma micro | 16-07-2018 | 2018-33800112 |