INTERSTATION : ce qui a changé
Deux exercices côte à côte, expliqués : ce qui a le plus bougé au bilan et au résultat, pourquoi le résultat a augmenté ou baissé, et où est allé l'argent.
INTERSTATION
Principaux mouvements
- Valeurs disponibles +58 439 €
hausse de 58 439 € (+32,9 %), de 177 722 € à 236 161 €
surtout Dettes commerciales (+32 919 €) et Amortissements (+27 074 €)
- Stocks et commandes -14 844 €
baisse de 14 844 € (-27,9 %), de 53 253 € à 38 408 €
- Immobilisations incorporelles -9 070 €
baisse de 9 070 € (-100 %), de 9 070 € à 0 €
- Créances à un an au plus +4 030 €
hausse de 4 030 € (+17,8 %), de 22 644 € à 26 675 €
dont Créances commerciales : +4 075 €
- Dettes commerciales +32 919 €
hausse de 32 919 € (+16,5 %), de 199 678 € à 232 597 €
- Réserves +7 997 €
hausse de 7 997 € (+15,2 %), de 52 698 € à 60 695 €
dont Réserves disponibles : +7 997 €
- Dettes financières à un an au plus +6 727 €
nouveau en 2026 : 6 727 €
- Dettes à plus d'un an -6 577 €
baisse de 6 577 € (-14,2 %), de 46 463 € à 39 887 €
dont Dettes financières : -6 577 €
- Autres dettes -4 941 €
baisse de 4 941 € (-18,0 %), de 27 514 € à 22 573 €
- Marge brute d'exploitation -7 818 €
baisse de 7 818 € (-8,4 %), de 93 290 € à 85 471 €
- Autres charges d'exploitation +5 109 €
hausse de 5 109 € (+41,5 %), de 12 314 € à 17 424 €
- Amortissements -1 021 €
baisse de 1 021 € (-3,6 %), de 28 095 € à 27 074 €
Du résultat de 2025 à celui de 2026
Chaque barre est l'écart d'un poste du compte de résultats, comme effet sur le résultat : des charges plus élevées le réduisent, des produits plus élevés l'augmentent.
Pont de trésorerie dérivé
Dérivé des bilans 2025 et 2026 et du résultat 2026 : pas un tableau de flux déposé. Il montre d'où vient l'argent et où il est allé.
Tous les postes côte à côte
| Poste | Code | 2025 | 2026 | Écart | % |
|---|---|---|---|---|---|
| Total de l'actif | 20/58 | 353 005 € | 387 716 € | +34 711 € | +9,8 % |
| Actifs immobilisés | 21/28 | 80 526 € | 67 879 € | -12 647 € | -15,7 % |
| Immobilisations incorporelles | 21 | 9 070 € | 0 € | -9 070 € | -100 % |
| Immobilisations corporelles | 22/27 | 71 207 € | 67 630 € | -3 577 € | -5,0 % |
| Installations, machines et outillage | 23 | 67 432 € | 52 947 € | -14 485 € | -21,5 % |
| Mobilier et matériel roulant | 24 | 3 775 € | 5 823 € | +2 048 € | +54,2 % |
| Immobilisations en cours et acomptes versés | 27 | - | 8 860 € | +8 860 € | |
| Immobilisations financières | 28 | 249 € | 249 € | = | 0,0 % |
| Actifs circulants | 29/58 | 272 479 € | 319 837 € | +47 358 € | +17,4 % |
| Créances à plus d'un an | 29 | 7 978 € | 7 978 € | = | 0,0 % |
| Autres créances | 291 | 7 978 € | 7 978 € | = | 0,0 % |
| Stocks et commandes en cours d'exécution | 3 | 53 253 € | 38 408 € | -14 844 € | -27,9 % |
| Stocks | 30/36 | 53 253 € | 38 408 € | -14 844 € | -27,9 % |
| Créances à un an au plus | 40/41 | 22 644 € | 26 675 € | +4 030 € | +17,8 % |
| Créances commerciales | 40 | 4 684 € | 8 759 € | +4 075 € | +87,0 % |
| Autres créances | 41 | 17 960 € | 17 915 € | -45 € | -0,2 % |
