TACTICS
ActifFinances · exercice 2025, schéma abrégé
Comptes annuels 2025 déposés le 30-04-2026 PDF les 25 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 760 000 €
Estimé : probablement entre 520 000 € et 1,2 M €
Total actif
783 382 €▼ 8,6 %
2024 · 856 999 €
Résultat net
-369 474 €
2024 · 12 679 €
Fonds de roulement
28 590 €▼ 65,5 %
2024 · 82 861 €
Dans les classements
#10 entreprise par total du bilan à Kapellen, secteur Télécoms et informatique
Aperçu pluriannuel
2019 à 2025, 7 exercicesRésultat d'exploitation
-357 825 €
2025
20192025
Résultat net
-369 474 €
2025
quart inférieur du secteur
20192025
Capitaux propres
-209 569 €
2025
quart inférieur du secteur
20192025
Total actif
783 382 €
▼ 8,6 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Dettes
992 951 €
▲ 42,4 %
2025
20192025
Fonds de roulement
28 590 €
▼ 65,5 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Solvabilité
-26,8 %
▼ 45,4pp
2025
quart inférieur du secteur
20192025
Liquidité générale
1,07
▼ 0,11
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Rentabilité des actifs (ROA)
-47,2 %
▼ 48,6pp
2025
quart inférieur du secteur
20192025
Personnel (ETP)
8,7
▲ 8,8 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste2019202020212022202320242025
Résultat d'exploitation50 551 €--222 660 €52 606 €26 156 €▼ 50,3 %52 670 €▲ 101 %21 271 €▼ 59,6 %-357 825 €
Résultat net36 059 €--231 601 €en dessous de la moitié centrale du secteur27 795 €dans la moitié centrale du secteur14 302 €dans la moitié centrale du secteur▼ 48,5 %36 195 €dans la moitié centrale du secteur▲ 153 %12 679 €dans la moitié centrale du secteur▼ 65,0 %-369 474 €en dessous de la moitié centrale du secteur
Capitaux propres300 535 €-68 935 €dans la moitié centrale du secteur▼ 77,1 %96 730 €dans la moitié centrale du secteur▲ 40,3 %111 032 €dans la moitié centrale du secteur▲ 14,8 %147 227 €dans la moitié centrale du secteur▲ 32,6 %159 905 €dans la moitié centrale du secteur▲ 8,6 %-209 569 €en dessous de la moitié centrale du secteur
Total actif758 552 €-502 031 €dans la moitié centrale du secteur▼ 33,8 %475 360 €dans la moitié centrale du secteur▼ 5,3 %521 965 €dans la moitié centrale du secteur▲ 9,8 %594 962 €dans la moitié centrale du secteur▲ 14,0 %856 999 €dans la moitié centrale du secteur▲ 44,0 %783 382 €dans la moitié centrale du secteur▼ 8,6 %
Dettes458 017 €-433 096 €▼ 5,4 %378 630 €▼ 12,6 %410 933 €▲ 8,5 %447 735 €▲ 9,0 %697 094 €▲ 55,7 %992 951 €▲ 42,4 %
Fonds de roulement212 367 €--71 537 €en dessous de la moitié centrale du secteur-55 635 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 22,2 %-14 231 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 74,4 %-89 526 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 529 %82 861 €dans la moitié centrale du secteur28 590 €dans la moitié centrale du secteur▼ 65,5 %
Solvabilité39,6 %-13,7 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 25,9pp20,3 %dans la moitié centrale du secteur▲ 6,6pp21,3 %dans la moitié centrale du secteur▲ 0,9pp24,7 %dans la moitié centrale du secteur▲ 3,5pp18,7 %dans la moitié centrale du secteur▼ 6,1pp-26,8 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 45,4pp
Liquidité générale1,68-0,77en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,910,82en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,040,96en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,140,79en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,171,18dans la moitié centrale du secteur▲ 0,391,07dans la moitié centrale du secteur▼ 0,11
Rentabilité des actifs (ROA)4,8 %--46,1 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 50,9pp5,8 %dans la moitié centrale du secteur▲ 52,0pp2,7 %dans la moitié centrale du secteur▼ 3,1pp6,1 %dans la moitié centrale du secteur▲ 3,3pp1,5 %dans la moitié centrale du secteur▼ 4,6pp-47,2 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 48,6pp
Personnel (ETP)9,1-11,9dans la moitié centrale du secteur▲ 30,8 %11dans la moitié centrale du secteur▼ 7,6 %10,4dans la moitié centrale du secteur▼ 5,5 %6,7dans la moitié centrale du secteur▼ 35,6 %8dans la moitié centrale du secteur▲ 19,4 %8,7dans la moitié centrale du secteur▲ 8,8 %
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Programmation, conseil informatique (NACE 62). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est une perte de 357 825 €, après un bénéfice de 21 271 € en 2024. C'est le résultat le plus faible depuis 2021.
