WATERCONSTRUCT : ce qui a changé
Deux exercices côte à côte, expliqués : ce qui a le plus bougé au bilan et au résultat, pourquoi le résultat a augmenté ou baissé, et où est allé l'argent.
WATERCONSTRUCT
Principaux mouvements
- Créances à un an au plus +110 452 €
hausse de 110 452 € (+69,9 %), de 157 920 € à 268 373 €
dont Créances commerciales : +80 319 €
- Immobilisations corporelles +31 236 €
hausse de 31 236 € (+37,0 %), de 84 353 € à 115 590 €
dont Mobilier et matériel roulant : +31 342 €
- Stocks et commandes +22 471 €
hausse de 22 471 € (+29,4 %), de 76 529 € à 99 000 €
- Dettes commerciales +80 598 €
hausse de 80 598 € (+194 %), de 41 522 € à 122 120 €
- Acomptes reçus +56 225 €
hausse de 56 225 € (+2 074 %), de 2 711 € à 58 936 €
- Dettes à plus d'un an +11 946 €
hausse de 11 946 € (+13,1 %), de 90 949 € à 102 895 €
- Dettes > 1 an échéant dans l'année +8 900 €
hausse de 8 900 € (+54,6 %), de 16 295 € à 25 195 €
- Bénéfice (perte) reporté(e) +7 772 €
hausse de 7 772 € (+33,2 %), de 23 441 € à 31 213 €
- Amortissements +19 707 €
hausse de 19 707 € (+124 %), de 15 868 € à 35 575 €
- Marge brute d'exploitation +9 344 €
hausse de 9 344 € (+18,9 %), de 49 517 € à 58 861 €
- Charges financières +4 002 €
hausse de 4 002 € (+35,7 %), de 11 205 € à 15 207 €
- Impôts -3 309 €
baisse de 3 309 € (-56,2 %), de 5 892 € à 2 584 €
- Produits financiers +2 528 €
hausse de 2 528 € (+240 %), de 1 053 € à 3 581 €
Du résultat de 2024 à celui de 2025
Chaque barre est l'écart d'un poste du compte de résultats, comme effet sur le résultat : des charges plus élevées le réduisent, des produits plus élevés l'augmentent.
Pont de trésorerie dérivé
Dérivé des bilans 2024 et 2025 et du résultat 2025 : pas un tableau de flux déposé. Il montre d'où vient l'argent et où il est allé.
Tous les postes côte à côte
| Poste | Code | 2024 | 2025 | Écart | % |
|---|---|---|---|---|---|
| Total de l'actif | 20/58 | 343 890 € | 503 818 € | +159 928 € | +46,5 % |
| Actifs immobilisés | 21/28 | 84 355 € | 115 592 € | +31 236 € | +37,0 % |
| Immobilisations incorporelles | 21 | 2 € | 2 € | = | 0,0 % |
| Immobilisations corporelles | 22/27 | 84 353 € | 115 590 € | +31 236 € | +37,0 % |
| Installations, machines et outillage | 23 | 29 860 € | 29 754 € | -105 € | -0,4 % |
| Mobilier et matériel roulant | 24 | 54 494 € | 85 835 € | +31 342 € | +57,5 % |
| Actifs circulants | 29/58 | 259 534 € | 388 226 € | +128 692 € | +49,6 % |
| Stocks et commandes en cours d'exécution | 3 | 76 529 € | 99 000 € | +22 471 € | +29,4 % |
| Stocks | 30/36 | 76 529 € | 99 000 € | +22 471 € | +29,4 % |
| Créances à un an au plus | 40/41 | 157 920 € | 268 373 € | +110 452 € | +69,9 % |
| Créances commerciales | 40 | 124 569 € | 204 888 € | +80 319 € | +64,5 % |
| Autres créances | 41 | 33 352 € | 63 485 € | +30 133 € | +90,4 % |
| Valeurs disponibles | 54/58 | 25 084 € | 20 853 € | -4 232 € | -16,9 % |
| Total du passif | 10/49 | 343 890 € | 503 818 € | +159 928 € | +46,5 % |
| Capitaux propres | 10/15 | 63 441 € | 71 213 € | +7 772 € | +12,3 % |
| Apport | 10/11 | 40 000 € | 40 000 € | = | 0,0 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e) | 14 | 23 441 € | 31 213 € | +7 772 € | +33,2 % |
| Dettes | 17/49 | 280 448 € | 432 605 € | +152 156 € | +54,3 % |
| Dettes à plus d'un an | 17 | 90 949 € | 102 895 € | +11 946 € | +13,1 % |
| Dettes financières | 170/4 | 90 949 € | 102 895 € | +11 946 € | +13,1 % |
| Dettes à un an au plus | 42/48 | 189 499 € | 329 710 € | +140 211 € | +74,0 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année | 42 | 16 295 € | 25 195 € | +8 900 € | +54,6 % |
| Dettes commerciales | 44 | 41 522 € | 122 120 € | +80 598 € | +194 % |
| Fournisseurs | 440/4 | 41 522 € | 122 120 € | +80 598 € | +194 % |
| Acomptes reçus sur commandes | 46 | 2 711 € | 58 936 € | +56 225 € | +2 074 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales | 45 | 9 644 € | 9 684 € | +40 € | +0,4 % |
| Impôts | 450/3 | 9 644 € | 9 684 € | +40 € | +0,4 % |
| Autres dettes | 47/48 | 119 327 € | 113 775 € | -5 552 € | -4,7 % |
| Rémunérations, charges sociales et pensions | 62 | 1 592 € | 0 € | -1 592 € | -100 % |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles | 630 | 15 868 € | 35 575 € | +19 707 € | +124 % |
| Autres charges d'exploitation | 640/8 | 777 € | 1 305 € | +528 € | +68,0 % |
| Marge brute d'exploitation | 9900 | 49 517 € | 58 861 € | +9 344 € | +18,9 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation | 9901 | 31 280 € | 21 981 € | -9 299 € | -29,7 % |
| Produits financiers | 75/76B | 1 053 € | 3 581 € | +2 528 € | +240 % |
| Produits financiers récurrents | 75 | 1 053 € | 3 581 € | +2 528 € | +240 % |
| Charges financières | 65/66B | 11 205 € | 15 207 € | +4 002 € | +35,7 % |
| Charges financières récurrentes | 65 | 11 205 € | 15 207 € | +4 002 € | +35,7 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts | 9903 | 21 128 € | 10 355 € | -10 773 € | -51,0 % |
| Impôts sur le résultat | 67/77 | 5 892 € | 2 584 € | -3 309 € | -56,2 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice | 9904 | 15 236 € | 7 772 € | -7 464 € | -49,0 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter | 9905 | 15 236 € | 7 772 € | -7 464 € | -49,0 % |
Source : comptes annuels déposés (BNB), exercices clôturés le 31 décembre 2024 et le 31 décembre 2025. Couleur : vert est un mouvement favorable pour ce poste, rouge un mouvement défavorable. Établi le 28 octobre 2026 via checked.be.