Aller au contenu

ARGIOTECH

Actif
SRLconstituée en 200620 ans d'activitéMauhin(NEU) 7A, 4608 Dalhem, BelgiqueBCE: BE 0883.001.490
Résumé

ARGIOTECH est active depuis 2006 et le Moniteur belge ne contient aucun signal d'insolvabilité ou d'avertissement. Les comptes annuels de 2025 montrent des capitaux propres de 213 401 € et un résultat net de 58 149 €. Les capitaux propres progressent d'environ 31,6 % par an sur les exercices déposés. La solvabilité se classe au-dessus de 45 % des 9537 entreprises du même secteur (exercice 2025). La probabilité de faillite calculée sur 12 mois est de 0,2% (très faible).

Score Checked

Score 2025
Axes · trait = 2024
Rentabilité85▲+15
Solvabilité74▼-16
Croissance78=
Historique100
Probabilité de faillite, 12 mois
0,2% Très faible
0%0,5%1,5%4%10%≥ 25%
Crédit jusqu'à 15 000 € à 30 jours acceptable
Liquidité confortable (ratio de liquidité 1,98 contre 2,81 en 2024 ; dettes à court terme : 49,4% et trésorerie : 0% du total du bilan), mais 51% de l'actif est financé par dette.
Vérification de crédit pour un montant et un délai

Afficher le maximum recommandé : et voyez comment l'avis change avec le montant, le délai et l'acompte.

Signaux

Cinq signaux. À gauche le signal, à droite la preuve.
−abaisse le risque+augmente le risque○neutre
abaisse le risque · Secteur à taux de défaillance plus faible
Dans ce secteur, les entreprises font moins souvent faillite que la moyenne belge.
Moniteur · faillites par secteur, NACE 71
Position relative
BE, tous secteurs
référence
Architecture & ingénierie (NACE 71)
environ 56 % de faillites en moins
← moins de faillites plus de faillites →
abaisse le risque · Long historique
Une entreprise établie de longue date fait statistiquement moins souvent faillite qu'une jeune entreprise.
BCE · date de constitution
Âge par rapport à la zone de risque
risque de défaillance le plus élevé de 2 à 8 ans 20 ans 0 30 a
abaisse le risque · Comptes annuels : profil financier sain
Les derniers comptes annuels montrent un profil sain en solvabilité, résultat et liquidité.
BNB · comptes annuels 2025
Solvabilité, rendement et âge des chiffres
Solvabilité
49%
Rendement des actifs
13,3%
Âge des chiffres
9 mois
augmente le risque · Région à taux de défaillance plus élevé
Dans cette région, les entreprises font plus souvent faillite que dans le reste du pays.
BCE · siège
neutre · Déposé après le délai
L'exercice clôturé le 31-12-2025 était à déposer pour le 31-07-2026 et l'a été le 31-08-2026, soit 31 jours plus tard. Pour situer : 47% du marché belge dépose en retard et toute la bande de 1 à 90 jours ressort à 2,0% de situations anormales contre 1,66% en moyenne. Nous l'affichons comme un fait et ne le notons pas.
BNB · 10 dépôts
Écart par rapport au délai
2025
31 j de retard
2024
56 j de retard
2023
30 j de retard
2022
4 j d'avance
2021
18 j de retard
2020
2 j d'avance
2019
52 j d'avance
← avant le délai après le délai →
trait = médiane de tous les dépôts belgesrond = médiane du secteur

Cette entreprise a déposé ses 7 derniers comptes en moyenne 11 jours après le délai; la médiane du secteur pour l'exercice 2024 est 8 jours avant le délai, et 33 % du secteur a déposé en retard.

