alphapsy
ActiefFinancieel · boekjaar 2025, verkort schema
Jaarrekening 2025 neergelegd op 16-06-2026 bij de NBB alle 18 neerleggingen
Omzet
≈ € 220.000
Geschat: waarschijnlijk tussen € 140.000 en € 430.000
EBIT-marge
Niet opgenomen in deze neerlegging
Nettoresultaat
-€ 48.580
2024 · € 12.694
Werkkapitaal
€ 192.048▼ 17,3%
2024 · € 232.114
Verloop door de jaren
2021 tot 2025, 5 boekjaren 2018 tot 2025, 8 boekjaren
Het bedrijfsresultaat van 2025 is 22% lager dan in 2024 en het laagste sinds 2021. Dat is de tweede daling op rij.
Bedrijfsresultaat€ 62.113
2025
Nettoresultaat-€ 48.580
2025
Totaal activa€ 639.920
2025
Eigen vermogen€ 315.690
2025
Schulden€ 324.230
2025
Werkkapitaal€ 192.048
2025
De omzet is wat de onderneming verkocht, het resultaat is wat daarvan overbleef. Een verlies staat onder de nullijn.
Bezittingen, eigen vermogen en schulden per boekjaar.
Boven nul kan de onderneming haar schulden op korte termijn betalen met wat ze op korte termijn bezit.
Gebruik de pijltjestoetsen op de grafiek voor de cijfers per jaar.
Elk cijfer met de verandering tegenover het boekjaar ervoor
gunstig
ongunstig
Post20182019202020212022202320242025
Bedrijfsresultaat-€ 513-€ 50.867€ 74.894▲ 47,2%€ 86.126▲ 15,0%€ 91.899▲ 6,7%€ 99.580▲ 8,4%€ 79.801▼ 19,9%€ 62.113▼ 22,2%
Nettoresultaat€ 761-€ 38.811▲ 51×€ 59.222▲ 52,6%€ 21.700▼ 63,4%€ 19.100▼ 12,0%€ 16.874▼ 11,7%€ 12.694▼ 24,8%-€ 48.580
Eigen vermogen€ 360.781-€ 399.592▲ 10,8%€ 458.814▲ 14,8%€ 480.514▲ 4,7%€ 447.202▼ 6,9%€ 364.076▼ 18,6%€ 364.270▲ 0,1%€ 315.690▼ 13,3%
Totaal activa€ 431.093-€ 448.542▲ 4,0%€ 487.574▲ 8,7%€ 507.568▲ 4,1%€ 455.601▼ 10,2%€ 591.444▲ 29,8%€ 598.264▲ 1,2%€ 639.920▲ 7,0%
Schulden€ 70.312-€ 48.950▼ 30,4%€ 28.760▼ 41,2%€ 27.054▼ 5,9%€ 8.399▼ 69,0%€ 227.368▲ 27×€ 233.993▲ 2,9%€ 324.230▲ 38,6%
Werkkapitaal€ 233.744-€ 273.504▲ 17,0%€ 329.750▲ 20,6%€ 370.463▲ 12,3%€ 337.622▼ 8,9%€ 227.729▼ 32,5%€ 232.114▲ 1,9%€ 192.048▼ 17,3%
De getoonde omzet is een schatting uit de brutomarge.
Balanssamenstelling
2025 in kleur, 2024 als grijze balk eronder
Activa € 639.920
Vaste activa
€ 143.562 ▼ 11,1%
Vlottende activa
€ 496.358 ▲ 13,6%
Passiva € 639.920
Eigen vermogen
€ 315.690 ▼ 13,3%
Schulden
€ 324.230 ▲ 38,6%
Het aandeel van de schulden in het balanstotaal stijgt van 39,1% naar 50,7%. Het eigen vermogen is lager en de schuld is hoger.
Kerncijfers en ratio's
EBITDA
€ 80.012▼
2024 · € 97.725
Cashflow
-€ 30.682▼
2024 · € 30.619
Liquiditeit
1,63▼
2024 · 2,13
Schuldgraad
1,03▲
2024 · 0,64
ROE
-15,4%▼
2024 · 3,5%
ROA
-7,6%▼
2024 · 2,1%
Rentedekking
0,71▼
2024 · 1,61
Schulden ≤ 1 jaar
€ 304.309▲
2024 · € 204.689
Schulden > 1 jaar
€ 19.895▼
2024 · € 29.279
Belastingen
€ 89▼
2024 · € 7.238
Groen betekent een gunstige beweging, ook wanneer het cijfer zelf daalt, zoals bij de schulden of de schuldgraad.
