CEPHI : ce qui a changé
Deux exercices côte à côte, expliqués : ce qui a le plus bougé au bilan et au résultat, pourquoi le résultat a augmenté ou baissé, et où est allé l'argent.
CEPHI
Principaux mouvements
- Valeurs disponibles -40 596 €
baisse de 40 596 € (-81,7 %), de 49 673 € à 9 077 €
surtout Apports, distributions et autres (-63 494 €) et Dettes fiscales, salariales et sociales (-10 942 €)
- Créances à un an au plus -3 086 €
baisse de 3 086 € (-20,9 %), de 14 784 € à 11 697 €
dont Autres créances : -3 086 €
- Immobilisations corporelles -2 488 €
baisse de 2 488 € (-6,8 %), de 36 649 € à 34 161 €
dont Location-financement et droits similaires : -5 830 €
- Réserves -28 899 €
baisse de 28 899 € (-45,5 %), de 63 494 € à 34 595 €
- Dettes fiscales, salariales et sociales -10 942 €
baisse de 10 942 € (-90,5 %), de 12 086 € à 1 144 €
- Dettes à plus d'un an -7 199 €
baisse de 7 199 € (-33,4 %), de 21 573 € à 14 374 €
- Dettes commerciales +1 311 €
hausse de 1 311 € (+77,3 %), de 1 696 € à 3 007 €
- Produits financiers +11 041 €
hausse de 11 041 € (+1 891 %), de 584 € à 11 625 €
- Marge brute d'exploitation +7 363 €
hausse de 7 363 € (+19,6 %), de 37 543 € à 44 906 €
- Amortissements +4 575 €
hausse de 4 575 € (+95,5 %), de 4 791 € à 9 366 €
- Autres charges d'exploitation +856 €
hausse de 856 € (+65,7 %), de 1 303 € à 2 159 €
- Charges financières +727 €
hausse de 727 € (+475 %), de 153 € à 880 €
Du résultat de 2024 à celui de 2025
Chaque barre est l'écart d'un poste du compte de résultats, comme effet sur le résultat : des charges plus élevées le réduisent, des produits plus élevés l'augmentent.
Pont de trésorerie dérivé
Dérivé des bilans 2024 et 2025 et du résultat 2025 : pas un tableau de flux déposé. Il montre d'où vient l'argent et où il est allé.
Tous les postes côte à côte
| Poste | Code | 2024 | 2025 | Écart | % |
|---|---|---|---|---|---|
| Total de l'actif | 20/58 | 105 953 € | 60 421 € | -45 531 € | -43,0 % |
| Actifs immobilisés | 21/28 | 37 648 € | 35 160 € | -2 488 € | -6,6 % |
| Immobilisations corporelles | 22/27 | 36 649 € | 34 161 € | -2 488 € | -6,8 % |
| Installations, machines et outillage | 23 | 432 € | 691 € | +258 € | +59,7 % |
| Mobilier et matériel roulant | 24 | 7 418 € | 10 501 € | +3 083 € | +41,6 % |
| Location-financement et droits similaires | 25 | 28 799 € | 22 969 € | -5 830 € | -20,2 % |
| Immobilisations financières | 28 | 999 € | 999 € | = | 0,0 % |
| Actifs circulants | 29/58 | 68 304 € | 25 261 € | -43 043 € | -63,0 % |
| Créances à un an au plus | 40/41 | 14 784 € | 11 697 € | -3 086 € | -20,9 % |
| Créances commerciales | 40 | 250 € | 250 € | = | 0,0 % |
| Autres créances | 41 | 14 534 € | 11 447 € | -3 086 € | -21,2 % |
| Valeurs disponibles | 54/58 | 49 673 € | 9 077 € | -40 596 € | -81,7 % |
| Comptes de régularisation | 490/1 | 3 848 € | 4 487 € | +639 € | +16,6 % |
| Total du passif | 10/49 | 105 953 € | 60 421 € | -45 531 € | -43,0 % |
| Capitaux propres | 10/15 | 63 596 € | 34 697 € | -28 899 € | -45,4 % |
| Apport | 10/11 | 102 € | 102 € | = | 0,0 % |
| Réserves | 13 | 63 494 € | 34 595 € | -28 899 € | -45,5 % |
| Réserves disponibles | 133 | 63 494 € | 34 595 € | -28 899 € | -45,5 % |
| Dettes | 17/49 | 42 357 € | 25 725 € | -16 632 € | -39,3 % |
| Dettes à plus d'un an | 17 | 21 573 € | 14 374 € | -7 199 € | -33,4 % |
| Dettes financières | 170/4 | 21 573 € | 14 374 € | -7 199 € | -33,4 % |
| Dettes à un an au plus | 42/48 | 20 783 € | 11 351 € | -9 433 € | -45,4 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année | 42 | 7 001 € | 7 199 € | +198 € | +2,8 % |
| Dettes commerciales | 44 | 1 696 € | 3 007 € | +1 311 € | +77,3 % |
| Fournisseurs | 440/4 | 1 696 € | 3 007 € | +1 311 € | +77,3 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales | 45 | 12 086 € | 1 144 € | -10 942 € | -90,5 % |
| Impôts | 450/3 | 12 086 € | 1 144 € | -10 942 € | -90,5 % |
| Produits d'exploitation non récurrents | 76A | - | 5 430 € | +5 430 € | |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles | 630 | 4 791 € | 9 366 € | +4 575 € | +95,5 % |
| Autres charges d'exploitation | 640/8 | 1 303 € | 2 159 € | +856 € | +65,7 % |
| Marge brute d'exploitation | 9900 | 37 543 € | 44 906 € | +7 363 € | +19,6 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation | 9901 | 31 449 € | 33 381 € | +1 931 € | +6,1 % |
| Produits financiers | 75/76B | 584 € | 11 625 € | +11 041 € | +1 891 % |
| Produits financiers récurrents | 75 | 584 € | 11 625 € | +11 041 € | +1 891 % |
| Charges financières | 65/66B | 153 € | 880 € | +727 € | +475 % |
| Charges financières récurrentes | 65 | 153 € | 880 € | +727 € | +475 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts | 9903 | 31 880 € | 44 125 € | +12 245 € | +38,4 % |
| Impôts sur le résultat | 67/77 | 9 836 € | 9 531 € | -306 € | -3,1 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice | 9904 | 22 044 € | 34 595 € | +12 551 € | +56,9 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter | 9905 | 22 044 € | 34 595 € | +12 551 € | +56,9 % |
Source : comptes annuels déposés (BNB), exercices clôturés le 31 décembre 2024 et le 31 décembre 2025. Couleur : vert est un mouvement favorable pour ce poste, rouge un mouvement défavorable. Établi le 29 octobre 2026 via checked.be.