GOMAFIN
ActifRésumé
GOMAFIN est active depuis 1990 et le Moniteur belge ne contient aucun signal d'insolvabilité ou d'avertissement. Les comptes annuels de 2024 montrent des capitaux propres de 516 832 € et un résultat net de -373 377 €. Les capitaux propres diminuent d'environ 50,9 % par an sur les exercices déposés. La solvabilité se classe au-dessus de 14 % des 1295 entreprises du même secteur (exercice 2024). La probabilité de faillite calculée sur 12 mois est de 0,7% (faible).
Score Checked
Score 2024
Axes · trait = 2023
Rentabilité50▲+23
Solvabilité30▼-4
Croissance32=
Historique100
Probabilité de faillite, 12 mois
0,7%
Faible
0%0,5%1,5%4%10%≥ 25%
Crédit jusqu'à 25 000 € à 30 jours uniquement à conditions resserrées
Liquidité insuffisante (ratio de liquidité 0,58 contre 0,58 en 2023 ; dettes à court terme : 45% et trésorerie : 0% du total du bilan), et 94,6% de l'actif est financé par dette.
Vérification de crédit pour un montant et un délai
Afficher le maximum recommandé : et voyez comment l'avis change avec le montant, le délai et l'acompte.
Signaux
Neuf signaux. À gauche le signal, à droite la preuve.
−abaisse le risque+augmente le risque○neutre
augmente le risque · Secteur à taux de défaillance plus élevé
Dans ce secteur, les entreprises font plus souvent faillite que la moyenne belge.
Moniteur · faillites par secteur, NACE 41
Position relative
BE, tous secteurs
référence
Construction de bâtiments (NACE 41)
environ 67 % de faillites en plus
← moins de faillites
plus de faillites →
abaisse le risque · Long historique
Une entreprise établie de longue date fait statistiquement moins souvent faillite qu'une jeune entreprise.
BCE · date de constitutionÂge par rapport à la zone de risque
augmente le risque · Comptes annuels : profil financier plus faible
Les derniers comptes annuels montrent un profil plus faible en solvabilité, résultat ou liquidité que chez les entreprises qui tiennent.
BNB · comptes annuels 2024Solvabilité, rendement et âge des chiffres
Solvabilité
5,4%
Rendement des actifs
-3,9%
Âge des chiffres
23 mois
augmente le risque · Perte persistante
Deux exercices déficitaires consécutifs (2023 et 2024) ; les capitaux propres sont également plus faibles. Peut indiquer une pression structurelle sur la rentabilité.
BNB · comptes annuels 2024Résultat net par exercice
192021222324
2019 à 2024 · dernier exercice -373 377 €
augmente le risque · Solvabilité faible vs secteur
La solvabilité (capitaux propres / total du bilan) se situe dans le quart le plus faible du secteur : meilleure que 14% de 1295 pairs sectoriels (2024).
BNB · comparaison sectoriellePosition parmi 1295 pairs sectoriels
Solvabilité
mieux que 14%
← les plus faibles
les plus solides →
augmente le risque · Comptes annuels non déposés
L'exercice clôturé le 31-10-2025 devait être déposé auprès de la Banque nationale au plus tard le 31-05-2026. 121 jours plus tard, rien n'est enregistré.
BNB · 10 dépôtsPosition par rapport au délai échu
31-10-2025 clôture31-05-2026 délai29-09-2026 aujourd'hui
neutre · Déposé après le délai
L'exercice clôturé le 31-10-2024 était à déposer pour le 31-05-2025 et l'a été le 24-07-2025, soit 54 jours plus tard. Pour situer : 47% du marché belge dépose en retard et toute la bande de 1 à 90 jours ressort à 2,0% de situations anormales contre 1,66% en moyenne. Nous l'affichons comme un fait et ne le notons pas.
BNB · 10 dépôtsÉcart par rapport au délai
2025
non déposé
2024
54 j de retard
2023
229 j de retard
2022
131 j de retard
2021
59 j de retard
2020
30 j de retard
2019
41 j d'avance
← avant le délai
après le délai →
trait = médiane de tous les dépôts belgesrond = médiane du secteur
Cette entreprise a déposé ses 6 derniers comptes en moyenne 77 jours après le délai; la médiane du secteur pour l'exercice 2024 est le jour même du délai, et 46 % du secteur a déposé en retard.