Vérifié sans constat (2)
neutre · Le prochain délai court encore
Le prochain exercice se clôture le 31-12-2026 et doit être déposé au plus tard le 31-07-2027. Rien n'est en retard à ce jour.
Code des sociétés · sept mois
Position dans le délai en cours
27-09-2026 aujourd'hui31-12-2026 clôture31-07-2027 délai
neutre · Aucune radiation dans les publications BCE
Nous n'avons trouvé aucune radiation d'office ni cessation. Notre série démarre en 2021 et comporte des lacunes, ce n'est donc pas une confirmation qu'il n'y a rien.
Publications BCE · notre couverture

Historique

ARGIOTECH a été constituée le 10 août 2006.1 Le total du bilan est passé de 47 619 euros en 2019 à 435 911 euros en 2025.2

  1. 1Banque-Carrefour des Entreprises
  2. 2Banque nationale, comptes annuels 2019 et 2025

Aller plus loin avec cette entreprise

C'est votre entreprise ? Voyez comment clients et banques la perçoivent.

Vous enquêtez sur cette entreprise ? Conservez-la avec les faits d'aujourd'hui dans un dossier d'enquête.

Finances · exercice 2025, schéma micro

Capitaux propres
213 401 €▼ 0,5%
2024 · 214 471 €
Total actif
435 911 €▲ 32,7%
2024 · 328 408 €
Résultat net
58 149 €▲ 31,3%
2024 · 44 303 €
Fonds de roulement
211 656 €▲ 2,7%
2024 · 206 121 €
Évolution au fil des années

Cliquez sur un nom pour ajouter, mettre en avant ou retirer une ligne.Bande : la moitié centrale (P25 à P75) de NACE 71, Architecture & ingénierie, chaque année face au même schéma ; pas de bande sous 30 comptes. Pointillé : la médiane.

Chaque chiffre avec sa variation par rapport à l'exercice précédent
favorable défavorable
Poste20212022202320242025
Résultat d'exploitation90 104 €▲ 145%96 198 €▲ 6,8%55 460 €▼ 42,3%74 572 €▲ 34,5%81 797 €▲ 9,7%
Résultat net54 376 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 126%54 219 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 0,3%36 431 €dans la moitié centrale du secteur▼ 32,8%44 303 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 21,6%58 149 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 31,3%
Capitaux propres79 518 €dans la moitié centrale du secteur▲ 216%133 737 €dans la moitié centrale du secteur▲ 68,2%170 168 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 27,2%214 471 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 26,0%213 401 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▼ 0,5%
Total actif164 107 €dans la moitié centrale du secteur▲ 77,7%250 579 €dans la moitié centrale du secteur▲ 52,7%236 830 €dans la moitié centrale du secteur▼ 5,5%328 408 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 38,7%435 911 €au-dessus de la moitié centrale du secteur▲ 32,7%
Dettes84 589 €▲ 25,9%116 842 €▲ 38,1%66 662 €▼ 42,9%113 937 €▲ 70,9%222 510 €▲ 95,3%
Fonds de roulement71 914 €▲ 286%126 448 €▲ 75,8%163 701 €▲ 29,5%206 121 €▲ 25,9%211 656 €▲ 2,7%
Solvabilité48,5%dans la moitié centrale du secteur▲ 21,2pp53,4%dans la moitié centrale du secteur▲ 4,9pp71,9%dans la moitié centrale du secteur▲ 18,5pp65,3%dans la moitié centrale du secteur▼ 6,5pp49,0%dans la moitié centrale du secteur▼ 16,4pp
au-dessus dans en dessous la moitié centrale (P25 à P75) de NACE 71, Architecture & ingénierie, chaque année face au même schéma ; pas de bande sous 30 comptes.
Chiffre d'affaires et marge EBIT non publiés : le schéma micro ne les exige pas.
Résultat par exercice
Résultat d'exploitationRésultat net
0 €25 000 €50 000 €75 000 €100 000 €Résultat d'exploitation 2021: 90 104 €90 104 €Résultat net 2021: 54 376 €54 376 €Résultat d'exploitation 2022: 96 198 €96 198 €Résultat net 2022: 54 219 €54 219 €Résultat d'exploitation 2023: 55 460 €55 460 €Résultat net 2023: 36 431 €36 431 €Résultat d'exploitation 2024: 74 572 €74 572 €Résultat net 2024: 44 303 €44 303 €Résultat d'exploitation 2025: 81 797 €81 797 €Résultat net 2025: 58 149 €58 149 €202120222023202420250 €25 000 €50 000 €75 000 €Résultat d'exploitation 2023: 55 460 €55 500 €Résultat net 2023: 36 431 €36 400 €Résultat d'exploitation 2024: 74 572 €74 600 €Résultat net 2024: 44 303 €44 300 €Résultat d'exploitation 2025: 81 797 €81 800 €Résultat net 2025: 58 149 €58 100 €202320242025
Après le creux de 2023, le résultat d'exploitation progresse deux années d'affilée ; 2025 se situe 10 % au-dessus de 2024.
Composition du bilan
2025 en couleur, 2024 en barre grise dessous
Actif 435 911 €
Actifs immobilisés 9 027 € ▲ 8,1%
Actifs circulants 426 885 € ▲ 33,4%
Passif 435 911 €
Capitaux propres 213 401 € ▼ 0,5%
Dettes 222 510 € ▲ 95,3%
La part des dettes dans le total du bilan monte de 34,7 % à 51,0 %. Les capitaux propres sont plus faibles et la dette est plus élevée.
Chiffres clés et ratios
valeur 2025 · variation par rapport à 2024
EBITDA
82 070 €▲
2024 · 75 109 €
Cash-flow
58 422 €▲
2024 · 44 840 €
Liquidité générale
1,98▼
2024 · 2,81
Taux d'endettement
1,04▲
2024 · 0,53
ROE
27,2%▲
2024 · 20,7%
ROA
13,3%▼
2024 · 13,5%
Couverture des intérêts
15,69▲
2024 · 4,13
Dettes ≤ 1 an
215 229 €▲
2024 · 113 937 €
Dettes > 1 an
7 282 €
Impôts
37 217 €▲
2024 · 24 327 €
Le vert signale une évolution favorable, même quand le chiffre lui-même baisse : comme pour les dettes ou le taux d'endettement.

