TELIKA
ActifFinances · exercice 2025, schéma complet
Comptes annuels 2025 déposés 4 jours après le délai Déposés le 4 août 2026, délai 31 juillet 2026 (7 mois après la clôture du 31 décembre 2025, CSA art. 3:10). Source : BNB, 2026-00386027.
Comptes annuels 2025 déposés le 04-08-2026 à la BNB les 31 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 870 000 €
Estimé : probablement entre 780 000 € et 970 000 €
Marge EBIT
Non repris dans ce dépôt
Résultat net
824 219 €▼ 15,9 %
2024 · 979 510 €
Fonds de roulement
-546 816 €▼ 212 %
2024 · -175 466 €
Aperçu pluriannuel
2018 à 2025, 8 exercicesRésultat d'exploitation
99 743 €
▼ 56,8 %
2025
20182025
Résultat net
824 219 €
▼ 15,9 %
2025
quart supérieur du secteur
20182025
Capitaux propres
1,6 M €
▲ 107 %
2025
moitié centrale du secteur
20182025
Total actif
7,8 M €
▲ 1,4 %
2025
moitié centrale du secteur
20182025
Dettes
5,7 M €
▼ 15,4 %
2025
20182025
Fonds de roulement
-546 816 €
▼ 212 %
2025
quart inférieur du secteur
20182025
Solvabilité
20,5 %
▲ 10,4pp
2025
moitié centrale du secteur
20182025
Liquidité générale
0,27
▼ 0,40
2025
quart inférieur du secteur
20182025
Rentabilité des actifs (ROA)
10,6 %
▼ 2,2pp
2025
quart supérieur du secteur
20182025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste20182019202020212022202320242025
Résultat d'exploitation-0,003 M €-0,2 M €0,2 M €▼ 13,4 %0,4 M €▲ 114 %-0,03 M €0,2 M €0,2 M €▲ 45,0 %0,1 M €▼ 56,8 %
Résultat net-0,2 M €-0,4 M €0,3 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 22,6 %0,3 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 15,3 %-0,3 M €en dessous de la moitié centrale du secteur-0,2 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 35,1 %1,0 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur0,8 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 15,9 %
Capitaux propres-0,6 M €--0,2 M €▲ 58,8 %0,03 M €en dessous de la moitié centrale du secteur0,3 M €dans la moitié centrale du secteur▲ 13×0,009 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 97,5 %-0,2 M €en dessous de la moitié centrale du secteur0,8 M €dans la moitié centrale du secteur1,6 M €dans la moitié centrale du secteur▲ 107 %
Total actif14,6 M €-15,1 M €▲ 3,4 %13,7 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 9,5 %10,8 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 21,2 %10,0 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 7,0 %8,3 M €dans la moitié centrale du secteur▼ 17,5 %7,7 M €dans la moitié centrale du secteur▼ 7,0 %7,8 M €dans la moitié centrale du secteur▲ 1,4 %
Dettes15,2 M €-15,4 M €▲ 1,0 %13,6 M €▼ 11,1 %10,4 M €▼ 23,5 %10,0 M €▼ 4,0 %8,5 M €▼ 15,4 %6,8 M €▼ 19,9 %5,7 M €▼ 15,4 %
Fonds de roulement-0,7 M €-0,5 M €1,8 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 294 %0,2 M €dans la moitié centrale du secteur▼ 91,5 %-0,2 M €dans la moitié centrale du secteur-0,4 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 128 %-0,2 M €dans la moitié centrale du secteur▲ 52,6 %-0,5 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 212 %
Solvabilité-4,1 %--1,6 %▲ 2,5pp0,2 %en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 1,8pp3,2 %en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 3,0pp0,1 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 3,1pp-2,5 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 2,6pp10,0 %dans la moitié centrale du secteur▲ 12,6pp20,5 %dans la moitié centrale du secteur▲ 10,4pp
Liquidité générale0,79-1,13▲ 0,341,82dans la moitié centrale du secteur▲ 0,701,09dans la moitié centrale du secteur▼ 0,730,91dans la moitié centrale du secteur▼ 0,190,41en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,500,67dans la moitié centrale du secteur▲ 0,270,27en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,40
Rentabilité des actifs (ROA)-1,6 %-2,3 %▲ 3,9pp2,0 %dans la moitié centrale du secteur▼ 0,3pp2,9 %dans la moitié centrale du secteur▲ 0,9pp-3,3 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 6,3pp-2,6 %en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,7pp12,7 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 15,4pp10,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 2,2pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Activités immobilières (NACE 68). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est inférieur de 57 % à celui de 2024.
Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 7,8 M €
Actifs immobilisés
7,6 M € ▲ 3,5 %
Actifs circulants
204 812 € ▼ 42,7 %
Passif 7,8 M €
Capitaux propres
1,6 M € ▲ 107 %
Provisions
454 607 € ▲ 261 %
Dettes
5,7 M € ▼ 15,4 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 88,3 % à 73,7 %. Les capitaux propres sont plus élevés et la dette est plus faible.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
670 843 €▼
2024 · 756 440 €
Cash-flow
1,4 M €▼
2024 · 1,5 M €
Taux d'endettement
3,60▼
2024 · 8,80
ROE
51,7 %▼
2024 · 127,0 %
Couverture des intérêts
2,17▼
2024 · 2,74
Dettes ≤ 1 an
751 628 €▲
2024 · 532 624 €
Dettes > 1 an
5,0 M €▼
2024 · 6,3 M €
Impôts
939 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Investissements
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 131 377 € | 116 847 € | 240 745 € | 99 969 € | 1,1 M € |
| Immobilisations financières | - | - | - | 454 € | 4 667 € |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 569 774 € | 568 400 € | 562 945 € | 525 502 € | 571 099 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 0,8 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,5 M € | 0,6 M € | ▲ 8,7 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | - | - | 0,09 M € | 0,09 M € | 0,1 M € | 0,1 M € | 0,1 M € | ▼ 3,5 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 0,8 M € | 0,9 M € | 0,9 M € | 1,1 M € | 0,6 M € | 0,8 M € | 0,9 M € | 0,8 M € | ▼ 10,3 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | -0,003 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,4 M € | -0,03 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,1 M € | ▼ 56,8 % |
| Produits financiers75/76B | - | - | - | 0,2 M € | 0,006 M € | 0,07 M € | 1,2 M € | 1,4 M € | ▲ 18,5 % |
| Produits financiers récurrents75 | 0,01 M € | 0,009 M € | 0,009 M € | 0,005 M € | 0 € | 0,002 M € | 0,002 M € | 0,002 M € | ▲ 2,3 % |
| Produits financiers non récurrents76B | - | - | - | 0,2 M € | 0,006 M € | 0,07 M € | 1,1 M € | 1,4 M € | ▲ 18,5 % |
| Charges financières65/66B | - | - | - | 0,3 M € | 0,3 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | ▲ 12,1 % |
| Charges financières récurrentes65 | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | ▲ 12,1 % |
| Charges financières non récurrentes66B | - | - | - | - | - | 0,1 M € | - | 100 € | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | -0,2 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | -0,3 M € | -0,2 M € | 1,1 M € | 1,2 M € | ▲ 4,4 % |
| Prélèvement sur les impôts différés780 | - | - | - | - | - | - | - | 0,01 M € | - |
| Transfert aux impôts différés680 | - | - | - | - | - | - | 0,1 M € | 0,3 M € | ▲ 170 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | - | - | - | - | - | - | - | 0,001 M € | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -0,2 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | -0,3 M € | -0,2 M € | 1,0 M € | 0,8 M € | ▼ 15,9 % |
| Prélèvement sur les réserves immunisées789 | - | - | - | - | - | - | - | 0,03 M € | - |
