CAPSKILLS
ActifFinances · exercice 2025, schéma abrégé
Comptes annuels 2025 déposés le 17-07-2026 à la BNB les 5 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 80 000 €
Estimé : probablement entre 49 000 € et 120 000 €
Marge EBIT
Non repris dans ce dépôt
Résultat net
46 820 €▼ 2,2 %
2024 · 47 861 €
Fonds de roulement
6 600 €▼ 9,9 %
2024 · 7 325 €
Aperçu pluriannuel
2021 à 2025, 5 exercicesRésultat d'exploitation
27 830 €
▼ 54,1 %
2025
20212025
Résultat net
46 820 €
▼ 2,2 %
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Capitaux propres
48 820 €
▼ 3,7 %
2025
quart inférieur du secteur
20212025
Total actif
125 900 €
▼ 16,8 %
2025
quart inférieur du secteur
20212025
Dettes
77 080 €
▼ 23,4 %
2025
20212025
Fonds de roulement
6 600 €
▼ 9,9 %
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Solvabilité
38,8 %
▲ 5,3pp
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Liquidité générale
1,09
▲ 0,01
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Rentabilité des actifs (ROA)
37,2 %
▲ 5,6pp
2025
quart supérieur du secteur
20212025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste20212022202320242025
Résultat d'exploitation62 668 €-83 241 €▲ 32,8 %85 655 €▲ 2,9 %60 650 €▼ 29,2 %27 830 €▼ 54,1 %
Résultat net49 135 €dans la moitié centrale du secteur-65 058 €dans la moitié centrale du secteur▲ 32,4 %66 660 €dans la moitié centrale du secteur▲ 2,5 %47 861 €dans la moitié centrale du secteur▼ 28,2 %46 820 €dans la moitié centrale du secteur▼ 2,2 %
Capitaux propres51 135 €en dessous de la moitié centrale du secteur-116 194 €dans la moitié centrale du secteur▲ 127 %182 854 €dans la moitié centrale du secteur▲ 57,4 %50 715 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 72,3 %48 820 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 3,7 %
Total actif74 396 €en dessous de la moitié centrale du secteur-163 335 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 120 %211 727 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 29,6 %151 323 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 28,5 %125 900 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 16,8 %
Dettes23 260 €-47 141 €▲ 103 %28 873 €▼ 38,8 %100 608 €▲ 248 %77 080 €▼ 23,4 %
Fonds de roulement50 119 €dans la moitié centrale du secteur-114 338 €dans la moitié centrale du secteur▲ 128 %179 868 €dans la moitié centrale du secteur▲ 57,3 %7 325 €dans la moitié centrale du secteur▼ 95,9 %6 600 €dans la moitié centrale du secteur▼ 9,9 %
Solvabilité68,7 %dans la moitié centrale du secteur-71,1 %dans la moitié centrale du secteur▲ 2,4pp86,4 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 15,2pp33,5 %dans la moitié centrale du secteur▼ 52,8pp38,8 %dans la moitié centrale du secteur▲ 5,3pp
Liquidité générale3,20au-dessus de la moitié centrale du secteur-3,43au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 0,227,23au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 3,801,07dans la moitié centrale du secteur▼ 6,161,09dans la moitié centrale du secteur▲ 0,01
Rentabilité des actifs (ROA)66,0 %au-dessus de la moitié centrale du secteur-39,8 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 26,2pp31,5 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 8,3pp31,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 0,1pp37,2 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 5,6pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Sièges sociaux & conseil (NACE 70). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est inférieur de 54 % à celui de 2024 et le plus faible depuis 2021. C'est la deuxième baisse d'affilée.
Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 125 900 €
Actifs immobilisés
42 220 € ▼ 2,7 %
Actifs circulants
83 680 € ▼ 22,5 %
Passif 125 900 €
Capitaux propres
48 820 € ▼ 3,7 %
Dettes
77 080 € ▼ 23,4 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 66,5 % à 61,2 %. Les capitaux propres et la dette sont plus faibles.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
30 278 €▼
2024 · 62 368 €
Cash-flow
49 269 €▼
2024 · 49 579 €
Taux d'endettement
1,58▼
2024 · 1,98
ROE
95,9 %▲
2024 · 94,4 %
Couverture des intérêts
plus de 100
2024 · plus de 100
Dettes ≤ 1 an
77 080 €▼
2024 · 100 608 €
Impôts
8 061 €▼
2024 · 12 916 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Investissements
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 1 982 € | 1 038 € | 2 469 € | 12 075 € | 1 098 € |
| Immobilisations financières | - | - | - | 30 047 € | 180 € |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 441 € | 723 € | 1 339 € | 1 718 € | 2 449 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 441 € | 723 € | 1 339 € | 1 718 € | 2 449 € | ▲ 42,5 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | 50 € | - | 175 € | 659 € | 475 € | ▼ 27,9 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 63 160 € | 83 964 € | 87 169 € | 63 027 € | 30 753 € | ▼ 51,2 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 62 668 € | 83 241 € | 85 655 € | 60 650 € | 27 830 € | ▼ 54,1 % |
