ALL COVER
ActifFinances · exercice 2025, schéma micro
Comptes annuels 2025 déposés 31 jours après le délai Déposés le 31 août 2026, délai 31 juillet 2026 (7 mois après la clôture du 31 décembre 2025, CSA art. 3:10). Source : BNB, 2026-00500762.
Comptes annuels 2025 déposés le 31-08-2026 à la BNB les 11 dépôts
Chiffre d'affaires
≈ 93 000 €
Estimé : probablement entre 50 000 € et 220 000 €
Marge EBIT
Non repris dans ce dépôt
Résultat net
2 981 €▼ 78,1 %
2024 · 13 605 €
Fonds de roulement
108 071 €▲ 4,5 %
2024 · 103 376 €
Aperçu pluriannuel
2019 à 2025, 7 exercicesRésultat d'exploitation
5 634 €
▼ 72,0 %
2025
20192025
Résultat net
2 981 €
▼ 78,1 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Capitaux propres
109 950 €
▲ 2,8 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Total actif
125 657 €
▼ 8,5 %
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Dettes
15 708 €
▼ 48,3 %
2025
20192025
Fonds de roulement
108 071 €
▲ 4,5 %
2025
quart supérieur du secteur
20192025
Solvabilité
87,5 %
▲ 9,6pp
2025
quart supérieur du secteur
20192025
Liquidité générale
7,88
▲ 3,47
2025
quart supérieur du secteur
20192025
Rentabilité des actifs (ROA)
2,4 %
▼ 7,5pp
2025
moitié centrale du secteur
20192025
Tous les chiffres par exercice
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste2019202020212022202320242025
Résultat d'exploitation-11 452 €-32 984 €30 352 €▼ 8,0 %21 208 €▼ 30,1 %15 770 €▼ 25,6 %20 116 €▲ 27,6 %5 634 €▼ 72,0 %
Résultat net-14 243 €-29 137 €dans la moitié centrale du secteur21 515 €dans la moitié centrale du secteur▼ 26,2 %13 497 €dans la moitié centrale du secteur▼ 37,3 %10 297 €dans la moitié centrale du secteur▼ 23,7 %13 605 €dans la moitié centrale du secteur▲ 32,1 %2 981 €dans la moitié centrale du secteur▼ 78,1 %
Capitaux propres18 917 €-48 054 €dans la moitié centrale du secteur▲ 154 %69 569 €dans la moitié centrale du secteur▲ 44,8 %83 067 €dans la moitié centrale du secteur▲ 19,4 %93 364 €dans la moitié centrale du secteur▲ 12,4 %106 969 €dans la moitié centrale du secteur▲ 14,6 %109 950 €dans la moitié centrale du secteur▲ 2,8 %
Total actif51 705 €-59 646 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 15,4 %99 634 €dans la moitié centrale du secteur▲ 67,0 %109 047 €dans la moitié centrale du secteur▲ 9,4 %108 546 €dans la moitié centrale du secteur▼ 0,5 %137 327 €dans la moitié centrale du secteur▲ 26,5 %125 657 €dans la moitié centrale du secteur▼ 8,5 %
Dettes32 788 €-11 592 €▼ 64,6 %30 065 €▲ 159 %25 980 €▼ 13,6 %15 182 €▼ 41,6 %30 358 €▲ 100,0 %15 708 €▼ 48,3 %
Fonds de roulement-3 313 €-20 908 €dans la moitié centrale du secteur48 654 €dans la moitié centrale du secteur▲ 133 %68 180 €dans la moitié centrale du secteur▲ 40,1 %86 177 €dans la moitié centrale du secteur▲ 26,4 %103 376 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 20,0 %108 071 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 4,5 %
Solvabilité36,6 %-80,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 44,0pp69,8 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 10,7pp76,2 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 6,4pp86,0 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 9,8pp77,9 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 8,1pp87,5 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 9,6pp
Liquidité générale0,90-2,80au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 1,902,62dans la moitié centrale du secteur▼ 0,193,62au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 1,016,68au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 3,054,41au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 2,277,88au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 3,47
Rentabilité des actifs (ROA)-27,5 %-48,8 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 76,4pp21,6 %au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 27,3pp12,4 %dans la moitié centrale du secteur▼ 9,2pp9,5 %dans la moitié centrale du secteur▼ 2,9pp9,9 %dans la moitié centrale du secteur▲ 0,4pp2,4 %dans la moitié centrale du secteur▼ 7,5pp
au-dessus
dans
en dessous
La bande sectorielle est la moitié centrale des entreprises de Travaux de construction spécialisés (NACE 43). Un quart d'entre elles se situe en dessous, un quart au-dessus. Chaque année ne compte que des comptes du même schéma, et seulement s'il y en a au moins 30.