Vérifié sans constat (1)
Historique
Aller plus loin avec cette entreprise
Combien de crédit accorder à ce client, et à quel délai ?Vérification de crédit Que vérifier avant de travailler avec cette entreprise ?Due diligence fournisseur Pouvez-vous confier des travaux de construction à cette entreprise ?Vérification d'entrepreneur Pouvez-vous accepter cette entreprise comme client selon la loi anti-blanchiment ?Dossier anti-blanchiment Lesquels de vos autres clients pouvez-vous facturer via Peppol ?Vérification Peppol Comment cette entreprise se situe-t-elle dans son secteur ?Benchmark sectoriel
C'est votre entreprise ? Voyez comment clients et banques la perçoivent.
Finances · exercice 2024, schéma complet
Dans les classements
#6 entreprise par total du bilan à Mouscron, secteur Construction
Chiffre d'affaires
Non repris dans ce dépôt
Marge EBIT
Non repris dans ce dépôt
Résultat net
-373 377 €▲ 76,9%
2023 · -1,6 M €
Fonds de roulement
-1,8 M €▲ 4,1%
2023 · -1,9 M €
Évolution au fil des années
Cliquez sur un nom pour ajouter, mettre en avant ou retirer une ligne.Bande : la moitié centrale (P25 à P75) de NACE 41, Construction de bâtiments, chaque année face au même schéma ; pas de bande sous 30 comptes. Pointillé : la médiane.
Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable
défavorable
Poste20202021202220232024
Résultat d'exploitation-626 762 €▼ 23,5%-1,6 M €▼ 150%-642 894 €▲ 59,0%-660 815 €▼ 2,8%-668 602 €▼ 1,2%
Résultat net-427 343 €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 24,5%-312 240 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 26,9%-7,6 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 2 325%-1,6 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 78,7%-373 377 €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 76,9%
Capitaux propres10,4 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 4,0%10,1 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 3,0%2,5 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 75,1%890 209 €dans la moitié centrale du secteur▼ 64,4%516 832 €dans la moitié centrale du secteur▼ 41,9%
Total actif20,2 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 2,7%19,6 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 3,0%12,1 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 38,3%10,3 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 15,0%9,5 M €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 7,4%
Dettes7,5 M €▲ 1,2%7,4 M €▼ 1,1%7,7 M €▲ 3,9%7,7 M €▲ 0,2%7,5 M €▼ 2,2%
Fonds de roulement-2,1 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 1,0%-1,7 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 17,0%-1,9 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 14,3%-1,9 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 4,0%-1,8 M €en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 4,1%
Solvabilité51,3%dans la moitié centrale du secteur▼ 0,7pp51,3%dans la moitié centrale du secteur=20,7%dans la moitié centrale du secteur▼ 30,7pp8,6%en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 12,0pp5,4%en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 3,2pp
Liquidité générale0,49en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,020,58en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,080,55en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,020,58en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,020,58en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,01
Rentabilité des actifs (ROA)-2,1%en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 0,5pp-1,6%en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 0,5pp-62,5%en dessous de la moitié centrale du secteur▼ 60,9pp-15,7%en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 46,8pp-3,9%en dessous de la moitié centrale du secteur▲ 11,8pp
au-dessus
dans
en dessous
la moitié centrale (P25 à P75) de NACE 41, Construction de bâtiments, chaque année face au même schéma ; pas de bande sous 30 comptes.
Résultat par exercice
Résultat d'exploitationRésultat net
Le résultat d'exploitation reste négatif : une perte de 668 602 € en 2024 contre 660 815 € en 2023 ; la perte s'accroît.
Composition du bilan
2024 en couleur, 2023 en barre grise dessous
Actif 9,5 M €
Actifs immobilisés
7,0 M € ▼ 9,3%
Actifs circulants
2,5 M € ▼ 1,6%
Passif 9,5 M €
Capitaux propres
516 832 € ▼ 41,9%
Provisions
1,5 M € ▼ 13,0%
Dettes
7,5 M € ▼ 2,2%
La part des dettes dans le total du bilan monte de 74,8 % à 79,1 %. Les capitaux propres et la dette sont plus faibles.
Chiffres clés et ratios
EBITDA
50 100 €▼
2023 · 57 887 €
Cash-flow
345 325 €▲
2023 · -894 752 €
Taux d'endettement
14,59▲
2023 · 8,66
ROE
-72,2%▲
2023 · -181,2%
Couverture des intérêts
4,30▲
2023 · 3,20
Dettes ≤ 1 an
4,3 M €▼
2023 · 4,4 M €
Dettes > 1 an
3,2 M €▼
2023 · 3,3 M €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse : comme pour les dettes ou le taux d'endettement.
Entreprises comparables
Observation historiqueDes 140 entreprises qui, en juillet 2024, ressemblaient à celle-ci aujourd'hui, 2,1% ont fait faillite dans les 24 mois et 96% existent encore.