Entreprises comparables

Observation historique

Des 31 324 entreprises qui, en juillet 2024, ressemblaient à celle-ci aujourd'hui, 0,4% ont fait faillite dans les 24 mois et 93% existent encore.

  • Micro
  • 20 ans ou plus
  • solvabilité de 30% ou plus
  • bénéfice d'au moins 5% du bilan
0,4% a fait faillite
5,9% a cessé autrement
93% existe encore

Pour encore 0,2%, on sait qu'elles ont cessé, mais pas si c'était dans ces 24 mois.

Pour cette entreprise elle-même, Checked calcule une probabilité de faillite de 0,2% sur douze mois ; le groupe ne la contredit pas.

Quelle est la fiabilité de cette règle ?

Testée sur l'année précédente, sans utiliser cette année elle-même : les groupes de juillet 2023 ont attribué à chacune des 497 058 entreprises de juillet 2024 le taux de faillite de son groupe. Attendu : 1,5% ; réellement en faillite dans les 24 mois : 1,6%.

Les entreprises en dix groupes égaux, du taux attendu le plus bas au plus haut.
Groupe Attendu Réel
1 0,2% 0,2%
2 0,3% 0,4%
3 0,5% 0,5%
4 0,6% 0,7%
5 0,8% 0,9%
6 1,2% 1,3%
7 1,5% 1,6%
8 1,7% 1,7%
9 2,7% 2,8%
10 5,3% 5,7%

La règle classe bien : une entreprise tombée en faillite a reçu un taux plus élevé qu'une entreprise restée en activité dans 74% des comparaisons. Le niveau suit la conjoncture : une année avec plus de faillites, le taux réel dépasse celui de l'année précédente.

Une observation sur 31 324 entreprises comparables, pas une prévision pour cette entreprise. Le secteur ne compte pas : le registre ne conserve pas le secteur des entreprises arrêtées, il embellirait donc le résultat.