Le chiffre d'affaires et la marge EBIT ne sont pas publiés. Le schéma abrégé ne les exige pas. Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 783 382 €
Actifs immobilisés
361 841 € ▲ 16,6 %
Actifs circulants
421 541 € ▼ 22,9 %
Passif
Capitaux propres-209 569 €
Dettes992 951 €
Les capitaux propres sont négatifs. Les dettes (992 951 €) dépassent le total du bilan (783 382 €).
Chiffres clés et ratios
EBITDA
-303 337 €▼
2024 · 78 860 €
Cash-flow
-314 987 €▼
2024 · 70 267 €
Couverture des intérêts
-27,69▼
2024 · 10,12
Dettes ≤ 1 an
392 951 €▼
2024 · 463 810 €
Dettes > 1 an
600 000 €▲
2024 · 233 284 €
Impôts
693 €▼
2024 · 800 €
Frais de personnel
591 047 €▼
2024 · 603 823 €
Le taux d'endettement n'est pas affiché, car les capitaux propres sont négatifs. Des dettes divisées par des capitaux propres négatifs ne disent rien.
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Personnel
| Poste | 30-09-2021 | 30-09-2022 | 30-09-2023 | 30-09-2024 | 30-09-2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Travailleurs à la date de clôture | 10 | 9 | 8 | 7 | 9 |
| à temps plein | 10 | 8 | 7 | 6 | 8 |
| à temps partiel | - | 1 | 1 | 1 | 1 |
| en équivalents temps plein | 10 | 8,9 | 7,9 | 6,9 | 8,9 |
| Moyenne de l'exercice, en équivalents temps plein | 11 | 10,4 | 6,7 | 8 | 8,7 |
| Sous contrat à durée indéterminée | 10 | 9 | 8 | 7 | 9 |
| Entrées | 0 | 1 | 3 | 5 | 9 |
| Sorties | 3 | 3 | 4 | 6 | 7 |
Source : bilan social des comptes annuels 2021 à 2025
Sûretés et garanties
| Poste | 30-09-2021 | 30-09-2022 | 30-09-2023 | 30-09-2024 | 30-09-2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Dettes garanties par des sûretés réelles sur les actifs propres | 136 845 € | - | - | - | - |
| Dettes garanties par les pouvoirs publics belges | - | - | - | 42 678 € | 24 796 € |
| Hypothèques, montant de l'inscription | 322 787 € | - | - | - | - |
| Valeur comptable des actifs grevés d'hypothèques | 199 055 € | - | - | - | - |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des dettes et droits et engagements hors bilan)
Investissements
| Poste | 30-09-2021 | 30-09-2022 | 30-09-2023 | 30-09-2024 | 30-09-2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 2 567 € | 6 933 € | 5 771 € | - | - |
| Immobilisations incorporelles | - | - | 105 000 € | 105 000 € | 105 000 € |
| Immobilisations financières | 7 500 € | - | - | - | 1 000 € |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 40 350 € | 41 781 € | 37 163 € | 57 588 € | 54 487 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
Subsides et aides
Autorités flamandes
2023 à 2025 · 3 mentions · 17 985 € octroyés · 16 236 € versés| Année | Mentions | Octroyé | Payé |
|---|---|---|---|
| 2025 | 1 | 4 485 € | 3 536 € |
| 2024 | 1 | 7 000 € | 6 200 € |
| 2023 | 1 | 6 500 € | 6 500 € |
Marchés publics
5 attributions · 2024 à 2026
Software vrijetijdsdiensten: 839 - 1
Raamovereenkomst Digitaal Loket Kinderopvang 2.0
Softwareplatform voor buitenschoolse opvang en activiteiten: EFRO_NextGen_Dynamische_Dienstverlening_Softwareplatform_BOA - 1
Ter beschikking stellen van een softwaresysteem om het vakantieaanbod, activiteiten en buitenschoolse kinderopvang te ondersteunen in een SaaS-formule: AKD-2024/051 - 1
Kinderopvangzoeker
Source : TED (Tenders Electronic Daily), Office des publications de l'Union européenne. Les montants sont tels que l'acheteur les a publiés. Pour un accord-cadre, le montant est un plafond.