- Moyenne
- 20 ans ou plus
- solvabilité sous 10%
- petite perte
2,1%
a fait faillite
1,4%
a cessé autrement
96%
existe encore
Pour cette entreprise elle-même, Checked calcule une probabilité de faillite de 0,7% sur douze mois ; le groupe ne la contredit pas.
Quelle est la fiabilité de cette règle ?
Testée sur l'année précédente, sans utiliser cette année elle-même : les groupes de juillet 2023 ont attribué à chacune des 497 338 entreprises de juillet 2024 le taux de faillite de son groupe. Attendu : 1,6% ; réellement en faillite dans les 24 mois : 1,7%.
| Groupe | Attendu | Réel |
|---|---|---|
| 1 | 0,2% | 0,2% |
| 2 | 0,3% | 0,5% |
| 3 | 0,5% | 0,6% |
| 4 | 0,7% | 0,8% |
| 5 | 0,9% | 1,0% |
| 6 | 1,3% | 1,5% |
| 7 | 1,6% | 1,8% |
| 8 | 1,8% | 1,9% |
| 9 | 3,0% | 3,1% |
| 10 | 5,6% | 6,2% |
La règle classe bien : une entreprise tombée en faillite a reçu un taux plus élevé qu'une entreprise restée en activité dans 74% des comparaisons. Le niveau suit la conjoncture : une année avec plus de faillites, le taux réel dépasse celui de l'année précédente.
Une observation sur 140 entreprises comparables, pas une prévision pour cette entreprise. Le secteur ne compte pas : le registre ne conserve pas le secteur des entreprises arrêtées, il embellirait donc le résultat.
Comptes annuels
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Produits d'exploitation non récurrents76A | - | 47 520 € | - | - | - | - |
| Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630 | 729 327 € | 718 702 € | 718 702 € | 718 702 € | 718 702 € | = |
| Autres charges d'exploitation640/8 | - | 611 849 € | - | 113 880 € | 94 250 € | ▼ 17,2% |
| Marge brute d'exploitation9900 | 197 111 € | -236 904 € | 75 808 € | 171 767 € | 144 350 € | ▼ 16,0% |
| Bénéfice (perte) d'exploitation9901 | -626 762 € | -1,6 M € | -642 894 € | -660 815 € | -668 602 € | ▼ 1,2% |
| Produits financiers75/76B | - | 1,2 M € | 47 999 € | 83 457 € | 86 165 € | ▲ 3,2% |
| Produits financiers récurrents75 | - | 47 520 € | 47 999 € | 83 457 € | 86 165 € | ▲ 3,2% |
| Produits financiers non récurrents76B | - | 1,2 M € | - | - | - | - |
| Charges financières65/66B | - | 208 635 € | 7,2 M € | 1,3 M € | 11 645 € | ▼ 99,1% |
| Charges financières récurrentes65 | 21 286 € | 159 056 € | 324 405 € | 18 077 € | 11 645 € | ▼ 35,6% |
| Charges financières non récurrentes66B | - | 49 579 € | 6,9 M € | 1,2 M € | - | - |
| Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts9903 | -648 048 € | -532 945 € | -7,8 M € | -1,8 M € | -594 082 € | ▲ 67,6% |
| Prélèvement sur les impôts différés780 | - | 220 705 € | 220 705 € | 220 705 € | 220 705 € | = |
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -427 343 € | -312 240 € | -7,6 M € | -1,6 M € | -373 377 € | ▲ 76,9% |
| Prélèvement sur les réserves immunisées789 | - | 428 619 € | 428 619 € | 428 619 € | 428 618 € | = |
| Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter9905 | 1 276 € | 116 379 € | -7,1 M € | -1,2 M € | 55 241 € | ▲ 105% |
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Actif | ||||||
| Total de l'actif20/58 | 20,2 M € | 19,6 M € | 12,1 M € | 10,3 M € | 9,5 M € | ▼ 7,4% |
| Actifs immobilisés21/28 | 18,2 M € | 17,3 M € | 9,7 M € | 7,8 M € | 7,0 M € | ▼ 9,3% |
| Immobilisations incorporelles21 | 255 901 € | 221 836 € | 187 771 € | 153 705 € | 119 640 € | ▼ 22,2% |
| Immobilisations corporelles22/27 | 7,9 M € | 7,0 M € | 6,4 M € | 5,7 M € | 5,0 M € | ▼ 12,1% |
