Ca & Ro
ActifFinances · exercice 2025, schéma micro
Comptes annuels 2025 déposés le 09-04-2026 PDF les 5 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 180 000 €
Estimé : probablement entre 110 000 € et 240 000 €
Total actif
398 679 €▼ 5,0 %
2024 · 419 834 €
Résultat net
40 738 €▲ 335 %
2024 · 9 358 €
Fonds de roulement
168 545 €▲ 39,4 %
2024 · 120 908 €
Aperçu pluriannuel
2021 à 2025, 5 exercicesRésultat d'exploitation
65 411 €
▲ 182 %
2025
20212025
Résultat net
40 738 €
▲ 335 %
2025
quart supérieur du secteur
20212025
Capitaux propres
208 562 €
▲ 24,3 %
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Total actif
398 679 €
▼ 5,0 %
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Dettes
190 117 €
▼ 24,6 %
2025
20212025
Fonds de roulement
168 545 €
▲ 39,4 %
2025
quart supérieur du secteur
20212025
Solvabilité
52,3 %
▲ 12,3pp
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Liquidité générale
2,17
▲ 0,55
2025
moitié centrale du secteur
20212025
Rentabilité des actifs (ROA)
10,2 %
▲ 8,0pp
2025
quart supérieur du secteur
20212025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste20212022202320242025
Résultat d'exploitation57 026 €-40 810 €▼ 28,4 %67 303 €▲ 64,9 %23 177 €▼ 65,6 %65 411 €▲ 182 %
Résultat net54 124 €au-dessus de la moitié centrale du secteur-34 809 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 35,7 %59 533 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 71,0 %9 358 €dans la moitié centrale du secteur▼ 84,3 %40 738 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 335 %
Capitaux propres64 124 €dans la moitié centrale du secteur-98 934 €dans la moitié centrale du secteur▲ 54,3 %158 466 €dans la moitié centrale du secteur▲ 60,2 %167 824 €dans la moitié centrale du secteur▲ 5,9 %208 562 €dans la moitié centrale du secteur▲ 24,3 %
Total actif303 273 €dans la moitié centrale du secteur-353 174 €dans la moitié centrale du secteur▲ 16,5 %409 132 €dans la moitié centrale du secteur▲ 15,8 %419 834 €dans la moitié centrale du secteur▲ 2,6 %398 679 €dans la moitié centrale du secteur▼ 5,0 %
Dettes239 149 €-254 241 €▲ 6,3 %250 666 €▼ 1,4 %252 010 €▲ 0,5 %190 117 €▼ 24,6 %
Fonds de roulement16 110 €dans la moitié centrale du secteur-46 415 €dans la moitié centrale du secteur▲ 188 %106 731 €dans la moitié centrale du secteur▲ 130 %120 908 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 13,3 %168 545 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 39,4 %
Solvabilité21,1 %dans la moitié centrale du secteur-28,0 %dans la moitié centrale du secteur▲ 6,9pp38,7 %dans la moitié centrale du secteur▲ 10,7pp40,0 %dans la moitié centrale du secteur▲ 1,2pp52,3 %dans la moitié centrale du secteur▲ 12,3pp
Liquidité générale1,12dans la moitié centrale du secteur-1,29dans la moitié centrale du secteur▲ 0,161,61dans la moitié centrale du secteur▲ 0,321,62dans la moitié centrale du secteur▲ 0,012,17dans la moitié centrale du secteur▲ 0,55
Rentabilité des actifs (ROA)17,8 %au-dessus de la moitié centrale du secteur-9,9 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 8,0pp14,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 4,7pp2,2 %dans la moitié centrale du secteur▼ 12,3pp10,2 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 8,0pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Activités immobilières (NACE 68). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est supérieur de 182 % à celui de 2024. C'est un redressement après la baisse de 2024.