Comptes annuels
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Rémunérations, charges sociales et pensions62 | - | - | 671 539 € | 675 959 € | 535 019 € | 603 823 € | 591 047 € | ▼ 2,1 % |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 32 865 € | 42 517 € | 40 350 € | 41 781 € | 37 163 € | 57 588 € | 54 487 € | ▼ 5,4 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | - | 4 966 € | 5 216 € | 3 040 € | 506 € | 693 € | ▲ 37,1 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 647 968 € | 559 625 € | 769 461 € | 749 111 € | 627 891 € | 683 189 € | 288 403 € | ▼ 57,8 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 50 551 € | -222 660 € | 52 606 € | 26 156 € | 52 670 € | 21 271 € | -357 825 € | - |
| Charges financières65/66B | - | - | 22 557 € | 10 757 € | 15 720 € | 7 793 € | 10 957 € | ▲ 40,6 % |
| Charges financières récurrentes65 | 6 200 € | 8 941 € | 22 557 € | 10 757 € | 15 720 € | 7 793 € | 10 957 € | ▲ 40,6 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 44 352 € | -231 601 € | 30 049 € | 15 399 € | 36 949 € | 13 479 € | -368 781 € | - |
| Impôts sur le résultat67/77 | 8 293 € | - | 2 254 € | 1 097 € | 755 € | 800 € | 693 € | ▼ 13,4 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 36 059 € | -231 601 € | 27 795 € | 14 302 € | 36 195 € | 12 679 € | -369 474 € | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 36 059 € | -231 601 € | 27 795 € | 14 302 € | 36 195 € | 12 679 € | -369 474 € | - |
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | ||||||||
| Total de l'actif20/58 | 758 552 € | 502 031 € | 475 360 € | 521 965 € | 594 962 € | 856 999 € | 783 382 € | ▼ 8,6 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 233 172 € | 259 632 € | 229 349 € | 194 501 € | 262 917 € | 310 328 € | 361 841 € | ▲ 16,6 % |
| Immobilisations incorporelles21 | - | - | - | - | 105 000 € | 189 000 € | 273 000 € | ▲ 44,4 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 233 172 € | 255 499 € | 217 717 € | 182 868 € | 150 417 € | 113 828 € | 80 341 € | ▼ 29,4 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | - | - | 18 662 € | 12 074 € | 10 028 € | 3 845 € | 763 € | ▼ 80,2 % |
| Autres immobilisations corporelles26 | - | - | 199 055 € | 170 794 € | 140 389 € | 109 983 € | 79 578 € | ▼ 27,6 % |
| Immobilisations financières28 | - | 4 133 € | 11 633 € | 11 633 € | 7 500 € | 7 500 € | 8 500 € | ▲ 13,3 % |
| Actifs circulants29/58 | 525 380 € | 242 399 € | 246 011 € | 327 464 € | 332 045 € | 546 671 € | 421 541 € | ▼ 22,9 % |
| Créances à un an au plus40/41 | 478 617 € | 220 424 € | 198 222 € | 281 786 € | 276 783 € | 471 511 € | 406 516 € | ▼ 13,8 % |
| Créances commerciales40 | - | - | 194 790 € | 280 394 € | 276 783 € | 470 084 € | 401 370 € | ▼ 14,6 % |
| Autres créances41 | - | - | 3 432 € | 1 392 € | - | 1 427 € | 5 146 € | ▲ 261 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 46 764 € | 21 975 € | 40 226 € | 43 865 € | 55 262 € | 75 159 € | 15 025 € | ▼ 80,0 % |
| Comptes de régularisation490/1 | - | - | 7 563 € | 1 813 € | - | - | - | - |
| Passif | ||||||||
| Total du passif10/49 | 758 552 € | 502 031 € | 475 360 € | 521 965 € | 594 962 € | 856 999 € | 783 382 € | ▼ 8,6 % |
| Capitaux propres10/15 | 300 535 € | 68 935 € | 96 730 € | 111 032 € | 147 227 € | 159 905 € | -209 569 € | - |
| Apport10/11 | 18 600 € | - | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | = |
| Réserves13 | 181 997 € | 181 997 € | 181 997 € | 181 997 € | 181 997 € | 181 997 € | 181 997 € | = |
| Réserves indisponibles130/1 | - | - | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | = |
| Réserves statutairement indisponibles1311 | - | - | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | 1 860 € | = |
| Réserves immunisées132 | - | - | 1 000 € | 1 000 € | 1 000 € | 1 000 € | 1 000 € | = |