| Transfert aux réserves immunisées689 | - | - | - | - | - | - | 0,4 M € | 1,0 M € | ▲ 170 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | -0,2 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | -0,3 M € | -0,2 M € | 0,6 M € | -0,2 M € | - |
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | |||||||||
| Total de l'actif20/58 | 14,6 M € | 15,1 M € | 13,7 M € | 10,8 M € | 10,0 M € | 8,3 M € | 7,7 M € | 7,8 M € | ▲ 1,4 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 12,0 M € | 11,0 M € | 9,6 M € | 8,9 M € | 8,5 M € | 8,0 M € | 7,3 M € | 7,6 M € | ▲ 3,5 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 11,3 M € | 10,3 M € | 8,9 M € | 8,5 M € | 8,0 M € | 7,6 M € | 6,9 M € | 7,1 M € | ▲ 3,7 % |
| Terrains et constructions22 | - | - | - | 8,5 M € | 8,0 M € | 7,6 M € | 6,9 M € | 7,1 M € | ▲ 3,7 % |
| Immobilisations financières28 | 0,7 M € | 0,7 M € | 0,7 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | ▲ 1,1 % |
| Actifs circulants29/58 | 2,6 M € | 4,1 M € | 4,0 M € | 1,9 M € | 1,6 M € | 0,3 M € | 0,4 M € | 0,2 M € | ▼ 42,7 % |
| Stocks et commandes en cours d'exécution3 | 2,0 M € | 3,3 M € | 3,3 M € | 0,4 M € | - | - | - | - | - |
| Stocks30/36 | - | - | - | 0,4 M € | - | - | - | - | - |
| Créances à un an au plus40/41 | 0,4 M € | 0,6 M € | 0,3 M € | 0,06 M € | 0,07 M € | 0,06 M € | 0,06 M € | 0,06 M € | ▼ 0,2 % |
| Créances commerciales40 | - | - | - | - | 0,007 M € | - | - | 336 € | - |
| Autres créances41 | - | - | - | 0,06 M € | 0,06 M € | 0,06 M € | 0,06 M € | 0,06 M € | ▼ 0,7 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,4 M € | 1,3 M € | 1,5 M € | 0,2 M € | 0,3 M € | 0,1 M € | ▼ 51,2 % |
| Passif | |||||||||
| Total du passif10/49 | 14,6 M € | 15,1 M € | 13,7 M € | 10,8 M € | 10,0 M € | 8,3 M € | 7,7 M € | 7,8 M € | ▲ 1,4 % |
| Capitaux propres10/15 | -0,6 M € | -0,2 M € | 0,03 M € | 0,3 M € | 0,009 M € | -0,2 M € | 0,8 M € | 1,6 M € | ▲ 107 % |
| Apport10/11 | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | = |
| Capital10 | - | - | - | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | = |
| Capital souscrit100 | - | - | - | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | 0,2 M € | = |
| Plus-values de réévaluation12 | - | - | - | 3,8 M € | 3,8 M € | 3,6 M € | 3,2 M € | 2,9 M € | ▼ 11,5 % |
| Réserves13 | - | - | - | - | - | 0,2 M € | 1,0 M € | 2,3 M € | ▲ 141 % |
| Réserves immunisées132 | - | - | - | - | - | - | 0,4 M € | 1,4 M € | ▲ 261 % |
| Réserves disponibles133 | - | - | - | - | - | 0,2 M € | 0,6 M € | 1,0 M € | ▲ 63,1 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | -4,6 M € | -4,3 M € | -4,0 M € | -3,7 M € | -4,0 M € | -4,2 M € | -3,6 M € | -3,8 M € | ▼ 4,5 % |
| Provisions et impôts différés16 | - | - | - | - | - | - | 0,1 M € | 0,5 M € | ▲ 261 % |
| Impôts différés168 | - | - | - | - | - | - | 0,1 M € | 0,5 M € | ▲ 261 % |
| Dettes17/49 | 15,2 M € | 15,4 M € | 13,6 M € | 10,4 M € | 10,0 M € | 8,5 M € | 6,8 M € | 5,7 M € | ▼ 15,4 % |
| Dettes à plus d'un an17 | 11,9 M € | 11,7 M € | 11,4 M € | 8,7 M € | 8,3 M € | 7,9 M € | 6,3 M € | 5,0 M € | ▼ 20,2 % |