Comptes annuels
Comptes annuels déposés Tels que déposés à la BNB · 2025 par rapport à 2024 · 51 postes
Bilan Code20242025
Actif
Total de l'actif20/58328 408 €435 911 €▲
Actifs immobilisés21/288 350 €9 027 €▲
Immobilisations corporelles22/272 800 €3 477 €▲
Mobilier et matériel roulant242 800 €3 477 €▲
Immobilisations financières285 550 €5 550 €=
Actifs circulants29/58320 058 €426 885 €▲
Créances à plus d'un an2990 000 €-
Autres créances29190 000 €-
Créances à un an au plus40/41222 987 €424 544 €▲
Créances commerciales4014 146 €25 837 €▲
Autres créances41208 841 €398 707 €▲
Valeurs disponibles54/5860 €4 €▼
Comptes de régularisation490/17 011 €2 337 €▼
Passif
Total du passif10/49328 408 €435 911 €▲
Capitaux propres10/15214 471 €213 401 €▼
Apport10/1118 550 €18 550 €=
Réserves13141 419 €140 349 €▼
Réserves indisponibles130/11 466 €1 466 €=
Réserves statutairement indisponibles13111 466 €1 466 €=
Réserves disponibles133139 953 €138 883 €▼
Bénéfice (perte) reporté(e)1454 502 €54 502 €=
Dettes17/49113 937 €222 510 €▲
Dettes à plus d'un an17-7 282 €
Autres dettes178/9-7 282 €
Dettes à un an au plus42/48113 937 €215 229 €▲
Dettes financières4328 219 €14 826 €▼
Établissements de crédit430/828 219 €14 826 €▼
Dettes commerciales445 032 €45 484 €▲
Fournisseurs440/45 032 €45 484 €▲
Dettes fiscales, salariales et sociales4580 685 €95 700 €▲
Impôts450/380 685 €95 700 €▲
Autres dettes47/48-59 219 €
Résultat Code20242025
Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630537 €273 €▼
Autres charges d'exploitation640/82 254 €8 990 €▲
Marge brute d'exploitation990077 363 €91 060 €▲
Bénéfice (perte) d'exploitation990174 572 €81 797 €▲
Produits financiers75/76B12 253 €18 799 €▲
Produits financiers récurrents7512 253 €18 799 €▲
Charges financières65/66B18 194 €5 230 €▼
Charges financières récurrentes6518 194 €5 230 €▼
Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts990368 630 €95 366 €▲
Impôts sur le résultat67/7724 327 €37 217 €▲
Bénéfice (perte) de l'exercice990444 303 €58 149 €▲
Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter990544 303 €58 149 €▲
Affectations et prélèvements
Bénéfice (perte) à affecter990698 805 €112 651 €▲
Bénéfice (perte) reporté(e) de l'exercice précédent14P54 502 €54 502 €=
Prélèvement sur les capitaux propres791/2-59 219 €
Affectation aux capitaux propres691/244 303 €58 149 €▲
Aux autres réserves692144 303 €58 149 €▲
Bénéfice à distribuer694/7-59 219 €
Rémunération de l'apport (dividende)694-59 219 €

L'annexe de ces comptes annuels (9 rubriques : états des actifs et des dettes, ventilations de charges, droits et engagements) ne figure pas dans cet aperçu.