| Placements de trésorerie | 50/53 | 8 908 € | 9 999 € | +1 091 € | +12,2 % |
| Valeurs disponibles | 54/58 | 177 722 € | 236 161 € | +58 439 € | +32,9 % |
| Comptes de régularisation | 490/1 | 1 974 € | 616 € | -1 358 € | -68,8 % |
| Total du passif | 10/49 | 353 005 € | 387 716 € | +34 711 € | +9,8 % |
| Capitaux propres | 10/15 | 71 290 € | 79 287 € | +7 997 € | +11,2 % |
| Apport | 10/11 | 18 592 € | 18 592 € | = | 0,0 % |
| Réserves | 13 | 52 698 € | 60 695 € | +7 997 € | +15,2 % |
| Réserves immunisées | 132 | 66 € | 66 € | = | 0,0 % |
| Réserves disponibles | 133 | 52 632 € | 60 628 € | +7 997 € | +15,2 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e) | 14 | 0 € | 0 € | = | |
| Dettes | 17/49 | 281 715 € | 308 429 € | +26 714 € | +9,5 % |
| Dettes à plus d'un an | 17 | 46 463 € | 39 887 € | -6 577 € | -14,2 % |
| Dettes financières | 170/4 | 15 663 € | 9 087 € | -6 577 € | -42,0 % |
| Autres dettes | 178/9 | 30 800 € | 30 800 € | = | 0,0 % |
| Dettes à un an au plus | 42/48 | 235 207 € | 268 473 € | +33 266 € | +14,1 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année | 42 | 8 015 € | 6 577 € | -1 438 € | -17,9 % |
| Dettes financières | 43 | - | 6 727 € | +6 727 € | |
| Établissements de crédit | 430/8 | - | 6 727 € | +6 727 € | |
| Dettes commerciales | 44 | 199 678 € | 232 597 € | +32 919 € | +16,5 % |
| Fournisseurs | 440/4 | 199 678 € | 232 597 € | +32 919 € | +16,5 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales | 45 | 0 € | - | = | |
| Impôts | 450/3 | 0 € | - | = | |
| Autres dettes | 47/48 | 27 514 € | 22 573 € | -4 941 € | -18,0 % |
| Comptes de régularisation | 492/3 | 44 € | 70 € | +26 € | +57,7 % |
| Rémunérations, charges sociales et pensions | 62 | 75 € | 0 € | -75 € | -100 % |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles | 630 | 28 095 € | 27 074 € | -1 021 € | -3,6 % |
| Autres charges d'exploitation | 640/8 | 12 314 € | 17 424 € | +5 109 € | +41,5 % |
| Charges d'exploitation non récurrentes | 66A | 111 € | 100 € | -11 € | -10,0 % |
| Marge brute d'exploitation | 9900 | 93 290 € | 85 471 € | -7 818 € | -8,4 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation | 9901 | 52 694 € | 40 874 € | -11 820 € | -22,4 % |
| Produits financiers | 75/76B | 0 € | - | = | |
| Produits financiers récurrents | 75 | 0 € | - | = | |
| Charges financières | 65/66B | 16 237 € | 16 626 € | +390 € | +2,4 % |
| Charges financières récurrentes | 65 | 16 237 € | 16 626 € | +390 € | +2,4 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts | 9903 | 36 458 € | 24 248 € | -12 210 € | -33,5 % |
| Impôts sur le résultat | 67/77 | 6 206 € | 6 251 € | +45 € | +0,7 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice | 9904 | 30 251 € | 17 997 € | -12 255 € | -40,5 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter | 9905 | 30 251 € | 17 997 € | -12 255 € | -40,5 % |
Source : comptes annuels déposés (BNB), exercices clôturés le 31 mars 2025 et le 31 mars 2026. Couleur : vert est un mouvement favorable pour ce poste, rouge un mouvement défavorable. Établi le 31 octobre 2026 via checked.be.