| Dettes financières170/4 | - | - | - | 8,3 M € | 7,9 M € | 7,4 M € | 5,8 M € | 4,6 M € | ▼ 21,6 % |
| Autres dettes178/9 | - | - | - | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | ▼ 0,3 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 3,3 M € | 3,7 M € | 2,2 M € | 1,7 M € | 1,7 M € | 0,6 M € | 0,5 M € | 0,8 M € | ▲ 41,1 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | - | - | - | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | ▼ 34,4 % |
| Dettes commerciales44 | 0,004 M € | 0,5 M € | 0,002 M € | 0,001 M € | 0,002 M € | 0,001 M € | 167 € | - | - |
| Fournisseurs440/4 | - | - | - | 0,001 M € | 0,002 M € | 0,001 M € | 167 € | - | - |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | - | - | 0,002 M € | 0,002 M € | 0,003 M € | 0,001 M € | 0,005 M € | ▲ 291 % |
| Impôts450/3 | - | - | - | 0,002 M € | 0,002 M € | 0,003 M € | 0,001 M € | 0,005 M € | ▲ 291 % |
| Autres dettes47/48 | - | - | - | 1,3 M € | 1,3 M € | 0,2 M € | 0,1 M € | 0,5 M € | ▲ 261 % |
| Poste | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -0,2 M € | 0,4 M € | 0,3 M € | 0,3 M € | -0,3 M € | -0,2 M € | 1,0 M € | 0,8 M € | ▼ 15,9 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 0,8 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,6 M € | 0,5 M € | 0,6 M € | ▲ 8,7 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 0,5 M € | 1,0 M € | 0,8 M € | 0,9 M € | 0,2 M € | 0,3 M € | 1,5 M € | 1,4 M € | ▼ 7,3 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | 0,5 M € | 0,8 M € | 0,1 M € | -0,1 M € | -0,1 M € | 0,2 M € | -0,8 M € | - |
| Variation des valeurs disponibles | - | -0,02 M € | 0,2 M € | 1,0 M € | 0,1 M € | -1,3 M € | 0,1 M € | -0,2 M € | - |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 378 entreprises avaient le même profil que TELIKA aujourd'hui. Deux ans plus tard, 97,4 % existaient encore et 0,3 % avaient fait faillite.
- Moyenne
- 20 ans ou plus
- solvabilité de 10 à 30 %
- bénéfice d'au moins 5 % du bilan
97,4 %
existait encore
2,4 %
a cessé autrement
0,3 %
a fait faillite
Cela correspond à la probabilité de faillite propre à TELIKA : 0,1 % dans les 12 mois.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 378 entreprises, pas d'une prévision pour TELIKA. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Les 10 derniers dépôts sur 31 à la Banque nationale
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | schéma complet | 04-08-2026 | 2026-00386027 | |
| 31-12-2024 | schéma complet | 19-06-2025 | 2025-00159830 | |
| 31-12-2023 | schéma complet | 18-06-2024 | 2024-00142427 | |
| 31-12-2022 | schéma complet | 30-05-2023 | 2023-00104479 | |
| 31-12-2021 | schéma complet | 25-08-2022 | 2022-20328451 | |
| 31-12-2020 | schéma complet | 15-06-2021 | 2021-20300089 | |
| 31-12-2019 | schéma complet | 21-08-2020 | 2020-43500204 | |
| 31-12-2018 | schéma complet | 13-01-2020 | 2020-01000043 | |
| 31-12-2017 | schéma complet | 31-07-2018 | 2018-43200060 | |
| 31-12-2016 | schéma complet | 30-08-2017 | 2017-57600071 |