Poste20212022202320242025Écart
Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles630533 €863 €1 275 €537 €273 €▼ 49,1%
Autres charges d'exploitation640/8--2 039 €2 254 €8 990 €▲ 299%
Marge brute d'exploitation990092 254 €97 061 €58 774 €77 363 €91 060 €▲ 17,7%
Bénéfice (perte) d'exploitation990190 104 €96 198 €55 460 €74 572 €81 797 €▲ 9,7%
Produits financiers75/76B-4 518 €10 792 €12 253 €18 799 €▲ 53,4%
Produits financiers récurrents753 082 €4 518 €10 792 €12 253 €18 799 €▲ 53,4%
Charges financières65/66B-14 449 €8 404 €18 194 €5 230 €▼ 71,3%
Charges financières récurrentes658 207 €14 449 €8 404 €18 194 €5 230 €▼ 71,3%
Bénéfice (perte) de l'exercice avant impôts990384 979 €86 268 €57 848 €68 630 €95 366 €▲ 39,0%
Impôts sur le résultat67/7730 603 €32 049 €21 417 €24 327 €37 217 €▲ 53,0%
Bénéfice (perte) de l'exercice990454 376 €54 219 €36 431 €44 303 €58 149 €▲ 31,3%
Bénéfice (perte) de l'exercice à affecter990554 376 €54 219 €36 431 €44 303 €58 149 €▲ 31,3%
Poste20212022202320242025Écart
Actif
Total de l'actif20/58164 107 €250 579 €236 830 €328 408 €435 911 €▲ 32,7%
Actifs immobilisés21/287 604 €7 289 €6 467 €8 350 €9 027 €▲ 8,1%
Immobilisations incorporelles21564 €376 €94 €---
Immobilisations corporelles22/271 490 €1 362 €823 €2 800 €3 477 €▲ 24,2%
Mobilier et matériel roulant24-1 362 €823 €2 800 €3 477 €▲ 24,2%
Immobilisations financières285 550 €5 550 €5 550 €5 550 €5 550 €=
Actifs circulants29/58156 503 €243 290 €230 363 €320 058 €426 885 €▲ 33,4%
Créances à plus d'un an29-220 000 €90 000 €90 000 €--
Autres créances291-220 000 €90 000 €90 000 €--
Créances à un an au plus40/4118 655 €11 678 €133 800 €222 987 €424 544 €▲ 90,4%
Créances commerciales40-11 678 €15 431 €14 146 €25 837 €▲ 82,6%
Autres créances41--118 369 €208 841 €398 707 €▲ 90,9%
Valeurs disponibles54/584 767 €442 €1 890 €60 €4 €▼ 93,3%
Comptes de régularisation490/1-11 170 €4 674 €7 011 €2 337 €▼ 66,7%
Passif
Total du passif10/49164 107 €250 579 €236 830 €328 408 €435 911 €▲ 32,7%
Capitaux propres10/1579 518 €133 737 €170 168 €214 471 €213 401 €▼ 0,5%
Apport10/11-18 550 €18 550 €18 550 €18 550 €=
Réserves136 466 €60 685 €97 116 €141 419 €140 349 €▼ 0,8%
Réserves indisponibles130/1-1 466 €1 466 €1 466 €1 466 €=
Réserves statutairement indisponibles1311-1 466 €1 466 €1 466 €1 466 €=
Réserves disponibles133-59 219 €95 650 €139 953 €138 883 €▼ 0,8%
Bénéfice (perte) reporté(e)1454 502 €54 502 €54 502 €54 502 €54 502 €=
Dettes17/4984 589 €116 842 €66 662 €113 937 €222 510 €▲ 95,3%
Dettes à plus d'un an17----7 282 €-
Autres dettes178/9----7 282 €-
Dettes à un an au plus42/4884 589 €116 842 €66 662 €113 937 €215 229 €▲ 88,9%
Dettes à plus d'un an échéant dans l'année42-15 995 €----
Dettes financières43-30 480 €14 995 €28 219 €14 826 €▼ 47,5%
Établissements de crédit430/8-28 118 €14 995 €28 219 €14 826 €▼ 47,5%
Autres emprunts439-2 362 €----
Dettes commerciales445 658 €15 334 €11 290 €5 032 €45 484 €▲ 804%
Fournisseurs440/4-15 334 €11 290 €5 032 €45 484 €▲ 804%
Dettes fiscales, salariales et sociales45-51 267 €40 378 €80 685 €95 700 €▲ 18,6%
Impôts450/3-51 267 €40 378 €80 685 €95 700 €▲ 18,6%
Autres dettes47/48-3 765 €--59 219 €-
Poste20212022202320242025Écart
Bénéfice (perte) de l'exercice990454 376 €54 219 €36 431 €44 303 €58 149 €▲ 31,3%
+ Amortissements et réductions de valeur630533 €863 €1 275 €537 €273 €▼ 49,1%
Flux d'exploitation (approximation)54 909 €55 082 €37 706 €44 840 €58 422 €▲ 30,3%
Investissements en immobilisations (approximation)--548 €-453 €-2 420 €-950 €▲ 60,8%
Variation des valeurs disponibles--4 325 €1 448 €-1 830 €-56 €▲ 96,9%

Simplifié et dérivé : les comptes annuels belges ne contiennent pas de tableau de flux, ces lignes viennent donc du compte de résultats et des mouvements du bilan.

