CS DENS
ActifFinances · exercice 2025, schéma micro
Comptes annuels 2025 déposés le 20-05-2026 PDF les 4 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 250 000 €
Estimé : probablement entre 210 000 € et 290 000 €
Total actif
417 600 €▲ 24,6 %
2024 · 335 053 €
Résultat net
93 531 €▼ 23,8 %
2024 · 122 786 €
Fonds de roulement
343 704 €▲ 33,1 %
2024 · 258 181 €
Dans les classements
#3 entreprise par capitaux propres à Lincent, secteur Activités spécialisées et techniques#7 entreprise par total du bilan à Lincent, secteur Activités spécialisées et techniques
Aperçu pluriannuel
2022 à 2025, 4 exercicesRésultat d'exploitation
133 816 €
▼ 19,8 %
2025
20222025
Résultat net
93 531 €
▼ 23,8 %
2025
quart supérieur du secteur
20222025
Capitaux propres
370 430 €
▲ 33,8 %
2025
quart supérieur du secteur
20222025
Total actif
417 600 €
▲ 24,6 %
2025
moitié centrale du secteur
20222025
Dettes
47 171 €
▼ 18,9 %
2025
20222025
Fonds de roulement
343 704 €
▲ 33,1 %
2025
quart supérieur du secteur
20222025
Solvabilité
88,7 %
▲ 6,1pp
2025
quart supérieur du secteur
20222025
Liquidité générale
8,29
▲ 2,85
2025
quart supérieur du secteur
20222025
Rentabilité des actifs (ROA)
22,4 %
▼ 14,2pp
2025
moitié centrale du secteur
20222025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste2022202320242025
Résultat d'exploitation80 884 €-132 086 €▲ 63,3 %166 792 €▲ 26,3 %133 816 €▼ 19,8 %
Résultat net54 775 €dans la moitié centrale du secteur-94 338 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 72,2 %122 786 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 30,2 %93 531 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 23,8 %
Capitaux propres59 775 €dans la moitié centrale du secteur-154 113 €dans la moitié centrale du secteur▲ 158 %276 899 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 79,7 %370 430 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 33,8 %
Total actif106 200 €dans la moitié centrale du secteur-224 134 €dans la moitié centrale du secteur▲ 111 %335 053 €dans la moitié centrale du secteur▲ 49,5 %417 600 €dans la moitié centrale du secteur▲ 24,6 %
Dettes46 425 €-70 021 €▲ 50,8 %58 154 €▼ 16,9 %47 171 €▼ 18,9 %
Fonds de roulement51 329 €dans la moitié centrale du secteur-147 862 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 188 %258 181 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 74,6 %343 704 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 33,1 %
Solvabilité56,3 %dans la moitié centrale du secteur-68,8 %dans la moitié centrale du secteur▲ 12,5pp82,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 13,9pp88,7 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 6,1pp
Liquidité générale2,11dans la moitié centrale du secteur-3,11dans la moitié centrale du secteur▲ 1,015,44au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 2,338,29au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 2,85
Rentabilité des actifs (ROA)51,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur-42,1 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 9,5pp36,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 5,4pp22,4 %dans la moitié centrale du secteur▼ 14,2pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Sièges sociaux & conseil (NACE 70). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est inférieur de 20 % à celui de 2024.
Le chiffre d'affaires et la marge EBIT ne sont pas publiés. Le schéma micro ne les exige pas. Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 417 600 €
Actifs immobilisés
26 725 € ▲ 42,8 %
Actifs circulants
390 875 € ▲ 23,6 %
Passif 417 600 €
Capitaux propres
370 430 € ▲ 33,8 %
Dettes
47 171 € ▼ 18,9 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 17,4 % à 11,3 %. Les capitaux propres sont plus élevés et la dette est plus faible.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
145 358 €▼
2024 · 178 222 €
Cash-flow
105 072 €▼
2024 · 134 215 €
Taux d'endettement
0,13▼
2024 · 0,21
ROE
25,2 %▼
2024 · 44,3 %
Couverture des intérêts
plus de 100
2024 · plus de 100
Dettes ≤ 1 an
47 171 €▼
2024 · 58 154 €
Impôts
44 090 €▼
2024 · 46 663 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Investissements
| Poste | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 9 000 € | 2 531 € | 24 388 € | 34 046 € |
| Immobilisations incorporelles | 1 033 € | - | - | - |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 1 586 € | 4 727 € | 11 429 € | 11 541 € |
