CAPITALIZE
ActifFinances · exercice 2025, schéma micro
Comptes annuels 2025 déposés le 22-06-2026 à la BNB les 6 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 16 000 €
Estimé : probablement entre 7 200 € et 29 000 €
Total actif
60 176 €▲ 7,6 %
2024 · 55 925 €
Résultat net
819 €▼ 17,2 %
2024 · 989 €
Fonds de roulement
22 392 €▲ 3,8 %
2024 · 21 574 €
Aperçu pluriannuel
2020 à 2025, 6 exercicesRésultat d'exploitation
1 038 €
▲ 0,5 %
2025
20202025
Résultat net
819 €
▼ 17,2 %
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Capitaux propres
22 392 €
▲ 3,8 %
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Total actif
60 176 €
▲ 7,6 %
2025
quart inférieur du secteur
20202025
Dettes
37 784 €
▲ 10,0 %
2025
20202025
Fonds de roulement
22 392 €
▲ 3,8 %
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Solvabilité
37,2 %
▼ 1,4pp
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Liquidité générale
1,59
▼ 0,04
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Rentabilité des actifs (ROA)
1,4 %
▼ 0,4pp
2025
moitié centrale du secteur
20202025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste202020212022202320242025
Résultat d'exploitation9 674 €-11 891 €▲ 22,9 %-1 544 €-1 240 €▲ 19,7 %1 033 €1 038 €▲ 0,5 %
Résultat net8 052 €dans la moitié centrale du secteur-9 420 €dans la moitié centrale du secteur▲ 17,0 %-1 609 €dans la moitié centrale du secteur-1 279 €dans la moitié centrale du secteur▲ 20,5 %989 €dans la moitié centrale du secteur819 €dans la moitié centrale du secteur▼ 17,2 %
Capitaux propres14 052 €dans la moitié centrale du secteur-23 472 €dans la moitié centrale du secteur▲ 67,0 %21 864 €dans la moitié centrale du secteur▼ 6,9 %20 585 €dans la moitié centrale du secteur▼ 5,9 %21 574 €dans la moitié centrale du secteur▲ 4,8 %22 392 €dans la moitié centrale du secteur▲ 3,8 %
Total actif18 829 €en dessous de la moitié centrale du secteur-45 890 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 144 %88 005 €dans la moitié centrale du secteur▲ 91,8 %21 197 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 75,9 %55 925 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 164 %60 176 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 7,6 %
Dettes4 776 €-22 418 €▲ 369 %66 141 €▲ 195 %613 €▼ 99,1 %34 351 €▲ 56×37 784 €▲ 10,0 %
Fonds de roulement14 052 €dans la moitié centrale du secteur-23 472 €dans la moitié centrale du secteur▲ 67,0 %21 864 €dans la moitié centrale du secteur▼ 6,9 %20 585 €dans la moitié centrale du secteur▼ 5,9 %21 574 €dans la moitié centrale du secteur▲ 4,8 %22 392 €dans la moitié centrale du secteur▲ 3,8 %
Solvabilité74,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur-51,1 %dans la moitié centrale du secteur▼ 23,5pp24,8 %dans la moitié centrale du secteur▼ 26,3pp97,1 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 72,3pp38,6 %dans la moitié centrale du secteur▼ 58,5pp37,2 %dans la moitié centrale du secteur▼ 1,4pp
Liquidité générale3,94au-dessus de la moitié centrale du secteur-2,05dans la moitié centrale du secteur▼ 1,901,33dans la moitié centrale du secteur▼ 0,7234,59au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 33,261,63dans la moitié centrale du secteur▼ 32,961,59dans la moitié centrale du secteur▼ 0,04
Rentabilité des actifs (ROA)42,8 %au-dessus de la moitié centrale du secteur-20,5 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 22,2pp-1,8 %dans la moitié centrale du secteur▼ 22,4pp-6,0 %en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 4,2pp1,8 %dans la moitié centrale du secteur▲ 7,8pp1,4 %dans la moitié centrale du secteur▼ 0,4pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Commerce de gros (NACE 46). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est supérieur de 0 % à celui de 2024. C'est la troisième hausse d'affilée, après la baisse de 2022.
Le chiffre d'affaires et la marge EBIT ne sont pas publiés. Le schéma micro ne les exige pas. Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Passif 60 176 €
Capitaux propres
22 392 € ▲ 3,8 %
Dettes
37 784 € ▲ 10,0 %
La part des dettes dans le total du bilan monte de 61,4 % à 62,8 %. Les capitaux propres et la dette sont plus élevés.
