ROCAGI
ActifFinances · exercice 2025, schéma complet
Comptes annuels 2025 déposés le 14-07-2026 à la BNB les 2 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 1,1 M €
Estimé : probablement entre 670 000 € et 1,9 M €
Marge EBIT
Non repris dans ce dépôt
Résultat net
37 635 €▲ 129 %
2024 · 16 437 €
Fonds de roulement
-187 845 €▼ 1,3 %
2024 · -185 522 €
Aperçu pluriannuel
2024 à 2025, 2 exercicesRésultat d'exploitation
85 749 €
▲ 55,9 %
2025
20242025
Résultat net
37 635 €
▲ 129 %
2025
moitié centrale du secteur
20242025
Capitaux propres
95 573 €
▲ 22,6 %
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Total actif
792 755 €
▼ 7,3 %
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Dettes
697 182 €
▼ 10,3 %
2025
20242025
Fonds de roulement
-187 845 €
▼ 1,3 %
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Solvabilité
12,1 %
▲ 2,9pp
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Liquidité générale
0,36
▲ 0,01
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Rentabilité des actifs (ROA)
4,7 %
▲ 2,8pp
2025
moitié centrale du secteur
20242025
Personnel (ETP)
9,6
▲ 12,9 %
2025
quart inférieur du secteur
20242025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste20242025
Résultat d'exploitation54 996 €-85 749 €▲ 55,9 %
Résultat net16 437 €dans la moitié centrale du secteur-37 635 €dans la moitié centrale du secteur▲ 129 %
Capitaux propres77 937 €en dessous de la moitié centrale du secteur-95 573 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 22,6 %
Total actif855 213 €en dessous de la moitié centrale du secteur-792 755 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 7,3 %
Dettes777 276 €-697 182 €▼ 10,3 %
Fonds de roulement-185 522 €en dessous de la moitié centrale du secteur--187 845 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 1,3 %
Solvabilité9,1 %en dessous de la moitié centrale du secteur-12,1 %en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 2,9pp
Liquidité générale0,35en dessous de la moitié centrale du secteur-0,36en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,01
Rentabilité des actifs (ROA)1,9 %dans la moitié centrale du secteur-4,7 %dans la moitié centrale du secteur▲ 2,8pp
Personnel (ETP)8,5en dessous de la moitié centrale du secteur-9,6en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 12,9 %
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Industries alimentaires (NACE 10). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est supérieur de 56 % à celui de 2024.
Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 772 713 €
Actifs immobilisés
667 062 € ▼ 8,6 %
Actifs circulants
105 650 € ▲ 7,2 %
Passif 792 755 €
Capitaux propres
95 573 € ▲ 22,6 %
Dettes
697 182 € ▼ 10,3 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 90,9 % à 87,9 %. Les capitaux propres sont plus élevés et la dette est plus faible.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
158 016 €▲
2024 · 129 848 €
Cash-flow
109 902 €▲
2024 · 91 289 €
Liquidité immédiate
0,32▲
2024 · 0,31
Taux d'endettement
7,29▼
2024 · 9,97
ROE
39,4 %▲
2024 · 21,1 %
Couverture des intérêts
5,81▲
2024 · 3,72
Dettes ≤ 1 an
293 495 €▲
2024 · 284 053 €
Dettes > 1 an
403 271 €▼
2024 · 492 869 €
Impôts
20 916 €▲
2024 · 7 500 €
Frais de personnel
303 977 €▼
2024 · 374 161 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Personnel
| Poste | 31-12-2024 | 31-12-2025 |
|---|---|---|
| Travailleurs à la date de clôture | 15 | 15 |
| à temps plein | 6 | 5 |
| à temps partiel | 9 | 10 |
| en équivalents temps plein | 10,2 | 8,9 |
| Moyenne de l'exercice, en équivalents temps plein | 8,5 | 9,6 |
| Sous contrat à durée indéterminée | 9 | 7 |
| Entrées | 45 | 22 |
| Sorties | 39 | 29 |
| Heures de formation | 2 945 | 3 450 |
Source : bilan social des comptes annuels 2024 à 2025
Investissements
| Poste | 2024 | 2025 |
|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 793 756 € | 4 466 € |
| Immobilisations financières | 3 000 € | 0 € |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 74 852 € | 72 266 € |
Source : annexe des comptes annuels 2024 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|
| Produits d'exploitation non récurrents76A | 8 166 € | 3 051 € | ▼ 62,6 % |
| Rémunérations, charges sociales et pensions62 | 374 161 € | 303 977 € | ▼ 18,8 % |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 74 852 € | 72 266 € | ▼ 3,5 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | 3 236 € | 4 195 € | ▲ 29,6 % |