Le chiffre d'affaires et la marge EBIT ne sont pas publiés. Le schéma micro ne les exige pas. Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 398 679 €
Actifs immobilisés
86 015 € ▼ 17,7 %
Actifs circulants
312 664 € ▼ 0,8 %
Passif 398 679 €
Capitaux propres
208 562 € ▲ 24,3 %
Dettes
190 117 € ▼ 24,6 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 60,0 % à 47,7 %. Les capitaux propres sont plus élevés et la dette est plus faible.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
83 923 €▲
2024 · 44 315 €
Cash-flow
59 250 €▲
2024 · 30 495 €
Taux d'endettement
0,91▼
2024 · 1,50
ROE
19,5 %▲
2024 · 5,6 %
Couverture des intérêts
4,91▲
2024 · 4,03
Dettes ≤ 1 an
144 119 €▼
2024 · 194 399 €
Dettes > 1 an
45 998 €▼
2024 · 57 611 €
Impôts
16 544 €▲
2024 · 3 214 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Investissements
| Poste | 30-09-2021 | 30-09-2022 | 30-09-2023 | 30-09-2024 | 30-09-2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 131 788 € | 7 979 € | 3 668 € | - | - |
| Immobilisations incorporelles | 50 000 € | - | - | - | - |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 24 529 € | 20 588 € | 21 415 € | 21 137 € | 18 512 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Produits d'exploitation non récurrents76A | - | 32 € | 340 € | - | - | - |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 24 529 € | 20 588 € | 21 415 € | 21 137 € | 18 512 € | ▼ 12,4 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | 1 831 € | 2 555 € | 4 117 € | 2 481 € | 2 160 € | ▼ 12,9 % |
| Charges d'exploitation non récurrentes66A | - | - | - | 1 238 € | - | - |
| Marge brute d'exploitation9900 | 83 386 € | 63 953 € | 92 836 € | 48 034 € | 86 084 € | ▲ 79,2 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | 57 026 € | 40 810 € | 67 303 € | 23 177 € | 65 411 € | ▲ 182 % |
| Produits financiers75/76B | 8 237 € | 6 120 € | 10 774 € | 398 € | 8 973 € | ▲ 23× |
| Produits financiers récurrents75 | 8 237 € | 6 120 € | 10 774 € | 398 € | 8 973 € | ▲ 23× |
| Charges financières65/66B | 3 535 € | 2 822 € | 2 361 € | 11 003 € | 17 102 € | ▲ 55,4 % |
| Charges financières récurrentes65 | 3 317 € | 2 822 € | 2 361 € | 11 003 € | 17 102 € | ▲ 55,4 % |
| Charges financières non récurrentes66B | 218 € | - | - | - | - | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | 61 728 € | 44 108 € | 75 717 € | 12 572 € | 57 282 € | ▲ 356 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 7 604 € | 9 299 € | 16 184 € | 3 214 € | 16 544 € | ▲ 415 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 54 124 € | 34 809 € | 59 533 € | 9 358 € | 40 738 € | ▲ 335 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 54 124 € | 34 809 € | 59 533 € | 9 358 € | 40 738 € | ▲ 335 % |
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | ||||||
| Total de l'actif20/58 | 303 273 € | 353 174 € | 409 132 € | 419 834 € | 398 679 € | ▼ 5,0 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 157 259 € | 144 650 € | 126 903 € | 104 528 € | 86 015 € | ▼ 17,7 % |
| Immobilisations incorporelles21 | 41 250 € | 36 250 € | 31 250 € | 26 250 € | 21 250 € | ▼ 19,0 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 116 009 € | 108 400 € | 95 653 € | 78 278 € | 64 765 € | ▼ 17,3 % |
| Installations, machines et outillage23 | 4 509 € | 3 231 € | 1 953 € | 77 653 € | 64 765 € | ▼ 16,6 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | 8 125 € | 7 182 € | 4 363 € | 625 € | - | - |
| Autres immobilisations corporelles26 | 103 375 € | 97 986 € | 89 337 € | - | - | - |
| Actifs circulants29/58 | 146 014 € | 208 524 € | 282 229 € | 315 307 € | 312 664 € | ▼ 0,8 % |