Investeringen
| Post | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Materiële vaste activa | € 7.500 | € 4.656 | € 69.120 | € 4.761 | - |
| Afschrijvingen en waardeverminderingen van het jaar | € 26.512 | € 5.128 | € 4.083 | € 17.924 | € 17.899 |
Bron: toelichting bij de jaarrekeningen 2021 tot 2025 (staat van de vaste activa)
Jaarrekening
| Post | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Handelsgoederen, grond- en hulpstoffen; diensten en diverse goederen60/61 | - | - | - | € 190.037 | - | - | - | - | - |
| Afschrijvingen en waardeverminderingen op oprichtingskosten, op immateriële en materiële vaste activa630 | € 26.804 | € 25.294 | € 24.687 | € 26.512 | € 5.128 | € 4.083 | € 17.924 | € 17.899 | ▼ 0,1% |
| Andere bedrijfskosten640/8 | - | - | - | € 738 | € 753 | € 743 | € 812 | € 502 | ▼ 38,2% |
| Bruto bedrijfsmarge9900 | € 28.756 | € 78.248 | € 100.316 | € 113.376 | € 97.779 | € 104.406 | € 98.538 | € 80.514 | ▼ 18,3% |
| Bedrijfswinst (bedrijfsverlies)9901 | -€ 513 | € 50.867 | € 74.894 | € 86.126 | € 91.899 | € 99.580 | € 79.801 | € 62.113 | ▼ 22,2% |
| Financiële opbrengsten75/76B | - | - | - | € 800 | € 1.044 | € 3.048 | € 856 | € 2.616 | ▲ 206% |
| Recurrente financiële opbrengsten75 | € 3.235 | € 129 | € 1.495 | € 800 | € 1.044 | € 3.048 | € 856 | € 2.616 | ▲ 206% |
| Financiële kosten65/66B | - | - | - | € 53.114 | € 64.663 | € 76.492 | € 60.725 | € 113.221 | ▲ 86,4% |
| Recurrente financiële kosten65 | € 1.499 | € 736 | € 470 | € 53.114 | € 64.663 | € 76.492 | € 60.725 | € 113.221 | ▲ 86,4% |
| Winst (verlies) van het boekjaar vóór belasting9903 | € 1.223 | € 50.260 | € 75.920 | € 33.812 | € 28.280 | € 26.137 | € 19.932 | -€ 48.492 | - |
| Belastingen op het resultaat67/77 | € 462 | € 11.449 | € 16.697 | € 12.112 | € 9.180 | € 9.263 | € 7.238 | € 89 | ▼ 98,8% |
| Winst (verlies) van het boekjaar9904 | € 761 | € 38.811 | € 59.222 | € 21.700 | € 19.100 | € 16.874 | € 12.694 | -€ 48.580 | - |
| Te bestemmen winst (verlies) van het boekjaar9905 | € 761 | € 38.811 | € 59.222 | € 21.700 | € 19.100 | € 16.874 | € 12.694 | -€ 48.580 | - |
| Post | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Activa | |||||||||
| Totaal activa20/58 | € 431.093 | € 448.542 | € 487.574 | € 507.568 | € 455.601 | € 591.444 | € 598.264 | € 639.920 | ▲ 7,0% |
| Vaste activa21/28 | € 172.474 | € 148.129 | € 129.070 | € 110.058 | € 109.587 | € 174.624 | € 161.461 | € 143.562 | ▼ 11,1% |
| Materiële vaste activa22/27 | € 88.174 | € 63.829 | € 44.770 | € 25.758 | € 25.287 | € 90.324 | € 77.161 | € 59.262 | ▼ 23,2% |
| Terreinen en gebouwen22 | - | - | - | € 5.981 | € 4.813 | € 4.682 | € 4.550 | € 4.418 | ▼ 2,9% |
| Installaties, machines en uitrusting23 | - | - | - | - | - | - | € 3.822 | € 2.870 | ▼ 24,9% |
| Meubilair en rollend materieel24 | - | - | - | € 13.011 | € 14.456 | € 80.375 | € 64.271 | € 48.206 | ▼ 25,0% |
| Overige materiële vaste activa26 | - | - | - | € 6.766 | € 6.017 | € 5.267 | € 4.518 | € 3.768 | ▼ 16,6% |
| Financiële vaste activa28 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | € 84.300 | = |