| Terrains et constructions22 | - | 1,8 M € | 1,7 M € | 1,6 M € | 1,6 M € | ▼ 4,6% |
| Installations, machines et outillage23 | - | 5,2 M € | 4,6 M € | 4,0 M € | 3,4 M € | ▼ 15,1% |
| Mobilier et matériel roulant24 | - | 506 € | 380 € | 253 € | 127 € | ▼ 49,8% |
| Immobilisations financières28 | 10,1 M € | 10,0 M € | 3,2 M € | 1,9 M € | 1,9 M € | = |
| Actifs circulants29/58 | 2,0 M € | 2,3 M € | 2,4 M € | 2,5 M € | 2,5 M € | ▼ 1,6% |
| Créances à un an au plus40/41 | 1,8 M € | 2,3 M € | 2,4 M € | 2,5 M € | 2,5 M € | ▼ 1,0% |
| Créances commerciales40 | - | 405 371 € | 611 579 € | 648 145 € | 583 058 € | ▼ 10,0% |
| Autres créances41 | - | 1,9 M € | 1,8 M € | 1,9 M € | 1,9 M € | ▲ 2,1% |
| Valeurs disponibles54/58 | 7 799 € | 3 010 € | 28 196 € | 20 550 € | 3 952 € | ▼ 80,8% |
| Passif | ||||||
| Total du passif10/49 | 20,2 M € | 19,6 M € | 12,1 M € | 10,3 M € | 9,5 M € | ▼ 7,4% |
| Capitaux propres10/15 | 10,4 M € | 10,1 M € | 2,5 M € | 890 209 € | 516 832 € | ▼ 41,9% |
| Apport10/11 | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | = |
| Capital10 | - | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | = |
| Capital souscrit100 | - | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | 10,0 M € | = |
| Réserves13 | 4,6 M € | 4,2 M € | 3,8 M € | 3,3 M € | 2,9 M € | ▼ 12,8% |
| Réserves indisponibles130/1 | - | 42 167 € | 42 167 € | 42 167 € | 42 167 € | = |
| Réserve légale130 | - | 42 167 € | 42 167 € | 42 167 € | 42 167 € | = |
| Réserves immunisées132 | - | 4,2 M € | 3,7 M € | 3,3 M € | 2,9 M € | ▼ 13,0% |
| Bénéfice (perte) reporté(e)14 | -4,2 M € | -4,1 M € | -11,3 M € | -12,5 M € | -12,4 M € | ▲ 0,4% |
| Provisions et impôts différés16 | 2,4 M € | 2,1 M € | 1,9 M € | 1,7 M € | 1,5 M € | ▼ 13,0% |
| Impôts différés168 | - | 2,1 M € | 1,9 M € | 1,7 M € | 1,5 M € | ▼ 13,0% |
| Dettes17/49 | 7,5 M € | 7,4 M € | 7,7 M € | 7,7 M € | 7,5 M € | ▼ 2,2% |
| Dettes à plus d'un an17 | 3,4 M € | 3,4 M € | 3,3 M € | 3,3 M € | 3,2 M € | ▼ 1,5% |
| Dettes financières170/4 | - | 281 650 € | 239 349 € | 193 530 € | 145 076 € | ▼ 25,0% |
| Autres dettes178/9 | - | 3,1 M € | 3,1 M € | 3,1 M € | 3,1 M € | = |
| Dettes à un an au plus42/48 | 4,1 M € | 4,0 M € | 4,4 M € | 4,4 M € | 4,3 M € | ▼ 2,7% |
| Dettes commerciales44 | 185 515 € | 736 089 € | 426 336 € | 506 919 € | 401 753 € | ▼ 20,7% |
| Fournisseurs440/4 | - | 736 089 € | 426 336 € | 506 919 € | 401 753 € | ▼ 20,7% |
| Dettes fiscales, salariales et sociales45 | - | 77 026 € | 77 026 € | 77 026 € | 19 046 € | ▼ 75,3% |
| Impôts450/3 | - | 77 026 € | 77 026 € | 77 026 € | 19 046 € | ▼ 75,3% |
| Autres dettes47/48 | - | 3,2 M € | 3,8 M € | 3,8 M € | 3,9 M € | ▲ 1,2% |
| Poste | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | Écart |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Bénéfice (perte) de l'exercice9904 | -427 343 € | -312 240 € | -7,6 M € | -1,6 M € | -373 377 € | ▲ 76,9% |
| + Amortissements et réductions de valeur630 | 729 327 € | 718 702 € | 718 702 € | 718 702 € | 718 702 € | = |
| Flux d'exploitation (approximation) | 301 984 € | 406 462 € | -6,9 M € | -894 752 € | 345 325 € | ▲ 139% |
| Investissements en immobilisations (approximation) | - | 203 953 € | 6,9 M € | 1,2 M € | 0 € | ▼ 100% |
| Variation des valeurs disponibles | - | -4 789 € | 25 186 € | -7 646 € | -16 598 € | ▼ 117% |
Simplifié et dérivé : les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux, ces lignes viennent donc du compte de résultats et des mouvements du bilan.