Télécharger en CSV

Chronologie · actes, dépôts et jalons financiers

Prochain dépôt, exercice 2026, attendu avant le 31-07-2027
2026
31-08
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2025 · schéma micro · 31 jours de retard
2025
31-12
Financier Meilleur résultat depuis 2019net 58 149 € ▲31,3%
Résultat net 58 149 €, le plus élevé de la série.
25-09
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2024 · schéma micro · 56 jours de retard
2024
31-12
Financier Capitaux propres au-delà de 200 000 €CP 214 471 € ▲26%
6 années de bénéfice consécutives portent les capitaux propres à 214 471 €.
30-08
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2023 · schéma micro · 30 jours de retard
2023
31-12
Financier Capitaux propres au-delà de 150 000 €CP 170 168 € ▲27,2%
5 années de bénéfice consécutives portent les capitaux propres à 170 168 €.
27-01
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2022 · schéma micro
2022
30-06
Financier Capitaux propres au-delà de 100 000 €CP 133 737 € ▲68,2%
4 années de bénéfice consécutives portent les capitaux propres à 133 737 €.
18-02
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2021 · schéma micro · 18 jours de retard
2021
29-01
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2020 · schéma micro
2019
10-12
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2019 · schéma micro
18-01
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2018 · schéma micro
2018
12-01
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2017 · schéma micro
2017
13-01
Dépôt BNB Comptes annuels déposés
exercice 2016 · schéma complet
Jalon financierDépôt BNBLes jalons financiers sont datés de la clôture de l'exercice, pas du dépôt.
0 sur 9 actes lus
À propos des actes non lus

Nous connaissons 9 actes du Moniteur belge pour cette entreprise. Aucun n'a encore été lu : ce qui s'y trouve n'a ici été ni constaté ni réfuté.

Faire lire en priorité Connectez-vous pour placer cette entreprise en tête de la file de lecture.

Direction · siège · immobilier

Dirigeants
9 actes de cette entreprise figurent au Moniteur belge, dont 0 lus par nous. Nous n'avons donc pas encore extrait ses dirigeants de ces actes.
Site & empreinte immobilière
Siège social, Dalhem · 1 unité d'établissement depuis 2006
siège établissement L'unité d'établissement sur la carte
Superficie au sol
1,5 ha
Emprise au sol bâtie
361 m²
Volume, LiDAR
955 m³
2 parcelles, Wallonie · bâtiment le plus haut 6,2 m, ±2 étages. Lien par adresse, pas un titre de propriété.
1 unité d'établissement
ARGIOTECH
Mauhin(NEU) 7, 4608 DalhemAutres conseils pour les affaires et le management
depuis 20062.309.298.596
2 parcelles
Wallonie 2 (100%)
Parcelle (capakey) Région Superficie Bâtiments Hauteur / ét.
63055B0283/00E000 Wallonie 1,3 ha 1 · 157 m² -
63055B0285/00G000 Wallonie 2 032 m² 1 · 204 m² 6,2 m · 2 ét.
Liaison par adresse, pas une preuve de propriété
Bon à savoir
2 des 2 parcelles avec correspondance d'adresse exacte ; les autres sont indicatives.
Liaison sur la base des adresses, ceci ne constitue pas une preuve de propriété.

Entreprises similaires · même secteur, taille comparable

Sur 18 250 entreprises dans le secteur 71111, nous disposons des comptes annuels de 6 320 d'entre elles. 5 057 se situent dans un facteur 10 de ces capitaux propres. Les 5 ci-dessus en sont les plus proches. Voir tout le secteur

Identification & contact

Identification
Forme juridiqueSRL
Constituée10-08-2006
Clôture de l'exercice31-12
Abréviation FR AGDA
Activités, NACEBEL 2025
71111Activités d'architecture de construction
Facturation électronique
Joignable via Peppol
Identifiant Peppol 0208:0883001490
Inscrite 27-01-2026

État du registre au 27 septembre 2026 · Peppol Directory

Les scores et ratios sont calculés par Checked et ne constituent pas une décision de crédit.