| Vlottende activa29/58 | € 258.619 | € 300.413 | € 358.504 | € 397.510 | € 346.014 | € 416.820 | € 436.803 | € 496.358 | ▲ 13,6% |
| Vorderingen op ten hoogste één jaar40/41 | € 47.779 | € 58.822 | € 93.362 | € 97.448 | € 176.052 | € 181.064 | € 176.188 | € 159.911 | ▼ 9,2% |
| Handelsvorderingen40 | - | - | - | € 965 | € 1.310 | € 1.675 | - | - | - |
| Overige vorderingen41 | - | - | - | € 96.483 | € 174.742 | € 179.389 | € 176.188 | € 159.911 | ▼ 9,2% |
| Liquide middelen54/58 | € 205.933 | € 237.287 | € 262.255 | € 296.943 | € 166.071 | € 229.295 | € 245.902 | € 322.752 | ▲ 31,3% |
| Overlopende rekeningen490/1 | - | - | - | € 3.119 | € 3.891 | € 6.461 | € 14.712 | € 13.694 | ▼ 6,9% |
| Passiva | |||||||||
| Totaal passiva10/49 | € 431.093 | € 448.542 | € 487.574 | € 507.568 | € 455.601 | € 591.444 | € 598.264 | € 639.920 | ▲ 7,0% |
| Eigen vermogen10/15 | € 360.781 | € 399.592 | € 458.814 | € 480.514 | € 447.202 | € 364.076 | € 364.270 | € 315.690 | ▼ 13,3% |
| Inbreng10/11 | € 12.400 | € 12.400 | - | € 12.400 | € 12.400 | € 12.400 | € 12.400 | € 12.400 | = |
| Reserves13 | € 58.629 | € 58.629 | € 117.851 | € 139.552 | € 106.239 | € 123.114 | € 123.114 | € 123.114 | = |
| Onbeschikbare reserves130/1 | - | - | - | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | = |
| Statutair onbeschikbare reserves1311 | - | - | - | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | € 1.860 | = |
| Belastingvrije reserves132 | - | - | - | € 4.357 | € 4.357 | € 4.357 | € 4.357 | € 4.357 | = |
| Beschikbare reserves133 | - | - | - | € 133.334 | € 100.022 | € 116.896 | € 116.896 | € 116.896 | = |
| Overgedragen winst (verlies)14 | € 289.751 | € 328.562 | € 328.562 | € 328.562 | € 328.562 | € 228.562 | € 228.757 | € 180.176 | ▼ 21,2% |
| Schulden17/49 | € 70.312 | € 48.950 | € 28.760 | € 27.054 | € 8.399 | € 227.368 | € 233.993 | € 324.230 | ▲ 38,6% |
| Schulden op meer dan één jaar17 | € 43.849 | € 22.034 | - | - | - | € 38.277 | € 29.279 | € 19.895 | ▼ 32,0% |
| Financiële schulden170/4 | - | - | - | - | - | € 38.277 | € 29.279 | € 19.895 | ▼ 32,0% |
| Schulden op ten hoogste één jaar42/48 | € 24.875 | € 26.909 | € 28.754 | € 27.047 | € 8.392 | € 189.091 | € 204.689 | € 304.309 | ▲ 48,7% |
| Schulden op meer dan één jaar die binnen het jaar vervallen42 | - | - | - | - | - | € 8.629 | € 8.998 | € 9.384 | ▲ 4,3% |
| Handelsschulden44 | € 1.532 | € 3.786 | € 797 | € 810 | € 3.136 | € 3.295 | € 526 | € 211 | ▼ 59,8% |
| Leveranciers440/4 | - | - | - | € 810 | € 3.136 | € 3.295 | € 526 | € 211 | ▼ 59,8% |
| Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten45 | - | - | - | € 8.092 | € 1.910 | € 2.810 | - | € 1.350 | - |
| Belastingen450/3 | - | - | - | € 8.092 | € 1.910 | € 2.810 | - | € 1.350 | - |
| Overige schulden47/48 | - | - | - | € 18.145 | € 3.346 | € 174.356 | € 195.165 | € 293.365 | ▲ 50,3% |
| Overlopende rekeningen492/3 | - | - | - | € 7 | € 7 | - | € 25 | € 25 | = |
| Post | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Verschil |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Winst (verlies) van het boekjaar9904 | € 761 | € 38.811 | € 59.222 | € 21.700 | € 19.100 | € 16.874 | € 12.694 | -€ 48.580 | - |