Chronologie · actes, dépôts et jalons financiers
2025
24-07
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2024 · schéma complet · 54 jours de retard
15-01
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2023 · schéma complet · 229 jours de retard
2023
09-10
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2022 · schéma complet · 131 jours de retard
2022
31-10
Financier
Exercice le plus faiblenet -7,6 M €
Le résultat net tombe à -7,6 M €, le plus bas de la série ; la reprise commence l'année suivante.
29-07
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2021 · schéma complet · 59 jours de retard
2021
30-06
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2020 · schéma complet · 30 jours de retard
2020
20-04
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2019 · schéma complet
2018
25-04
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2017 · schéma complet
2017
17-10
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2016 · schéma complet · 139 jours de retard
2015
04-08
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2014 · schéma abrégé · 4 jours de retard
2014
17-10
Dépôt BNB
Comptes annuels déposés
exercice 2013 · schéma abrégé · 78 jours de retard
Jalon financierDépôt BNBLes jalons financiers sont datés de la clôture de l'exercice, pas du dépôt.
0 sur 10 actes lus
À propos des actes non lus
Nous connaissons 10 actes du Moniteur belge pour cette entreprise. Aucun n'a encore été lu : ce qui s'y trouve n'a ici été ni constaté ni réfuté.
Faire lire en priorité
Connectez-vous pour placer cette entreprise en tête de la file de lecture.
Direction · siège · immobilier
Dirigeants
10 actes de cette entreprise figurent au Moniteur belge, dont 0 lus par nous. Nous n'avons donc pas encore extrait ses dirigeants de ces actes.
Site & empreinte immobilière
Siège social, Mouscron · 1 unité d'établissement depuis 1990
Superficie au sol
1,1 ha
Emprise au sol bâtie
5 104 m²
Volume, LiDAR
29 055 m³
2 parcelles, Flandre, Wallonie · bâtiment le plus haut 6,9 m, ±2 étages. Lien par adresse, pas un titre de propriété.
1 unité d'établissement
GOMAFIN
depuis 19902.049.124.901
2 parcelles
Flandre
1
(50%)
Wallonie
1
(50%)
| Parcelle (capakey) | Région | Superficie | Bâtiments | Hauteur / ét. |
|---|---|---|---|---|
| 54007B0155/00R000 | Wallonie | 7 483 m² | 1 · 4 191 m² | 6,9 m · 2 ét. |
| 34026A0139/00X029 | Flandre | 3 645 m² | 1 · 913 m² | 6,3 m · 2 ét. |
Liaison par adresse, pas une preuve de propriété
Bon à savoir
2 des 2 parcelles avec correspondance d'adresse exacte ; les autres sont indicatives.
Liaison sur la base des adresses, ceci ne constitue pas une preuve de propriété.
Entreprises similaires · même secteur, taille comparable
WARANDEBERG
BE 0459.442.280
Halle · CP 516 307 €
C&K Construct
BE 0684.810.496
Kortrijk · CP 517 552 €
Nico Coppieters
BE 0836.411.895
Hamme (Vl.) · CP 517 553 €
CREPIGO
BE 0802.369.251
Gent · CP 517 692 €
HUYSMANS-DE BACKER
BE 0880.470.780
Grimbergen · CP 517 706 €
Sur 29 785 entreprises dans le secteur 41001, nous disposons des comptes annuels de 16 058 d'entre elles. 9 122 se situent dans un facteur 10 de ces capitaux propres. Les 5 ci-dessus en sont les plus proches. Voir tout le secteur
Identification & contact
Identification
Forme juridiqueSA
Constituée02-06-1990
Clôture de l'exercice31-10
Activités, NACEBEL 2025
41001Construction générale de bâtiments résidentiels
43990Autres travaux de construction spécialisés n.c.a.
Facturation électronique
Joignable via Peppol
Identifiant Peppol
0208:0440961208
Aussi
9925:BE0440961208
Si vous suivez cette entreprise, Checked vous le signale le jour où elle disparaît du registre Peppol.
État du registre au 29 septembre 2026 · Peppol Directory
Les scores et ratios sont calculés par Checked et ne constituent pas une décision de crédit.