Source : annexe des comptes annuels 2022 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 1 586 € | 4 727 € | 11 429 € | 11 541 € | ▲ 1,0 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | 415 € | 111 € | 779 € | 701 € | ▼ 9,9 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 82 886 € | 136 923 € | 179 000 € | 146 059 € | ▼ 18,4 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 80 884 € | 132 086 € | 166 792 € | 133 816 € | ▼ 19,8 % |
| Produits financiers75/76B | - | 153 € | 3 270 € | 4 765 € | ▲ 45,7 % |
| Produits financiers récurrents75 | - | 153 € | 3 270 € | 4 365 € | ▲ 33,5 % |
| Produits financiers non récurrents76B | - | - | - | 400 € | - |
| Charges financières65/66B | 19 € | 67 € | 613 € | 960 € | ▲ 56,7 % |
| Charges financières récurrentes65 | 19 € | 67 € | 122 € | 100 € | ▼ 17,8 % |
| Charges financières non récurrentes66B | - | - | 491 € | 860 € | ▲ 75,2 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 80 866 € | 132 172 € | 169 449 € | 137 621 € | ▼ 18,8 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 26 090 € | 37 834 € | 46 663 € | 44 090 € | ▼ 5,5 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 54 775 € | 94 338 € | 122 786 € | 93 531 € | ▼ 23,8 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 54 775 € | 94 338 € | 122 786 € | 93 531 € | ▼ 23,8 % |
| Poste | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|
| Actif | |||||
| Total de l'actif20/58 | 106 200 € | 224 134 € | 335 053 € | 417 600 € | ▲ 24,6 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 8 447 € | 6 251 € | 18 718 € | 26 725 € | ▲ 42,8 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 8 447 € | 6 251 € | 18 718 € | 26 725 € | ▲ 42,8 % |
| Installations, machines et outillage23 | - | 918 € | 589 € | 989 € | ▲ 67,9 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | 8 447 € | 5 333 € | 18 129 € | 25 737 € | ▲ 42,0 % |
| Actifs circulants29/58 | 97 753 € | 217 884 € | 316 335 € | 390 875 € | ▲ 23,6 % |
| Créances à un an au plus40/41 | 423 € | 9 701 € | 14 757 € | 14 768 € | ▲ 0,1 % |
| Créances commerciales40 | 423 € | 9 701 € | 14 757 € | 14 710 € | ▼ 0,3 % |
| Autres créances41 | - | - | - | 58 € | - |
| Placements de trésorerie50/53 | - | - | 220 000 € | 325 235 € | ▲ 47,8 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 96 385 € | 207 221 € | 77 455 € | 47 865 € | ▼ 38,2 % |
| Comptes de régularisation490/1 | 946 € | 961 € | 4 123 € | 3 008 € | ▼ 27,1 % |
| Passif | |||||
| Total du passif10/49 | 106 200 € | 224 134 € | 335 053 € | 417 600 € | ▲ 24,6 % |
| Capitaux propres10/15 | 59 775 € | 154 113 € | 276 899 € | 370 430 € | ▲ 33,8 % |
| Apport10/11 | 5 000 € | 5 000 € | 5 000 € | 5 000 € | = |
| Réserves13 | 54 750 € | 148 750 € | 271 250 € | 364 750 € | ▲ 34,5 % |
| Réserves disponibles133 | 54 750 € | 148 750 € | 271 250 € | 364 750 € | ▲ 34,5 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 25 € | 363 € | 649 € | 680 € | ▲ 4,7 % |
| Dettes17/49 | 46 425 € | 70 021 € | 58 154 € | 47 171 € | ▼ 18,9 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 46 425 € | 70 021 € | 58 154 € | 47 171 € | ▼ 18,9 % |
| Dettes commerciales44 | 4 582 € | 452 € | 397 € | 1 997 € | ▲ 403 % |
| Fournisseurs440/4 | 4 582 € | 452 € | 397 € | 1 997 € | ▲ 403 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | 41 643 € | 68 036 € | 57 706 € | 45 174 € | ▼ 21,7 % |
| Impôts450/3 | 41 643 € | 68 036 € | 57 706 € | 45 174 € | ▼ 21,7 % |
| Autres dettes47/48 | 200 € | 1 534 € | 51 € | - | - |
| Poste | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 54 775 € | 94 338 € | 122 786 € | 93 531 € | ▼ 23,8 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 1 586 € | 4 727 € | 11 429 € | 11 541 € | ▲ 1,0 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 56 362 € | 99 065 € | 134 215 € | 105 072 € | ▼ 21,7 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -2 531 € | -23 897 € | -19 549 € | ▲ 18,2 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | 110 837 € | -129 766 € | -29 591 € | ▲ 77,2 % |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 39 278 entreprises avaient le même profil que CS DENS aujourd'hui. Deux ans plus tard, 95,8 % existaient encore et 1,8 % avaient fait faillite.
- Micro
- 2 à 5 ans
- solvabilité de 30 % ou plus
- bénéfice d'au moins 5 % du bilan
95,8 %
existait encore
2,3 %
a cessé autrement
1,8 %
a fait faillite
Encore 0,1 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
La probabilité de faillite propre à CS DENS est plus basse : < 0,1 % dans les 12 mois. Elle repose sur bien plus de données sur CS DENS que le seul profil.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 39 278 entreprises, pas d'une prévision pour CS DENS. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.