Le résultat d'exploitation de 2025 est inférieur de 72 % à celui de 2024 et le plus faible depuis 2021.
Le chiffre d'affaires affiché est une estimation à partir de la marge brute.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 125 657 €
Actifs immobilisés
1 878 € ▼ 47,7 %
Actifs circulants
123 779 € ▼ 7,4 %
Passif 125 657 €
Capitaux propres
109 950 € ▲ 2,8 %
Dettes
15 708 € ▼ 48,3 %
La part des dettes dans le total du bilan recule de 22,1 % à 12,5 %. Les capitaux propres sont plus élevés et la dette est plus faible.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
8 256 €▼
2024 · 23 711 €
Cash-flow
5 603 €▼
2024 · 17 200 €
Taux d'endettement
0,14▼
2024 · 0,28
ROE
2,7 %▼
2024 · 12,7 %
Couverture des intérêts
18,84▼
2024 · 53,78
Dettes ≤ 1 an
15 708 €▼
2024 · 30 358 €
Impôts
2 260 €▼
2024 · 6 080 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse, comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Investissements
| Poste | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Immobilisations corporelles | 4 024 € | - | - | - | 908 € |
| Immobilisations financières | - | - | - | - | 0 € |
| Amortissements et réductions de valeur de l'exercice | 10 254 € | 6 029 € | 3 962 € | 3 595 € | 2 622 € |
Source : annexe des comptes annuels 2021 à 2025 (état des immobilisations)
Comptes annuels
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 8 037 € | 8 596 € | 10 254 € | 6 029 € | 3 962 € | 3 595 € | 2 622 € | ▼ 27,1 % |
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | - | 791 € | 771 € | 3 470 € | 2 161 € | 1 302 € | ▼ 39,8 % |
| Marge brute d'exploitation9900 | -3 415 € | 44 384 € | 41 397 € | 28 008 € | 23 202 € | 25 872 € | 9 558 € | ▼ 63,1 % |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | -11 452 € | 32 984 € | 30 352 € | 21 208 € | 15 770 € | 20 116 € | 5 634 € | ▼ 72,0 % |
| Produits financiers75/76B | - | - | 3 € | 0 € | 3 € | 9 € | 45 € | ▲ 384 % |
| Produits financiers récurrents75 | - | - | 3 € | 0 € | 3 € | 9 € | 45 € | ▲ 384 % |
| Charges financières65/66B | - | - | 142 € | 146 € | 357 € | 441 € | 438 € | ▼ 0,6 % |
| Charges financières récurrentes65 | - | 3 847 € | 142 € | 146 € | 357 € | 441 € | 438 € | ▼ 0,6 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | -11 452 € | 29 137 € | 30 213 € | 21 062 € | 15 416 € | 19 684 € | 5 241 € | ▼ 73,4 % |
| Impôts sur le résultat67/77 | 2 791 € | - | 8 698 € | 7 565 € | 5 118 € | 6 080 € | 2 260 € | ▼ 62,8 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -14 243 € | 29 137 € | 21 515 € | 13 497 € | 10 297 € | 13 605 € | 2 981 € | ▼ 78,1 % |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | -14 243 € | 29 137 € | 21 515 € | 13 497 € | 10 297 € | 13 605 € | 2 981 € | ▼ 78,1 % |
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | ||||||||
| Total de l'actif20/58 | 51 705 € | 59 646 € | 99 634 € | 109 047 € | 108 546 € | 137 327 € | 125 657 € | ▼ 8,5 % |
| Actifs immobilisés21/28 | 22 231 € | 27 146 € | 20 915 € | 14 887 € | 7 188 € | 3 592 € | 1 878 € | ▼ 47,7 % |
| Immobilisations corporelles22/27 | 22 231 € | 27 146 € | 20 915 € | 14 887 € | 7 188 € | 3 592 € | 1 878 € | ▼ 47,7 % |
| Mobilier et matériel roulant24 | - | - | 20 915 € | 14 887 € | 7 188 € | 3 592 € | 1 878 € | ▼ 47,7 % |