| Produits financiers75/76B | 42 € | 332 € | - | 349 € | 27 188 € | ▲ 78× |
| Produits financiers récurrents75 | 42 € | 332 € | - | 349 € | 27 188 € | ▲ 78× |
| Charges financières65/66B | 31 € | 875 € | 200 € | 222 € | 137 € | ▼ 38,0 % |
| Charges financières récurrentes65 | 31 € | 875 € | 200 € | 222 € | 137 € | ▼ 38,0 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 62 679 € | 82 698 € | 85 455 € | 60 777 € | 54 881 € | ▼ 9,7 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 13 543 € | 17 640 € | 18 795 € | 12 916 € | 8 061 € | ▼ 37,6 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 49 135 € | 65 058 € | 66 660 € | 47 861 € | 46 820 € | ▼ 2,2 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 49 135 € | 65 058 € | 66 660 € | 47 861 € | 46 820 € | ▼ 2,2 % |
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | ||||||
| Total de l'actif20/58 | 74 396 € | 163 335 € | 211 727 € | 151 323 € | 125 900 € | ▼ 16,8 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 1 541 € | 1 856 € | 2 986 € | 43 390 € | 42 220 € | ▼ 2,7 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 1 541 € | 1 856 € | 2 986 € | 13 343 € | 11 993 € | ▼ 10,1 % |
| Installations, machines et outillage23 | - | - | - | 11 746 € | 10 538 € | ▼ 10,3 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | 1 541 € | 1 856 € | 2 986 € | 1 597 € | 1 455 € | ▼ 8,9 % |
| Immobilisations financières28 | - | - | - | 30 047 € | 30 227 € | ▲ 0,6 % |
| Actifs circulants29/58 | 72 855 € | 161 479 € | 208 741 € | 107 932 € | 83 680 € | ▼ 22,5 % |
| Créances à plus d'un an29 | 5 000 € | 20 000 € | - | - | - | - |
| Autres créances291 | 5 000 € | 20 000 € | - | - | - | - |
| Créances à un an au plus40/41 | 49 687 € | 50 404 € | 101 148 € | 46 097 € | 41 786 € | ▼ 9,4 % |
| Créances commerciales40 | 49 392 € | 50 404 € | 60 600 € | 41 409 € | 27 777 € | ▼ 32,9 % |
| Autres créances41 | 295 € | - | 40 548 € | 4 688 € | 14 009 € | ▲ 199 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 18 168 € | 91 076 € | 106 992 € | 61 235 € | 41 204 € | ▼ 32,7 % |
| Comptes de régularisation490/1 | - | - | 600 € | 600 € | 690 € | ▲ 15,0 % |
| Passif | ||||||
| Total du passif10/49 | 74 396 € | 163 335 € | 211 727 € | 151 323 € | 125 900 € | ▼ 16,8 % |
| Capitaux propres10/15 | 51 135 € | 116 194 € | 182 854 € | 50 715 € | 48 820 € | ▼ 3,7 % |
| Apport10/11 | 2 000 € | 2 000 € | 2 000 € | 2 000 € | 2 000 € | = |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 49 135 € | 114 194 € | 180 854 € | 48 715 € | 46 820 € | ▼ 3,9 % |
| Dettes17/49 | 23 260 € | 47 141 € | 28 873 € | 100 608 € | 77 080 € | ▼ 23,4 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 22 736 € | 47 141 € | 28 873 € | 100 608 € | 77 080 € | ▼ 23,4 % |
| Dettes commerciales44 | 1 203 € | 6 692 € | 5 367 € | 3 356 € | 3 331 € | ▼ 0,7 % |
| Fournisseurs440/4 | 1 203 € | 6 692 € | 5 367 € | 3 356 € | 3 331 € | ▼ 0,7 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | 19 909 € | 38 384 € | 23 506 € | 22 712 € | 17 164 € | ▼ 24,4 % |
| Impôts450/3 | 16 543 € | 35 017 € | 23 506 € | 22 712 € | 17 164 € | ▼ 24,4 % |
| Rémunérations et charges sociales454/9 | 3 366 € | 3 367 € | - | - | - | - |
| Autres dettes47/48 | 1 624 € | 2 065 € | - | 74 539 € | 56 585 € | ▼ 24,1 % |
| Comptes de régularisation492/3 | 524 € | - | - | - | - | - |
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 49 135 € | 65 058 € | 66 660 € | 47 861 € | 46 820 € | ▼ 2,2 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 441 € | 723 € | 1 339 € | 1 718 € | 2 449 € | ▲ 42,5 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 49 577 € | 65 781 € | 67 999 € | 49 579 € | 49 269 € | ▼ 0,6 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -1 038 € | -2 469 € | -42 123 € | -1 278 € | ▲ 97,0 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | 72 908 € | 15 917 € | -45 757 € | -20 031 € | ▲ 56,2 % |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 26 972 entreprises avaient le même profil que CAPSKILLS aujourd'hui. Deux ans plus tard, 94,9 % existaient encore et 1,6 % avaient fait faillite.
- Micro
- 5 à 10 ans
- solvabilité de 30 % ou plus
- bénéfice d'au moins 5 % du bilan
94,9 %
existait encore
3,4 %
a cessé autrement
1,6 %
a fait faillite
Encore 0,1 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
La probabilité de faillite propre à CAPSKILLS est plus basse : < 0,1 % dans les 12 mois. Elle repose sur bien plus de données sur CAPSKILLS que le seul profil.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 26 972 entreprises, pas d'une prévision pour CAPSKILLS. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Dépôts à la Banque nationale (5)
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | schéma abrégé | 17-07-2026 | 2026-00302723 | |
| 31-12-2024 | schéma complet | 20-06-2025 | 2025-00156900 | |
| 31-12-2023 | schéma complet | 29-07-2024 | 2024-00294030 | |
| 31-12-2022 | schéma complet | 27-07-2023 | 2023-00276816 | |
| 31-12-2021 | schéma complet | 13-10-2022 | 2022-20458657 |