Chiffres clés et ratios
Taux d'endettement
1,69▲
2024 · 1,59
ROE
3,7 %▼
2024 · 4,6 %
Dettes ≤ 1 an
37 784 €▲
2024 · 34 351 €
Impôts
179 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Comptes annuels
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | 750 € | 405 € | 786 € | 623 € | 828 € | ▲ 32,9 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | 10 103 € | 12 641 € | -1 140 € | -454 € | 1 656 € | 1 866 € | ▲ 12,7 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 9 674 € | 11 891 € | -1 544 € | -1 240 € | 1 033 € | 1 038 € | ▲ 0,5 % |
| Produits financiers75/76B | - | - | - | 2 € | 0 € | - | - |
| Produits financiers récurrents75 | - | - | - | 2 € | 0 € | - | - |
| Charges financières65/66B | - | 64 € | 64 € | 42 € | 44 € | 40 € | ▼ 7,0 % |
| Charges financières récurrentes65 | 58 € | 64 € | 64 € | 42 € | 44 € | 40 € | ▼ 7,0 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 9 616 € | 11 826 € | -1 609 € | -1 279 € | 989 € | 997 € | ▲ 0,8 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 1 564 € | 2 407 € | 0 € | - | - | 179 € | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 8 052 € | 9 420 € | -1 609 € | -1 279 € | 989 € | 819 € | ▼ 17,2 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 8 052 € | 9 420 € | -1 609 € | -1 279 € | 989 € | 819 € | ▼ 17,2 % |
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | |||||||
| Total de l'actif20/58 | 18 829 € | 45 890 € | 88 005 € | 21 197 € | 55 925 € | 60 176 € | ▲ 7,6 % |
| Actifs circulants29/58 | 18 829 € | 45 890 € | 88 005 € | 21 197 € | 55 925 € | 60 176 € | ▲ 7,6 % |
| Créances à un an au plus40/41 | - | 16 698 € | 72 535 € | 542 € | 40 196 € | 49 937 € | ▲ 24,2 % |
| Créances commerciales40 | - | 16 698 € | 72 535 € | 0 € | 7 442 € | 46 866 € | ▲ 530 % |
| Autres créances41 | - | - | - | 542 € | 32 755 € | 3 070 € | ▼ 90,6 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 18 361 € | 27 701 € | 14 068 € | 19 447 € | 14 004 € | 8 541 € | ▼ 39,0 % |
| Comptes de régularisation490/1 | - | 1 491 € | 1 402 € | 1 209 € | 1 724 € | 1 698 € | ▼ 1,5 % |
| Passif | |||||||
| Total du passif10/49 | 18 829 € | 45 890 € | 88 005 € | 21 197 € | 55 925 € | 60 176 € | ▲ 7,6 % |
| Capitaux propres10/15 | 14 052 € | 23 472 € | 21 864 € | 20 585 € | 21 574 € | 22 392 € | ▲ 3,8 % |
| Apport10/11 | - | 6 000 € | 6 000 € | 6 000 € | 6 000 € | 6 000 € | = |
| Réserves13 | 8 052 € | 17 472 € | 17 472 € | 14 585 € | 15 574 € | 16 392 € | ▲ 5,3 % |
| Réserves disponibles133 | - | 17 472 € | 17 472 € | 14 585 € | 15 574 € | 16 392 € | ▲ 5,3 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | - | - | -1 609 € | 0 € | - | - | - |
| Dettes17/49 | 4 776 € | 22 418 € | 66 141 € | 613 € | 34 351 € | 37 784 € | ▲ 10,0 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 4 776 € | 22 418 € | 66 141 € | 613 € | 34 351 € | 37 784 € | ▲ 10,0 % |
| Dettes commerciales44 | 208 € | 13 620 € | 62 353 € | 613 € | 34 351 € | 37 284 € | ▲ 8,5 % |
| Fournisseurs440/4 | - | 13 620 € | 62 353 € | 613 € | 34 351 € | 37 284 € | ▲ 8,5 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | 8 798 € | 3 788 € | 0 € | - | - | - |
| Impôts450/3 | - | 8 798 € | 3 788 € | 0 € | - | - | - |
| Autres dettes47/48 | - | - | - | - | - | 500 € | - |
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 8 052 € | 9 420 € | -1 609 € | -1 279 € | 989 € | 819 € | ▼ 17,2 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 8 052 € | 9 420 € | -1 609 € | -1 279 € | 989 € | 819 € | ▼ 17,2 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | 9 340 € | -13 633 € | 5 379 € | -5 442 € | -5 463 € | ▼ 0,4 % |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 5 047 entreprises avaient le même profil que CAPITALIZE aujourd'hui. Deux ans plus tard, 93,9 % existaient encore et 2,2 % avaient fait faillite.
- Micro
- 5 à 10 ans
- solvabilité de 30 % ou plus
- bénéfice sous 5 % du bilan
93,9 %
existait encore
3,8 %
a cessé autrement
2,2 %
a fait faillite
Encore 0,1 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
Cela correspond à la probabilité de faillite propre à CAPITALIZE : 1,1 % dans les 12 mois.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 5 047 entreprises, pas d'une prévision pour CAPITALIZE. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Dépôts à la Banque nationale (6)
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | schéma micro | 22-06-2026 | 2026-00182749 | |
| 31-12-2024 | schéma micro | 14-07-2025 | 2025-00264692 | |
| 31-12-2023 | schéma micro | 12-07-2024 | 2024-00237773 | |
| 31-12-2022 | schéma micro | 26-06-2023 | 2023-00156746 | |
| 31-12-2021 | schéma micro | 06-07-2022 | 2022-20140861 | |
| 31-12-2020 | schéma micro | 07-07-2021 | 2021-34000076 |