| Charges d'exploitation non récurrentes66A | 17 401 € | 2 729 € | ▼ 84,3 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 524 646 € | 468 916 € | ▼ 10,6 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 54 996 € | 85 749 € | ▲ 55,9 % |
| Produits financiers75/76B | 3 819 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Produits financiers récurrents75 | 3 819 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Charges financières65/66B | 34 878 € | 27 199 € | ▼ 22,0 % |
| Charges financières récurrentes65 | 34 878 € | 27 199 € | ▼ 22,0 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 23 937 € | 58 551 € | ▲ 145 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 7 500 € | 20 916 € | ▲ 179 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 16 437 € | 37 635 € | ▲ 129 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 16 437 € | 37 635 € | ▲ 129 % |
| Poste | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|
| Actif | |||
| Total de l'actif20/58 | 855 213 € | 792 755 € | ▼ 7,3 % |
| Frais d'établissement20 | 26 997 € | 20 042 € | ▼ 25,8 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 729 685 € | 667 062 € | ▼ 8,6 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 726 685 € | 664 062 € | ▼ 8,6 % |
| Installations, machines et outillage23 | 122 689 € | 100 330 € | ▼ 18,2 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | 15 281 € | 12 941 € | ▼ 15,3 % |
| Autres immobilisations corporelles26 | 588 715 € | 550 791 € | ▼ 6,4 % |
| Immobilisations financières28 | 3 000 € | 3 000 € | = |
| Actifs circulants29/58 | 98 531 € | 105 650 € | ▲ 7,2 % |
| Stocks et commandes en cours d'exécution3 | 11 740 € | 11 136 € | ▼ 5,1 % |
| Stocks30/36 | 11 740 € | 11 136 € | ▼ 5,1 % |
| Créances à un an au plus40/41 | 72 230 € | 81 444 € | ▲ 12,8 % |
| Créances commerciales40 | 15 166 € | 39 113 € | ▲ 158 % |
| Autres créances41 | 57 064 € | 42 331 € | ▼ 25,8 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 7 314 € | 8 796 € | ▲ 20,3 % |
| Comptes de régularisation490/1 | 7 248 € | 4 275 € | ▼ 41,0 % |
| Passif | |||
| Total du passif10/49 | 855 213 € | 792 755 € | ▼ 7,3 % |
| Capitaux propres10/15 | 77 937 € | 95 573 € | ▲ 22,6 % |
| Apport10/11 | 61 500 € | 61 500 € | = |
| Capital10 | 61 500 € | 61 500 € | = |
| Capital souscrit100 | 61 500 € | 61 500 € | = |
| Réserves13 | - | 6 150 € | - |
| Réserves indisponibles130/1 | - | 6 150 € | - |
| Réserve légale130 | - | 6 150 € | - |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 16 437 € | 27 923 € | ▲ 69,9 % |
| Dettes17/49 | 777 276 € | 697 182 € | ▼ 10,3 % |
| Dettes à plus d'un an17 | 492 869 € | 403 271 € | ▼ 18,2 % |
| Dettes financières170/4 | 492 869 € | 403 271 € | ▼ 18,2 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 284 053 € | 293 495 € | ▲ 3,3 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | 85 514 € | 89 598 € | ▲ 4,8 % |
| Dettes commerciales44 | 107 475 € | 115 688 € | ▲ 7,6 % |
| Fournisseurs440/4 | 107 475 € | 115 688 € | ▲ 7,6 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | 46 218 € | 46 797 € | ▲ 1,3 % |
| Impôts450/3 | 36 € | 916 € | ▲ 26× |
| Rémunérations et charges sociales454/9 | 46 182 € | 45 882 € | ▼ 0,7 % |
| Autres dettes47/48 | 44 845 € | 41 412 € | ▼ 7,7 % |
| Comptes de régularisation492/3 | 354 € | 415 € | ▲ 17,4 % |
| Poste | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 16 437 € | 37 635 € | ▲ 129 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 74 852 € | 72 266 € | ▼ 3,5 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 91 289 € | 109 902 € | ▲ 20,4 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -9 644 € | - |
| Variation des valeurs disponibles | - | 1 482 € | - |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 2 542 entreprises avaient le même profil que ROCAGI aujourd'hui. Deux ans plus tard, 94,9 % existaient encore et 3,5 % avaient fait faillite.
- Micro
- 2 à 5 ans
- solvabilité de 10 à 30 %
- bénéfice sous 5 % du bilan
94,9 %
existait encore
1,2 %
a cessé autrement
3,5 %
a fait faillite
Encore 0,4 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
Cela correspond à la probabilité de faillite propre à ROCAGI : 4,1 % dans les 12 mois.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 2 542 entreprises, pas d'une prévision pour ROCAGI. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.