| Créances à plus d'un an29 | 31 500 € | 28 000 € | 24 500 € | 250 000 € | 250 000 € | = |
| Autres créances291 | 31 500 € | 28 000 € | 24 500 € | 250 000 € | 250 000 € | = |
| Créances à un an au plus40/41 | 77 287 € | 133 665 € | 210 544 € | 1 700 € | 5 144 € | ▲ 203 % |
| Créances commerciales40 | 18 858 € | 38 604 € | 25 552 € | - | 738 € | - |
| Autres créances41 | 58 430 € | 95 061 € | 184 992 € | 1 700 € | 4 406 € | ▲ 159 % |
| Valeurs disponibles54/58 | 36 708 € | 46 283 € | 46 740 € | 63 606 € | 57 520 € | ▼ 9,6 % |
| Comptes de régularisation490/1 | 519 € | 576 € | 445 € | - | - | - |
| Passif | ||||||
| Total du passif10/49 | 303 273 € | 353 174 € | 409 132 € | 419 834 € | 398 679 € | ▼ 5,0 % |
| Capitaux propres10/15 | 64 124 € | 98 934 € | 158 466 € | 167 824 € | 208 562 € | ▲ 24,3 % |
| Apport10/11 | 10 000 € | 10 000 € | 10 000 € | 10 000 € | 10 000 € | = |
| Réserves13 | 50 000 € | 85 000 € | 145 000 € | 154 358 € | 195 095 € | ▲ 26,4 % |
| Réserves disponibles133 | 50 000 € | 85 000 € | 145 000 € | 154 358 € | 195 095 € | ▲ 26,4 % |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 4 124 € | 3 934 € | 3 466 € | 3 466 € | 3 466 € | = |
| Dettes17/49 | 239 149 € | 254 241 € | 250 666 € | 252 010 € | 190 117 € | ▼ 24,6 % |
| Dettes à plus d'un an17 | 107 156 € | 90 040 € | 72 659 € | 57 611 € | 45 998 € | ▼ 20,2 % |
| Dettes financières170/4 | 107 156 € | 90 040 € | 72 659 € | 57 611 € | 45 998 € | ▼ 20,2 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 129 904 € | 162 109 € | 175 499 € | 194 399 € | 144 119 € | ▼ 25,9 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | 17 446 € | 17 715 € | 17 989 € | 15 048 € | 11 613 € | ▼ 22,8 % |
| Dettes commerciales44 | 6 667 € | 1 388 € | 2 447 € | 9 767 € | 3 311 € | ▼ 66,1 % |
| Fournisseurs440/4 | 6 667 € | 1 388 € | 2 447 € | 9 767 € | 3 311 € | ▼ 66,1 % |
| Acomptes reçus sur commandes46 | 87 033 € | 139 059 € | 134 004 € | 106 125 € | 102 146 € | ▼ 3,7 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | 18 759 € | 3 946 € | 21 058 € | 19 426 € | 27 050 € | ▲ 39,2 % |
| Impôts450/3 | 15 859 € | 3 946 € | 21 058 € | 19 426 € | 25 550 € | ▲ 31,5 % |
| Rémunérations et charges sociales454/9 | 2 900 € | - | - | - | 1 500 € | - |
| Autres dettes47/48 | - | - | - | 44 033 € | - | - |
| Comptes de régularisation492/3 | 2 088 € | 2 092 € | 2 508 € | - | - | - |
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | 54 124 € | 34 809 € | 59 533 € | 9 358 € | 40 738 € | ▲ 335 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 24 529 € | 20 588 € | 21 415 € | 21 137 € | 18 512 € | ▼ 12,4 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | 78 653 € | 55 397 € | 80 948 € | 30 495 € | 59 250 € | ▲ 94,3 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -7 979 € | -3 668 € | 1 238 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Variation des valeurs disponibles | - | 9 576 € | 457 € | 16 866 € | -6 086 € | - |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 26 972 entreprises avaient le même profil que Ca & Ro aujourd'hui. Deux ans plus tard, 94,9 % existaient encore et 1,6 % avaient fait faillite.
- Micro
- 5 à 10 ans
- solvabilité de 30 % ou plus
- bénéfice d'au moins 5 % du bilan
94,9 %
existait encore
3,4 %
a cessé autrement
1,6 %
a fait faillite
Encore 0,1 % ont cessé sans date précise, peut-être seulement après ces deux ans.
La probabilité de faillite propre à Ca & Ro est plus basse : 0,1 % dans les 12 mois. Elle repose sur bien plus de données sur Ca & Ro que le seul profil.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 26 972 entreprises, pas d'une prévision pour Ca & Ro. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.