| Actifs circulants29/58 | 29 474 € | 32 500 € | 78 719 € | 94 160 € | 101 359 € | 133 734 € | 123 779 € | ▼ 7,4 % |
| Créances à un an au plus40/41 | 26 768 € | 29 367 € | 58 107 € | 87 068 € | 96 231 € | 133 412 € | 121 697 € | ▼ 8,8 % |
| Créances commerciales40 | - | - | 34 207 € | 42 888 € | 39 773 € | 34 443 € | 32 097 € | ▼ 6,8 % |
| Autres créances41 | - | - | 23 900 € | 44 180 € | 56 458 € | 98 970 € | 89 601 € | ▼ 9,5 % |
| Valeurs disponibles54/58 | - | 3 133 € | 20 612 € | 7 092 € | 5 128 € | 322 € | 2 082 € | ▲ 546 % |
| Passif | ||||||||
| Total du passif10/49 | 51 705 € | 59 646 € | 99 634 € | 109 047 € | 108 546 € | 137 327 € | 125 657 € | ▼ 8,5 % |
| Capitaux propres10/15 | 18 917 € | 48 054 € | 69 569 € | 83 067 € | 93 364 € | 106 969 € | 109 950 € | ▲ 2,8 % |
| Apport10/11 | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | 18 600 € | = |
| Réserves13 | - | - | 10 000 € | 20 000 € | 29 000 € | 42 000 € | 42 000 € | = |
| Réserves disponibles133 | - | - | 10 000 € | 20 000 € | 29 000 € | 42 000 € | 42 000 € | = |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | 317 € | 29 454 € | 40 969 € | 44 467 € | 45 764 € | 46 369 € | 49 350 € | ▲ 6,4 % |
| Dettes17/49 | 32 788 € | 11 592 € | 30 065 € | 25 980 € | 15 182 € | 30 358 € | 15 708 € | ▼ 48,3 % |
| Dettes à un an au plus42/48 | 32 788 € | 11 592 € | 30 065 € | 25 980 € | 15 182 € | 30 358 € | 15 708 € | ▼ 48,3 % |
| Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42 | - | - | - | - | 5 902 € | 8 368 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Dettes financières43 | - | - | - | - | - | 295 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Établissements de crédit430/8 | - | - | - | - | - | 295 € | 0 € | ▼ 100 % |
| Dettes commerciales44 | 27 696 € | 7 236 € | 9 342 € | 6 345 € | 2 978 € | 7 117 € | 10 286 € | ▲ 44,5 % |
| Fournisseurs440/4 | - | - | 9 342 € | 6 345 € | 2 978 € | 7 117 € | 10 286 € | ▲ 44,5 % |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | - | 20 723 € | 19 635 € | 6 302 € | 14 577 € | 5 422 € | ▼ 62,8 % |
| Impôts450/3 | - | - | 20 723 € | 19 635 € | 6 302 € | 14 577 € | 5 422 € | ▼ 62,8 % |
| Poste | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -14 243 € | 29 137 € | 21 515 € | 13 497 € | 10 297 € | 13 605 € | 2 981 € | ▼ 78,1 % |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 8 037 € | 8 596 € | 10 254 € | 6 029 € | 3 962 € | 3 595 € | 2 622 € | ▼ 27,1 % |
| Flux d'exploitation (approximation) | -6 206 € | 37 733 € | 31 769 € | 19 526 € | 14 259 € | 17 200 € | 5 603 € | ▼ 67,4 % |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | -13 511 € | -4 024 € | 0 € | 3 737 € | 0 € | -908 € | - |
| Variation des valeurs disponibles | - | - | 17 480 € | -13 520 € | -1 965 € | -4 805 € | 1 760 € | - |
Les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux de trésorerie. Ces lignes sont donc une approximation, tirée du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Observation historique
En juillet 2024, 10 904 entreprises avaient le même profil que ALL COVER aujourd'hui. Deux ans plus tard, 95,1 % existaient encore et 0,7 % avaient fait faillite.