| Réserves disponibles133 | - | - | 179 137 € | 179 137 € | 179 137 € | 179 137 € | 179 137 € | = |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 99 939 € | -131 662 € | -103 866 € | -89 564 € | -53 370 € | -40 691 € | -410 165 € | ▼ 908 % |
| Dettes17/49 | 458 017 € | 433 096 € | 378 630 € | 410 933 € | 447 735 € | 697 094 € | 992 951 € | ▲ 42,4 % |
| Dettes à plus d'un an17 | 145 003 € | 119 160 € | 76 984 € | 69 237 € | 26 164 € | 233 284 € | 600 000 € | ▲ 157 % |
| Dettes financières170/4 | - | - | 76 984 € | 69 237 € | 26 164 € | 233 284 € | 600 000 € | ▲ 157 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 313 013 € | 313 937 € | 301 646 € | 341 696 € | 421 571 € | 463 810 € | 392 951 € | ▼ 15,3 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | - | - | 59 861 € | 50 819 € | 33 348 € | 34 394 € | 24 796 € | ▼ 27,9 % |
| Dettes financières43 | - | - | 60 000 € | 134 418 € | 100 000 € | 90 000 € | 90 000 € | = |
| Établissements de crédit430/8 | - | - | - | 134 418 € | 100 000 € | 90 000 € | 90 000 € | = |
| Autres emprunts439 | - | - | 60 000 € | - | - | - | - | - |
| Dettes commerciales44 | 63 022 € | 123 908 € | 72 691 € | 64 207 € | 185 503 € | 220 094 € | 218 274 € | ▼ 0,8 % |
| Fournisseurs440/4 | - | - | 72 691 € | 64 207 € | 185 503 € | 220 094 € | 218 274 € | ▼ 0,8 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | - | 109 093 € | 92 252 € | 102 672 € | 119 322 € | 59 881 € | ▼ 49,8 % |
| Impôts450/3 | - | - | 28 340 € | 47 114 € | 46 114 € | 41 076 € | 1 127 € | ▼ 97,3 % |
| Rémunérations et charges sociales454/9 | - | - | 80 753 € | 45 138 € | 56 558 € | 78 246 € | 58 754 € | ▼ 24,9 % |
| Autres dettes47/48 | - | - | - | - | 48 € | - | - | - |
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 36 059 € | -231 601 € | 27 795 € | 14 302 € | 36 195 € | 12 679 € | -369 474 € | - |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 32 865 € | 42 517 € | 40 350 € | 41 781 € | 37 163 € | 57 588 € | 54 487 € | ▼ 5,4 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 68 924 € | -189 083 € | 68 145 € | 56 083 € | 73 357 € | 70 267 € | -314 987 € | - |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -68 977 € | -10 067 € | -6 933 € | -105 579 € | -105 000 € | -106 000 € | ▼ 1,0 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | -24 789 € | 18 251 € | 3 639 € | 11 397 € | 19 897 € | -60 135 € | - |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 6 619 entreprises avaient le même profil que TACTICS aujourd'hui. Deux ans plus tard, 84,5 % existaient encore et 4,5 % avaient fait faillite.
- Micro
- 20 ans ou plus
- capitaux propres négatifs
- perte d'au moins 10 % du bilan
84,5 %
existait encore
10,0 %
a cessé autrement
4,5 %
a fait faillite
Encore 1,0 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
Cela correspond à la probabilité de faillite propre à TACTICS : 4,9 % dans les 12 mois.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 6 619 entreprises, pas d'une prévision pour TACTICS. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Les 10 derniers dépôts sur 25 à la Banque nationale
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 30-09-2025 | schéma abrégé | 30-04-2026 | 2026-00097814 | |
| 30-09-2024 | schéma abrégé | 25-04-2025 | 2025-00076278 | |
| 30-09-2023 | schéma abrégé | 25-04-2024 | 2024-00070704 | |
| 30-09-2022 | schéma abrégé | 21-04-2023 | 2023-00064307 | |
| 30-09-2021 | schéma abrégé | 26-04-2022 | 2022-20010238 | |
| 30-09-2020 | schéma abrégé | 28-04-2021 | 2021-11800396 | |
| 30-09-2019 | schéma abrégé | 30-04-2020 | 2020-11000206 | |
| 30-09-2018 | schéma abrégé | 26-03-2019 | 2019-08400300 | |
| 30-09-2017 | schéma abrégé | 27-04-2018 | 2018-11400536 | |
| 30-09-2016 | schéma abrégé | 30-03-2017 | 2017-08200564 |