| + Afschrijvingen en waardeverminderingen630 | € 26.804 | € 25.294 | € 24.687 | € 26.512 | € 5.128 | € 4.083 | € 17.924 | € 17.899 | ▼ 0,1% |
| Kasstroom uit de werking (benadering) | € 27.564 | € 64.105 | € 83.909 | € 48.212 | € 24.227 | € 20.957 | € 30.619 | -€ 30.682 | - |
| Investeringen in vaste activa (benadering) | - | -€ 949 | -€ 5.629 | -€ 7.500 | -€ 4.656 | -€ 69.120 | -€ 4.761 | € 0 | - |
| Verandering liquide middelen | - | € 31.354 | € 24.968 | € 34.688 | -€ 130.872 | € 63.225 | € 16.607 | € 76.850 | ▲ 363% |
Een Belgische jaarrekening bevat geen kasstroomtabel. Deze rijen zijn daarom een benadering, afgeleid uit de resultatenrekening en de beweging van de balans.
Historische waarneming
In juli 2024 hadden 2.686 ondernemingen hetzelfde profiel als alphapsy nu. Twee jaar later bestond 93,7% nog en was 0,6% failliet.
- Klein
- 10 tot 20 jaar oud
- solvabiliteit 30% of meer
- klein verlies
93,7%
bestond nog
5,4%
stopte op een andere manier
0,6%
ging failliet
Nog 0,3% is gestopt zonder precieze datum, mogelijk pas na die twee jaar.
Dat past bij de faillissementskans van alphapsy zelf: 0,2% binnen 12 maanden.
Test van de methode
De methode is getest op de 497.446 ondernemingen van juli 2024. Elke onderneming kreeg het faillissementscijfer van hetzelfde profiel een jaar eerder, in juli 2023. Verwacht was dat 1,6% binnen 24 maanden failliet zou gaan. Werkelijk ging 1,7% failliet.
| Groep | Verwacht | Werkelijk |
|---|---|---|
| 1 | 0,2% | 0,2% |
| 2 | 0,3% | 0,5% |
| 3 | 0,5% | 0,6% |
| 4 | 0,7% | 0,8% |
| 5 | 0,9% | 0,9% |
| 6 | 1,3% | 1,5% |
| 7 | 1,6% | 1,8% |
| 8 | 1,8% | 1,8% |
| 9 | 3,0% | 3,1% |
| 10 | 5,6% | 6,2% |
Een onderneming die failliet ging, had in 74,5% van de vergelijkingen een hoger verwacht cijfer dan een onderneming die bleef bestaan. Het niveau hangt af van de conjunctuur. In een jaar met meer faillissementen dan het jaar ervoor is het werkelijke cijfer hoger dan het verwachte.
Dit is een waarneming over 2.686 ondernemingen, geen voorspelling voor alphapsy. De sector telt niet mee, want in de KBO staat bij een gestopte onderneming geen sector meer. Per sector zouden vooral de overlevers meetellen, en dat geeft een te mooi beeld.
Laatste 10 van 18 neerleggingen bij de Nationale Bank
| Boekjaar | Type | Neerlegging | Referentie | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | verkort schema | 16-06-2026 | 2026-00173624 | |
| 31-12-2024 | volledig schema | 26-08-2025 | 2025-00415024 | |
| 31-12-2023 | volledig schema | 26-06-2024 | 2024-00171827 | |
| 31-12-2022 | volledig schema | 30-08-2023 | 2023-00403226 | |
| 31-12-2021 | microschema | 26-08-2022 | 2022-20339932 | |
| 31-12-2020 | microschema | 30-08-2021 | 2021-61600285 | |
| 31-12-2019 | microschema | 17-08-2020 | 2020-42100485 | |
| 31-12-2018 | microschema | 26-09-2019 | 2019-66200102 | |
| 31-12-2017 | volledig schema | 23-11-2018 | 2018-72800087 | |
| 31-12-2016 | volledig schema | 30-08-2017 | 2017-58900186 |