- Micro
- 10 à 20 ans
- solvabilité de 30 % ou plus
- bénéfice sous 5 % du bilan
95,1 %
existait encore
4,0 %
a cessé autrement
0,7 %
a fait faillite
La probabilité de faillite propre à ALL COVER est plus élevée : 1,0 % dans les 12 mois. Elle repose sur bien plus de données sur ALL COVER que le seul profil.
Test de la méthode
La méthode a été testée sur les 497 446 entreprises de juillet 2024. Chaque entreprise a reçu le taux de faillite du même profil un an plus tôt, en juillet 2023. On s'attendait à ce que 1,6 % fassent faillite dans les 24 mois. En réalité, 1,7 % ont fait faillite.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2 % | 0,2 % |
| 2 | 0,3 % | 0,5 % |
| 3 | 0,5 % | 0,6 % |
| 4 | 0,7 % | 0,8 % |
| 5 | 0,9 % | 0,9 % |
| 6 | 1,3 % | 1,5 % |
| 7 | 1,6 % | 1,8 % |
| 8 | 1,8 % | 1,8 % |
| 9 | 3,0 % | 3,1 % |
| 10 | 5,6 % | 6,2 % |
Une entreprise tombée en faillite avait, dans 74,5 % des comparaisons, un taux attendu plus élevé qu'une entreprise restée en activité. Le niveau dépend de la conjoncture. Une année qui compte plus de faillites que la précédente, le taux réel dépasse le taux attendu.
Il s'agit d'une observation sur 10 904 entreprises, pas d'une prévision pour ALL COVER. Le secteur n'entre pas en compte, car la BCE n'indique plus de secteur pour une entreprise qui a cessé ses activités. Par secteur, ce sont surtout les survivantes qui compteraient, ce qui donnerait une image trop favorable.
Les 10 derniers dépôts sur 11 à la Banque nationale
| Exercice | Type | Dépôt | Référence | Document |
|---|---|---|---|---|
| 31-12-2025 | schéma micro | 31-08-2026 | 2026-00500762 | |
| 31-12-2024 | schéma micro | 30-09-2025 | 2025-00530604 | |
| 31-12-2023 | schéma micro | 29-10-2024 | 2024-00522458 | |
| 31-12-2022 | schéma micro | 31-10-2023 | 2023-00508122 | |
| 31-12-2021 | schéma micro | 23-11-2022 | 2022-20525016 | |
| 31-12-2020 | schéma complet | 03-01-2022 | 2022-00100235 | |
| 31-12-2019 | schéma complet | 18-01-2021 | 2021-01100464 | |
| 31-12-2017 | schéma complet | 20-05-2019 | 2019-13500351 | |
| 31-12-2015 | schéma complet | 13-12-2016 | 2016-70100310 | |
| 31-12-2014 | schéma complet | 31-08-2015 | 2015-56900584 |